W stress testach Fedu analizowano scenariusz, w którym dochodzi do głębokiej globalnej recesji prowadzącej do fali bankructw spółek, wzrostu stopy bezrobocia w USA do 10,8 proc. oraz załamania indeksów giełdowych sięgającego 55 proc. W takim scenariuszu banki biorące udział w testach tracą łącznie 474 mld USD, ale ich bufory kapitałowe są średnio ponad dwa razy większe od wymaganego minimum.
– Przez ostatni rok Rezerwa Federalna przeprowadziła trzy rundy stress testów z różnymi hipotetycznymi scenariuszami recesji. Wszystkie te testy potwierdziły, że sektor bankowy jest w silnej pozycji, by wspierać obecne ożywienie gospodarcze – stwierdził Randal Quarles, wiceszef Fedu.
Duże amerykańskie banki będą musiały utrzymywać nadal odpowiednio dobre wskaźniki kapitałowe liczone dla poszczególnych banków w ramach nowego mechanizmu. Mechanizm ten uzależnia wysokość bufora kapitałowego od tego, jak ryzykowne operacje przeprowadza dany bank.
– Tak długo jak bank utrzyma wskaźniki powyżej wymaganego bufora kapitałowego i będzie spełniał co kwartał inne wymogi, będzie mógł robić co chce z dywidendą i buy backami – wskazuje Ken Usdin, analityk Jefferies.
– Duża ilość nadmiarowego kapitału wspiera perspektywy dla podwyższonych dywidend i dla buy backów w drugiej połowie roku – uważa Susan Roth Katzke, analityczka Credit Suisse.
