Meritum Bank: największe pre-IPO na NewConnect

Z emisji akcji poprzedzającej wejście na rynek alternatywny bank może pozyskać 137 milionów złotych

W środę ruszamy z budowaniem książki popytu. Będzie to trwać do piątku – mówi Marek Witkowski, prezes Copernicus Securities, które organizuje emisję.

Oferta Meritum Banku w ramach pre-IPO dotyczy sprzedaży 4,6 mln akcji. Cenę za walor ustalono wstępnie na 30 zł. Pozwoliłoby to pozyskać 137 mln zł. Byłoby to największe pre-IPO w historii NewConnect.Ostateczna cena ustalona zostanie po zamknięciu księgi popytu. Dojdzie do tego w piątek. Według szefa Copernicusa po rejestracji podwyższenia kapitału Meritum Bank mógłby zadebiutować na rynku NewConnect między 20 a 30 lipca.

[srodtytul]OFE na NewConnect[/srodtytul]

– Zainteresowane akcjami są głównie polskie instytucje finansowe. Pojawiają się jednak także inwestorzy indywidualni. Zakładamy najmniejszy zapis na poziomie ok. 5 mln zł – mówi Marek Witkowski. Wśród potencjalnych kupujących są głównie fundusze emerytalne oraz fundusze inwestycyjne.

Kupno przez OFE akcji Meritum Banku oznaczałoby, że po raz pierwszy weszłyby w posiadanie walorów notowanych na rynku NewConnect. Choć inwestycje w papiery notowane na tym rynku nie są zabronione, dotychczas tego nie robiły. Powód? Ograniczona płynność akcji notowanych na NewConnect i przez to utrudniona wycena. Do tego spółki notowane na tym rynku są zwykle niewielkie.Niedawno w rozmowie z nami Marek Sojka, wiceprezes PTE PZU, mówił, że jeśli na tym rynku pojawi się duża i wiarygodna firma, to nie ma przeszkód, by w nią zainwestować.

[srodtytul]Ważna cena czy nazwisko[/srodtytul]

Zarządzający rozważają dziś inwestycję w akcje Meritum Banku. Niepokoją ich jednak niższe kapitały własne banku na koniec I kwartału w porównaniu z końcem 2009 r. – Cena zatem wydaje się wysoka – mówi jeden z zarządzających.

– Cena jest tu mniej istotna – dodaje jednak inna osoba. – Dwie rzeczy będą decydować. To, na ile wiarygodna jest sprzedawana w ofercie strategia i jacy ludzie za tym stoją – mówi. Jak przyznają zgodnie zarządzający, nazwisko Sławomira Lachowskiego, członka rady nadzorczej banku (byłego prezesa BRE Banku), kojarzy się z sukcesem.

[srodtytul]Później rynek główny[/srodtytul]

Meritum Bank (d. Bank Współpracy Europejskiej) jest jednym z najmniejszych banków w Polsce. Trzy lata temu akcje banku i kontrolę nad nim funduszowi private equity Innova Capital sprzedał Aleksander Gudzowaty.

Pieniądze z debiutu na giełdzie dałyby bankowi finansowanie na działalność, w której dotąd nie był obecny. Według wcześniejszych zapowiedzi drugim etapem, prawdopodobnie w 2011 r., byłaby emisja z prawem poboru na kwotę 200–250 mln zł. W planach jest też przejście Meritum Banku na rynek główny warszawskiej giełdy.