Cena docelowa akcji Vistuli&Wólczanki (V&W) została wyznaczona na 116 zł - wynika z raportu CA IB UniCredit z 6 marca. W dniu sporządzenia analizy kurs firmy odzieżowej wynosił 101,4 zł. W piątek akcje kosztowały 106,6 zł.
Łukasz Wachełko, autor raportu, zaleca kupowanie papierów spółki. Analityk podkreśla, że w wyniku ubiegłorocznej fuzji Vistuli i Wólczanki powstał dominujący gracz na polskim rynku męskiej odzieży formalnej (garnitury, koszule). Jego udział rynkowy sięga około 40 proc. Firma przejęła również Galerię Centrum, dzięki czemu planowany jest dynamiczny wzrost sprzedaży wyrobów również w segmencie z tzw. średniej półki. Firma jest teraz restrukturyzowana w celu osiągnięcia korzyści kosztowych oraz pełnego wykorzystania możliwości cross-sellingu (sprzedaży krzyżowej).
Broker szacuje, że giełdowa spółka w 2007 r. uzyska 530,5 mln zł przychodów i 38,1 mln zł zysku netto. W przyszłym roku będzie to odpowiednio: 641,6 mln zł i 58,4 mln zł. Firmie odzieżowej będzie sprzyjać wzrost konsumpcji krajowej, który zdaniem analityka CA IB UniCredit, sięgnie w tym roku 5 proc.
