Biuro Maklerskie Banku BPH zaleca akumulowanie akcji producenta dań gotowych. Jeden papier Mispolu, w raporcie z 3 kwietnia wycenia na 20,24 zł metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych oraz na 19,19 zł metodą porównawczą. Cenę docelową wyznacza na 19,7 zł (w dniu sporządzenia raportu za akcję Mispolu płacono 18,58 zł). W czwartek akcje kosztowałay 19,39 zł.
Broker podkreśla, że w przypadku wyceny porównawczej walory Mispolu są obecnie tańsze niż akcje innych firm z branży spożywczej (m. in. Graal, Pamapol) notowanych na warszawskim parkiecie.
W 2006 r. skonsolidowany zysk netto Mispolu sięgnął 8,2 mln zł. To ponad 43 proc. więcej niż w 2005 r. Obroty przekroczyły 100,6 mln zł (wzrost o 40 proc.). Analitycy Banku BPH prognozują, że w tym roku skonsolidowany zysk netto wyniesie 12,44 mln zł, a przychody sięgną 143,5 mln zł. W przyszłym roku miałoby to być odpowiednio: 14,23 mln zł (16,35 mln zł w 2009 r.) oraz 162,8 mln zł (181,4 mln z ł w 2009 r.).
W styczniu Mispol poinformował o zakupie Agrovity za prawie 15 mln zł. Zamierza dalej konsolidować branżę spożywczą. Broker uważa, że do kolejnych przejęć mogłoby dojść jeszcze w pierwszym półroczu tego roku. Podkreśla, że Mispol nie będzie miał problemów ze sfinansowaniem potencjalnych zakupów, ponieważ ma jeszcze około 15 mln zł z emisji akcji.
Mispol chce współpracować z Jago. Oprócz pakietu akcji dystrybutor mrożonek ma również dwóch członków w radzie nadzorczej. Broker uważa, że z biznesowego punktu widzenia taka współpraca byłaby korzystna dla obu stron.
