"Nie spodziewamy się zmiany warunków funkcjonowania konkurentów narodowego operatora w ciągu roku w stopniu, który przełożyłby się na przyspieszenie erozji przychodów z usług stacjonarnych" - czytamy w raporcie analitycznym. Natomiast w przypadku Centertela, operatora sieci Orange, pierwsze półrocze było udane, podkreślają analitycy.
"Spodziewamy się, że w kolejnych latach motorem napędzającym umiarkowany wzrost przychodów i hamującym spadek marż będzie segment telefonii komórkowej. Stopień penetracji rynku jest jeszcze na tyle niski, że Centertel kontynuując dynamikę pozyskiwania klienta może wysunąć się na prowadzenie, zyskując dodatkowo na zawirowaniach u obecnego lidera - PTC" - napisali analitycy.
Ich zdaniem dobre nastroje na polskiej giełdzie, świadczące o nieustającym zainteresowaniu polskim rynkiem zagranicznych inwestorów, korzystnie przełoży się na cenę akcji TP SA.
"Dlatego też zalecamy akumulowanie walorów operatora. Metodą DCF wyceniamy spółkę na 29 zł" - podsumowują.(ISB)
qk/bas
