Nowe produkty GTFI i Invesco TFI

Górnośląskie Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych rozpoczęło sprzedaż jednostek uczestnictwa funduszu GTFI Salomon, który dopuszcza alokację w poszczególne klasy aktywów na poziomie od 0% do 100%. Fundusz może zatem inwestować np. wyłącznie w polskie akcje albo instrumenty dłużne.Przyjęta strategia nie jest nowością na rynku. Aktywne zarządzanie portfelem, które wykorzystuje krótkoterminowe trendy rynkowe, jako pierwszy zadeklarował Robert Nejman dawniej zarządzający funduszami DWS, a obecnie CA IB. Do aktywnego zmieniania składu portfeli przyznają się też zarządzający funduszami Arki WBK. Jednak ich strategie dopuszczają, by udział akcji w portfelach funduszy agresywnych spadał do 50%. Również statuty większości funduszy inwestujących w akcje zakładają zmienny udział papierów w portfelach. W funduszach zrównoważonych udział akcji wahać się może od 30% do 70%, a w stabilnego wzrostu z 40% spaść nawet do 0.Zarządzający Salomonem podkreślają, że powierzając środki funduszowi inwestor nie musi martwić się o koniunkturę na giełdzie. Zajmują się tym specjaliści, których wynagrodzenie uzależnione jest od tego, w jakim stopniu spełniają swe zadanie. Ich celem jest coroczne osiąganie realnych zysków na poziomie 15%. Stopą odniesienia jest inflacja. Wynagrodzenie za zarządzanie funduszem jest podzielone na: stałe (nie więcej niż 2,5% wartości aktywów netto funduszu w skali roku) oraz zmienne (nie więcej niż 20% wyniku wypracowanego ponad stopę odniesienia). Minimalna pierwsza wpłata do funduszu wynosi 5 tys. zł, a każda następna 1 tys. zł. W ramach programu systematycznego oszczędzania minimalna wartość wpłat wynosi 500 zł.Została również zmieniona strategia Funduszu Forum-Olimp. Obecnie jest to fundusz Zagranicznych Papierów Dłużnych Invesco. Będzie on inwestować głównie w długoterminowe obligacje emitowane przez podmioty mające siedziby w krajach OECD denominowane w USD, euro lub innych walutach tych krajów. Udział w portfelu papierów skarbowych lub emitowanych przez instytucje finansowe i przedsiębiorstwa, będzie stanowić przynajmniej 70%. Zarządzający będzie koncentrował inwestycje na największych światowych rynkach finansowych. Portfelem wzorcowym jest J.P. Morgan Government Bond Index z wyłączeniem Japonii. Fundusz może również inwestować w papiery spoza benchmarku. Minimalna wpłata wynosi 1000 zł, a maksymalna prowizja przy zakupie 2%. Maksymalna opłata za zarządzanie to 2,5%.

A.G.