W trakcie poniedziałkowej sesji za akcje spółki płacono ok. 28,50 zł.
Zdaniem autorów rekomendacji TIM jest dobrą inwestycją na trudne czasy w gospodarce. Przekonują, że sprawdzony model działalności (asset light), bezpieczny bilans (cash netto) oraz kompetentny zarząd pozwalają oczekiwać, że również nadchodzące zawirowania w gospodarce spółka wykorzysta dla dalszego wzmocnienia pozycji rynkowej. - Liczymy się z pogorszeniem wyników finansowych w latach 2023-24, ale przepływy gotówkowe powinny pozostać stabilne. Sprzyjało to będzie utrzymaniu transferów do akcjonariuszy. Ambitna ścieżka rozwoju 3LP może ciążyć wynikom skonsolidowanym – uważają analitycy.
Mając na uwadze pogorszenie otoczenia makroekonomicznego oraz gorsze wyniki biznesu logistycznego obniżyli prognozy dla spółki na lata 2023-24. - Niższe prognozy, zmiana parametrów modelu DCF oraz wskaźników wyceny spółek z grupy porównawczej wpłynęły na obniżenie wyceny końcowej. Wyznaczona wartość bieżąca spółki (37,9 zł/akcję) wciąż daje duży potencjał wzrostu – podsumowują.
Prognoza analityków Noble Securities zakłada, że w 2022 roku zysk netto Timu zwiększy się do 99,1 mln zł z 90,9 mln zł rok wcześniej przy ponad 1,5 mld zł przychodów ze sprzedaży (w porównaniu z 1,31 mld zł przed rokiem).
Tekst jest skrótem rekomendacji Noble Securities dla Timu. Jej autorem jest Michał Sztabler. Pierwsze rozpowszechnianie raportu nastąpiło 12 grudnia, o godz. 9:15.
