Unia Europejska skontroluje banki

Zachęceni testami wytrzymałościowymi przeprowadzonymi w USA, ministrowie finansów UE zaplanowali analogiczne paneuropejskie przedsięwzięcie

Idąc za amerykańskim przykładem, Unia Europejska zamierza przeprowadzić testy odporności banków na ewentualne dalsze pogorszenie koniunktury. Jednak w przeciwieństwie do Rezerwy Federalnej, która koordynowała testy w USA, europejscy regulatorzy skoncentrują się na kondycji całego sektora, a nie poszczególnych banków. Nie planują także opublikowania wyników tego audytu.

[srodtytul]Inaczej niż za oceanem[/srodtytul]

Decyzję o przeprowadzeniu testów wrażliwości podjęli ministrowie finansów Unii Europejskiej. Organizację tego przedsięwzięcia powierzyli Komitetowi Europejskich Organów Nadzoru Bankowego (CEBS). Organizacja ta nie będzie jednak bezpośrednio oceniała potencjalnych strat i potrzeb kapitałowych poszczególnych banków. Zajmą się tym krajowe organy nadzorcze. Należy to zresztą – jak podkreślił w rozmowie z „Parkietem” sekretarz generalny CEBS Arnoud Vossen – do ich rutynowych obowiązków.

Tym razem jednak będą musiały wykorzystać w swoich symulacjach opracowane przez CEBS jednolite scenariusze rozwoju sytuacji gospodarczej w UE oraz kryteria oceny kondycji banków. CEBS zagreguje dane zebrane na szczeblu krajowym i we wrześniu przedstawi je unijnym ministrom finansów i KE wraz z drugim raportem na temat zagrożeń w sektorze bankowym. Pierwszy taki raport CEBS opracował pod koniec I kwartału tego roku.

[srodtytul]Amerykański sukces?[/srodtytul]

Wyniki unijnych testów wrażliwości nie zostaną upublicznione. Już w ubiegłym tygodniu, zanim decyzja o ich przeprowadzeniu została podjęta, niemiecki minister finansów Peer Steinbrueck ostrzegał, że ujawnianie potrzeb kapitałowych poszczególnych instytucji mogłoby na zasadzie samospełniającej się przepowiedni pogorszyć sytuację w sektorze bankowym.

Tymczasem, jak ocenił w poniedziałek szef Fed Ben Bernanke, w USA ujawnienie wyników testów wrażliwości najwyraźniej przywróciło inwestorom zaufanie do sektora bankowego. Jak wyjaśnił, banki uznane w wyniku testów za niedokapitalizowane otrzymały czas do czerwca na przedstawienie planów uzupełnienia kapitału. Na wprowadzenie tych planów w życie mają czas aż do listopada. Mimo to, wiele banków już zdążyło pozyskać niezbędne środki. Przykładowo, Wells Fargo z emisji nowych akcji uzyskał w ubiegłym tygodniu 8,6 mld USD. Morgan Stanley zdołał zaś wyemitować bez gwarancji Waszyngtonu obligacje, co jest warunkiem, jaki regulatorzy postawili instytucjom planującym zwrócić rządową pomoc.

[srodtytul]Europa w gorszej kondycji[/srodtytul]

Gotowość inwestorów do kupowania emitowanych przez amerykańskie banki papierów wynika jednak z tego, że rezultaty testów wrażliwości okazały się zaskakująco dobre. Tymczasem, jak ocenił pod koniec kwietnia Międzynarodowy Fundusz Walutowy, europejskie banki pozostają daleko w tyle za amerykańskimi pod względem odpisów od aktywów. W USA banki zawiązały rezerwy na 510 mld USD i do 2010 r. powinny odpisać kolejne 550 mld USD. Natomiast w strefie euro instytucje finansowe zawiązały rezerwy na zaledwie 154 mld USD i czekają je dalsze odpisy na kwotę 750 mld USD.

MFW oszacował również, że w całej Europie banki potrzebują 600 mld USD nowego kapitału, aby pokryć straty i utrzymać stosunek zwykłego kapitału akcyjnego do ważonych ryzykiem aktywów (TCE) na bezpiecznym poziomie 4 proc. W samej strefie euro kwota ta wynosi 375 mld USD, z czego 125 mld USD w Wielkiej Brytanii. Potrzeby kapitałowe banków amerykańskich zostały przez MFW ocenione na 275 mld USD.