Spółka PGF sekurytyzuje aktywa
Spółka zależna Polskiej Grupy Farmaceutycznej będzie sprzedawać swoje wierzytelności firmie, która na ich podstawie rozpocznie emisje obligacji krótkoterminowych o wartości do 50 mln zł. ? Sekurytyzacja zdywersyfikuje i obniży koszty finansowania działalności. Będziemy uruchamiać kolejne tego typu programy ? powiedział na konferencji Jacek Dauenhauer, dyrektor ds. finansowych PGF.Urtica Finanse będzie kupować od Urtica Zaopatrzenie Farmaceutyczne Szpitale, której 100% kapitału należy do PGF wierzytelności z tytułu sprzedaży leków do szpitali. Aktywa te będą z kolei zabezpieczeniem emisji obligacji z maksymalnie 13-tygodniowym terminem wykupu. Wartość nominalna jednego papieru wynosi 50 tys. zł. Program, który organizowany jest przez Citibank, zostanie uruchomiony w ciągu dwóch tygodni. Obligacje, będą kierowane do wybranego grona inwestorów. Citibank zagwarantował objęcie walorów do 10 mln zł.Dyrektor Jacek Dauenhauer powiedział, że sekurytyzacja obniży zadłużenie grupy. Wierzytelności Urtica ZFS uczestniczące w programie mają wysoką jakość (do 180 dni) i będą nabywane przez spółkę Urtica Finanse po 99,5% wartości nominalnej, z uwzględnieniem dyskonta za termin ich spłaty. Przedstawiciele spółki tłumaczyli, że sekurytyzacja aktywów jest tańsza od faktoringu oraz pozyskania kredytu. Obligacje emitowane przez Urtica Finanse będą sprzedawane w przetargach. Bazą ich oprocentowania staną się aktualne stawki WIBOR.
D.W.
