Chińskie dane rozczarowują
Adam Dudoń, BM Alior Banku
We wtorek na Wall Street dominowała podaż, główne indeksy przeceniły się o ok. 0,5%. Najważniejszy odczyt makro ubiegłego dnia nie zaskoczył ekonomistów, sierpniowa inflacja CPI wyniosła zgodnie z oczekiwaniami 5,3% w ujęciu r/r. Nieco niższa, niż prognozowano, była inflacja bazowa, która w sierpniu obniżyła się o 0,1% m/m, w ujęciu r/r wyniosła 4%, przy konsensusie 4,2%. Dwa najważniejsze czynniki rzutujące na kształt polityki monetarnej, a więc nieco niższa inflacja bazowa, do tego słabsze dane z rynku pracy niż oczekiwano, zmniejszają presję na Fed i umożliwiają przedłużanie polityki w obecnej formie na jeszcze jakiś czas. Najnowsze dane marko z Chin rozczarowują, w Państwie Środka, gdzie stosuje się lokalne surowe lockdowny w walce z pandemią, rozczarowujące dane dotyczą głównie sprzedaży detalicznej w sierpniu (+2,5% wobec prognozy +7% r/r), jednak sierpniowa produkcja przemysłowa wypadła również nieco gorzej niż konsensus (+5,3% wobec +5,8% r/r).
Wczorajsza sesja, bazując na zmianach głównych indeksów, była bez większego wyrazu. Na poziomie wybranych poszczególnych spółek widoczna była kontynuacja trendów – spadkowego dla Mercatora (-7%), czy wzrostowego na walorach Bogdanki (+11%). Najsilniejszy walor bieżącego miesiąca z indeksu sWIG80 doświadczył silnej realizacji zysków, notowania spółki ZEPAK spadły o przeszło 16%. Wśród blue chipów najmocniej zyskał PKN Orlen (+4,6%), tym samym znalazł się powyżej okrągłego poziomu 80 zł, niewiele poniżej lokalnych szczytów z czerwca br. Prezes spółki Daniel Obajtek potwierdza, że do 14 listopada zostanie przedstawiony publicznie partner, który przejmie część aktywów Lotosu. W indeksie mWIG40 wyróżniała się Develia (+5,4%), inwestorzy pozytywnie zareagowali na informacje o sprzedaży udziałów w Sky Tower. Z pozostałych spółek: 1. DataWalk szacuje, że strata netto grupy spadła w I półroczu do 1,34 mln zł, wobec 4,43 mln zł straty w analogicznym okresie ubiegłego roku. Szacunkowe przychody wzrosły o 175%, a koszty działalności operacyjnej o 62% r/r. 2. Astarta w ciągu 2 lat zainwestuje 50 mln USD w nową linię technologiczną na do przetwarzania soi.
sWIG80 z rekordem, WIG20 walczy o utrzymanie powyżej wsparcia
Lukas Cinikas, BM BNP Paribas Bank Polska
Za nami kolejna z rzędu, rekordowa sesja na rynku akcji w Warszawie. sWIG80 wzrósł o symboliczne 0,1% ustanawiając jednak historyczne szczyty notowań na poziomie 21737 punktów. Z kolei mWIG40 zamknął sesję na poziomie 5334 punktów, tj. najwyżej od 14 lat. Jak widać dynamika wzrostów ulega jednak spadkowi, co wydaje się korespondować z zachowaniem rynków bazowych w Europie Zachodniej i w Stanach Zjednoczonych. Najsłabiej radził sobie indeks krajowych blue chipów. Po otwarciu na poziomie 20 pkt. niższym od poniedziałkowego zamknięcia (wpływ na to miało przede wszystkim odłączenie prawa do dywidendy dla akcji PZU i Cyfrowego Polsatu) WIG20 przez całą sesję zyskiwał jednak na wartości i ostatecznie na zamknięciu sesji znalazł się na poziomie 2.376 punktów. Liderem wzrostów były spółki paliwowe na czele z PKN Orlen, którego akcje zyskały 4,6%. Trzecią sesję z rzędu spadały notowania Mercator Medical, a kurs akcji spółki obniżył się do poziomu 147,95 zł, notowanego ostatnio w połowie 2020 roku.