Jednoczenie w przypadku Kani BM BGŻ podwyższyło cenę docelową do 3,75 zł. Zarząd zapowiedział ostatnio, że spółka jest w stanie, bez przejęć, podwoić swoje przychody. Autorzy raportu zakładają wprawdzie bardziej konserwatywny scenariusz rozwoju - wzrost przychodów o dwie trzecie w horyzoncie trzech lat z lekkim spadkiem marż. Jednak ciągle daje to ich zdaniem szanse na wzrostu kursu.
Aktualna cena docelowa dla Tarczyńskiego to 15,64 zł. Analitycy BM BGŻ uważają, że perspektyw dla spółki są dobre, jednak wzrost cen mięsa prognozowany wzrost cen mięsa oraz rosnąca konkurencja mogą utrudnić utrzymanie rentowności z ubiegłego roku. Wpływ na rekomendację "neutralnie" miał także fakt, że w ostatnich miesiącach kurs akcji Traczyńskiego zwiększył się ponad 60 proc.
W pierwszym kwartale 2015 r. przychody Kani mogą zwiększyć się o rok do roku o 14 proc., do prawie 187 mln zł – prognozuje BM BGŻ. W drugim kwartale tempo może wyhamować do 9,8 proc. i wyniosą 260,5 mln zł.
- Ze względu na spadające do połowy lutego ceny mięsa wieprzowego uważamy, że spółka poprawi nieco marże w pierwszym kwartale zarówno względem czwartego, jak i pierwszego kwartału 2014 r. Nie będzie to jednak znaczna poprawa ponieważ ceny surowca na przełomie lutego i marca znacznie odbiły, a spółka planuje także zwiększać nakłady na marketing – zaznaczają autorzy raportu. Tarczyński ma szanse zwiększyć przychody o 12 proc. w pierwszym kwartale br., a o 4 proc. w kolejnym. Wynieść mogę odpowiednio 121,9 i 139,7 mln zł.
