Kredyty w jenach wcale nie takie tanie

Kredyty w jenach oferowane przez Noble to produkt wysoko dochodowy. Bank sporo zarabia na marży i spreadzie

Open Finance - sieć doradztwa finansowego należąca do grupy Noble Banku - rozpoczęła promowanie kredytów hipotecznych w jenach japońskich. Okazuje się, że pożyczka w tej egzotycznej walucie nie jest wcale tak tania, jak mogłyby wskazywać stopy procentowe w tym kraju.

Za jeny jak za zboże

Pierwsze, co rzuca się w oczy, jest wysoka marża pobierana przez Metrobank (hipoteczne ramię Noble Banku).

Wczoraj rynkowa stopa procentowa dla jena (3-miesięczny LIBOR) wynosiła 0,88 proc. Wydawałoby się więc, że oferta jest bardzo atrakcyjna, porównywalny bowiem LIBOR dla franka to 2,74 proc., a WIBOR dla złotego - 6,47 proc.

Jednak podawane przez Open Finance oprocentowanie kredytu w jenach wynosi 2,99 proc. Marża Noble Banku wynosi więc obecnie 2,11 proc., czyli jest zdecydowanie wyższa niż pobierana przez większość banków opłata za udzielenie kredytu we frankach szwajcarskich.

Na tym jednak nie kończą się zyski spółki należącej do Leszka Czarneckiego. Okazuje się bowiem, że również spread (czyli różnica pomiędzy kursem kupna i sprzedaży walut klientom spłacającym kredyty) jest bardzo wysoki. Wczoraj Noble za 100 jenów życzył sobie 2,0952 zł, a kupował je po 1,9347. Spread wynosi więc ponad 16 groszy, co oznacza niemal 8 proc. zarobku dla banku zarówno przy wypłacie całej kwoty kredytu, jak i spłacanych ratach.

- Metrobank nigdy nie był najtańszy, jeśli chodzi o pobierane opłaty - tłumaczy Aleksandra Łukasiewicz, członek zarządu Open Finance odpowiedzialna za współpracę z bankami. - Poza tym kredyt w jenach jest mimo to znacznie bardziej atrakcyjny niż pożyczki denominowane we frankach szwajcarskich - broni atrakcyjności produktu Krzysztof Olszewski, rzecznik Noble Banku.

Dla kogo ta oferta?

Noble jest pierwszym bankiem, który wyszedł z propozycją pożyczek w jenach do klientów masowych. Wcześniej kredyty w jenach były domeną private bankingu. Minimalna wartość pożyczki na poziomie 500 tys. zł przy obecnych cenach nieruchomości nie jest wysoka, tym bardziej że bank finansuje za jej pomocą do 100 proc. wartości mieszkania. Noble stawia jednak pewne ograniczenie. Aby dostać kredyt w jenach, trzeba wykazać zdolność kredytową o 50 proc. wyższą niż w przypadku pożyczek w złotych. To znacznie więcej niż wymaga nadzór finansowy w "rekomendacji S" (20 proc.)

Jak idzie sprzedaż kredytów w jenach? -Na razie jest za wcześnie, aby o tym mówić. Większość ze złożonych wniosków nie została jeszcze rozpatrzona - mówi Krzysztof Olszewski.

Czy będą następni?

Czy inne instytucje pójdą w ślady Noble Banku i zaoferują kredyty w jenach? Żaden z pytanych banków na razie nie ma takich planów.