Pamapol planuje emisję akcji o wartości 150 mln zł w III/IV kw.

Warszawa, 25.06.2007 (ISB) - Spółka spożywcza Pamapol zamierza przeprowadzić emisjź do 5 mln akcji serii C, z której chce pozyskać ok. 150 mln zł, na przełomie III/ IV kw. tego roku. Środki z niej przeznaczy głównie na przejźcia spółek z branży spożywczej, poinformowali przedstawiciele zarządu w poniedziałek.

"W czwartek walne zgromadzenie akcjonariuszy zadecyduje o nowej emisji akcji serii C. Jej celem jest sprzedaży do 5 mln akcji po cenie obecnego kursu z wyłączeniem prawa poboru dla dotychczasowych akcjonariuszy. To będzie około 150 mln zł" - powiedział Mariusz Piskorski, wiceprezes Ipopema Securities, które będzie organizatorem emisji, podczas spotkania z dziennikarzami.

Emisja planowana jest na przełom III/IV kw., a nowe akcje będą stanowiły do 17,8% kapitału po jego podwyższeniu.

Środki z nowej emisji będą przeznaczone na akwizycje, budowę huty szkła oraz fabryki dań dla dzieci, a także zasilenie kapitałowe przejmowanych podmiotów.

"W ciągu dwóch lat chcemy zrealizować duże przejęcie spółki z branży spożywczej o przychodach na poziomie 100 mln zł lub dwóch mniejszych podmiotów. Jesteśmy też nastawieni na nowe branże. Niewykluczone, że jeszcze w tym roku uda nam siź sfinalizować akwizycję" - powiedział prezes Pamapolu Paweł Szataniak.

Wcześniej w czerwcu Pamapol sfinalizował przejźcie 60% udziałów spółki mięsnej MitMar i czeka na zgodę UOKiK na przejęcie 100% udziałów Cenos, producenta soli, kaszy, ryżu. Przychody Cenosa mają wzrosnąć do 72 mln zł w 2008 roku, przy marży netto wysokości 6-7% wobec odpowiednio 56 mln zł i 0,8% w 2006 roku.

W ramach restrukturyzacji MitMaru, Pamapol chce uruchomić produkcję mięsa konfekcjonowanego, a w dalszym etapie rozpocząć sprzedaż w kanale detalicznym pod nową marką. Plan zakłada wypracowanie przez MitMar 210 mln zł przychodów, przy 2,5-3-proc. marży netto w 2008 roku.

Projekt porządkowania grupy przewiduje, że MitMar wraz ze spółką Pamapol i Baby Care będą tworzyć segment dań gotowych i przetwórstwa mięsa. Segment dań sypkich utworzą z kolei Cenos, lider na rynku soli morskiej i dystrybutor kaszy i ryżu, oraz producent kawy Galaxia, którego przejęcie Pamapol zamierza sfinalizować w lipcu tego roku.

W segmencie przetwórstwa warzyw i owoców Pamapol chce połączyć ZPOW Ziębice i spółkę Kwidzyn w celu ograniczenia kosztów. Przychody z tych dwóch zakładów mają wynieść ok. 160 mln zł. przy rentowności ok. 9-6-7% w 2008 roku.

W lipcu ruszy spółka Pamapol-Dystrybucja, w 100% zależna od Pamapolu, która skupi działalność handlową wszystkich spółek należących do grupy. Usługi transportowe dla grupy świadczy już natomiast Pamapol Logistic.

Pamapol rozszerzy działalność o produkcję opakowań szklanych. Pod koniec lipca 2008 roku działalność rozpocznie Huta Szkła Sławno, która od września ma generować przychody 50 mln zł rocznie, przy rentowności do 15%. Nakłady na budowę huty wyniosą ok. 50 mln zł.

W początkowym okresie Pamapol będzie odbiorcą ok. 30% produkcji, a docelowo, w 2009 roku 50% produkcji będzie trafiać do Pamapolu, a 50% do odbiorców zewnętrznych.

W końcu 2008 roku Pamapol uruchomi produkcję dań gotowych dla dzieci i niemowląt Baby Care. Nakłady inwestycyjne wyniosą 15 mln zł, a z czego połowa tej kwoty będzie pochodzić z dotacji unijnych.

Włączenie do grupy nowych spółek w tym roku oraz dobre wyniki za I kw., spowodowały podwyższenie ubiegłorocznej prognozy wyników grupy na lata 2007-2010. Nowy cel to 1 mld zł przychodów maksymalnie do 2010 roku i rentowność netto na poziomie 7,5-8,0%.

Nowa prognoza zakłada 380 mln zł przychodów w 2007 roku i 25 mln zł zysku netto wobec wcześniejszej odpowiednio 210 mln zł i 22 mln zł i obejmuje konsolidacją wyniki ZPOW Ziębice (od marca), MitMitar (od czerwca) oraz Cenos (od lipca). Nie uwzględnia natomiast wpływu zakupu majątku spółki Galaxia, wyniku transakcji wyceny akcji Wielton po IPO oraz sprzedaży gruntów w Kwidzynie."W 2007 roku wszystkie zakłady wypracują 500 mln zł przychodów. W prognozach jest mniej, bo pewne podmioty będą konsolidowane w drugiej połowie roku. Do konsolidacji przyjęto okresy po przejęciu" - wytłumaczył prezes.

Spółka podała, że znaczna poprawa wyników w 2008 roku będzie wynikała z pełnej konsolidacji spółek, włączonych do grupy w 2007 roku i działań restrukturyzacyjnych.

Przychody mają sięgnąć 630 mln zł, a zysk netto 42 mln zł w 2008 roku. Zysk operacyjny przed amortyzacją (EBITDA) w tym czasie wyniesie 80 mln zł, a zysk operacyjny 62 mln zł.

Pamapol miał 5,87 mln zł skonsolidowanego zysku netto przypisanego akcjonariuszom jednostki dominującej w I kw. 2007 roku wobec 2,48 mln zł zysku rok wcześniej, podała spółka w raporcie we wtorek. Skonsolidowane przychody wyniosły 55,45 mln zł wobec 37,72 mln zł rok wcześniej. (ISB)

amo/tom