NWZA dokonało splitu warrantów serii B, każdy będzie uprawniać do objęcia nie 10 tys. akcji po 4 zł, tylko do jednej akcji po 2,35 zł – o ile posiadacz warrantów do 28 lutego 2014 r. zadeklaruje pisemnie chęć skonwertowania papierów na zmienionych zasadach.
Operacja ma na celu umożliwienie restrukturyzacji zadłużenia. Cognor chce zrolować obligacje o wartości 108,5 mln euro (450 mln zł), termin wykupu przypada na luty 2014 r. Plan zakłada, że 80 proc. długu firma zamieni na nowe, korzystniej dla niej oprocentowane obligacje z terminem wykupu w lutym 2020 r., a 20 proc. na obligacje zamienne na akcje, z terminem zapadalności w lutym 2021 r.
Prezes Sztuczkowski będzie musiał oddać część swoich warrantów serii B obligatariuszom zainteresowanym konwersją obligacji na akcje. Zamiany obligacji na akcje będzie można dokonać najwcześniej w marcu 2015 r.
Cognorowi nie udało się uzyskać w zaplanowanym terminie, czyli do 27 grudnia, wymaganego poparcia 95 proc. obligatariuszy dla planu refinansowania długu. Na rolowanie zgodziło się prawie 92 proc. właścicieli papierów. Cognor liczy jeszcze, że stosowną większość uda się pozyskać, i przedłużył termin składania deklaracji do 6 stycznia 2014 r.
Nawet jeśli to się nie uda, spółka ma szansę zrolować dług. Prowadzi bowiem formalne postępowanie przed sądem – w tym wypadku akceptacja planu wymaga większości 75 proc. głosów na zgromadzeniu obligatariuszy, które odbędzie się 8 stycznia 2014 r. Jeśli plan zostanie przyjęty, sąd zatwierdzi go 14 stycznia.
