Wkrótce 10-proc. zaliczka za Unipetrol

Być może już jutro Orlen otrzyma od czeskiego rządu zgodę na przejęcie Unipetrolu - wynika z naszych informacji. Polska spółka jako jedyna złożyła w miniony piątek ofertę na zakup 63% akcji koncernu paliwowo-petrochemicznego. Jej wartość wynosi ok. 420 mln euro, a Orlen prawdopodobnie będzie musiał wkrótce uiścić 10% tej kwoty. Resztę wpłaci w III kwartale br.

Z naszych informacji wynika, że polska oferta ma już pozytywną rekomendację czeskich władz. Oferta musi przejść jednak przez wszystkie szczeble rządowe, a ostateczną decyzją ma wydać Rada Ministrów, która będzie obradowała prawdopodobnie jutro.

Jak będzie dalej wyglądało przejęcie Unipetrolu? Polska spółka będzie musiała wpłacić Czechom 10% kwoty, którą zaoferowała za pakiet akcji Unipetrolu (13 mld koron, czyli ok. 420 mln euro). Orlen wystąpi też do czeskiego odpowiednika polskiego Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów z prośbą o wydanie zgody na transakcję. Z kolei Czesi wystąpią do Komisji Europejskiej z zapytaniem, czy sprzedaż długów niektórych spółek z grupy Unipetrolu nie jest formą subwencji unijnych. Orlen chce przejąć zadłużenie warte 4,5 mld koron za 1,7 mld koron, czyli z ponad 60-proc. zniżką.

Niebezpieczne tygodnie

Najbardziej niebezpiecznym momentem dla Orlenu będzie właśnie czas oczekiwania na ostateczne podpisanie umowy zakupu 63% akcji Unipetrolu. O zagrożeniu w tym okresie mówił w udzielonym PARKIETOWI wywiadzie Jan Waga, prezes Kulczyk Holding i przewodniczący rady nadzorczej Orlenu. Polska spółka nie może bowiem do czasu podpisania ostatecznych umów wprowadzić do Czech swoich przedstawicieli, który mogliby firmę kontrolować. J. Waga powiedział, że menedżerowie z rekomendacji Orlenu mogliby zacząć pracę w Uniopetrolu najwcześniej w drugiej połowie tego roku.

Seta nie daje za wygraną

Orlen złożył ofertę na zakup akcji Unipetrolu samodzielnie. Zadeklarował w niej współpracę z dwoma partnerami, amerykańskim ConocoPhillips i czeskim Agrofertem. W dalszym ciągu za wygraną nie daje spółka Seta, o której niedawno pisaliśmy. Z naszych informacji wynika, że Seta przysłała kilka dni temu do Orlenu pismo, w którym podtrzymuje chęć współpracy z polską spółką w przypadku gdyby ta wygrała przetarg na Unipetrol.

Nasi informatorzy mówią, że fakt iż Orlen złożył ofertę samodzielnie, jest punktem decydującym o wygranej. Dlaczego? Ponieważ czeski rząd nie chciał, aby widniały w niej żadne tamtejsze firmy. - Sytuacja polityczna w Czechach jest obecnie mocno skomplikowana. Trwa walka o wpływy. W radach nadzorczych spółek z grupy Unipetrolu zasiada ok. 60 osób. Jest więc o co walczyć - mówi jedna z osób pracujących dla Orlenu przy konstruowaniu oferty. - Spółki Agrofert i Seta to reprezentanci dwóch grup. Rywalizują ze sobą, tak jak u nas np. grupa Bartimpeksu i Kulczyk Holding.

Gdyby okazało się, że Orlen będzie współpracował z Agrofertem, to ta firma deklaruje chęć odkupienia akcji kilku spółek nawozowych, znajdujących się w grupie Unipetrolu.

Ważny udział Amerykanów

Strategiczna dla powodzenia przejęcia kontroli nad Unipetrolem jest współpraca z ConocoPhillips. Dlaczego? Amerykanie, wspólnie z Agipem i Shellem, są w równym stopniu (po ok. 16%) współwłaścicielami 49% akcji Ceskiej Rafinerskiej (CR) z grupy Unipetrolu. Jeżeli Orlen przejmie 51% akcji CR, to wspólnie z Amerykanami będzie miał kontrolę nad 67 proc. kapitału firmy. Poza tym ConocoPhillips zna świetnie układy panujące na czeskim rynku rafineryjnym i gwarantuje Orlenowi ich szybkie poznanie. Conoco ma też wesprzeć restrukturyzację stacji Benziny, które są w grupie Unipetrolu.

Zarząd przydzieli obowiązki K. Kluzkowi

Dziś odbędzie się posiedzenie zarządu Orlenu, na którym zostanie ustalony nowy podział obowiązków. Jest to o tyle konieczne, że od zeszłego tygodnia w zarządzie płockiej spółki jest nowa osoba. To Krzysztof Kluzek, dotychczasowy członek rady nadzorczej koncernu.