Rekomendacje. "Kupuj" BZ WBK

CA IB Securities

podniosło ze 130 zł

na 140 zł cenę docelową (w perspektywie roku)

akcji Banku Zachodniego WBK. Analityk Marcin Jabłczyński rekomenduje kupowanie walorów.

Raport powstał 30 listopada, kiedy kurs BZ WBK wynosił 125 zł. We

wtorek sięgał 134,50 zł. Marcin Jabłczyński

zwrócił uwagę, że rośnie zyskowność działalności podstawowej banku.

III kwartał dał kilka

zauważalnych sygnałów poprawy, szczególnie

pozytywnie wypadło TFI Arka. Analityk podkreśla dobrą jakość wypracowywanych przez BZ WBK wyników (nie zawierają

jednorazowych transakcji, za to oparte są na

kontroli kosztów i silnej obronie marży odsetkowej). Na koniec roku

analityk prognozuje dla spółki 537 mln zł zysku netto, po trzech

kwartałach było to niecałe 413 mln zł.