Zdecydowanie najlepiej wypadły portfele akcyjne timingowe. Dały one zysk w wysokości 10,53%. W tym czasie WIG zyskał jedynie 1,9%, natomiast drugi benchmark dla tego portfela, czyli 13-tygodniowe bony skarbowe, 4,73%. Na drugim miejscu znalazła się strategia papierów dłużnych. Dzięki niej inwestorzy osiągnęli 7,14% zysku. To o 2,5 pkt. proc. lepiej od rentowności 52-tygodniowych bonów skarbowych.
5,67% przyniosła strategia rynku pieniężnego. Jej rezultat okazał się o blisko 1 pkt. proc. lepszy od rentowności 13-tygodniowych bonów skarbowych. Bardzo zbliżony wynik (5,33%) dały portfele mieszane stabilne. Ich benchmark, (w 15% WIG, a w 85% rentowność 52-tygodniowych bonów skarbowych) zyskał 4,15%.
Ponadto jeszcze tylko jedna grupa portfeli - mieszane wzrostowe - dały rezultat lepszy od stopy odniesienia. 3,38% zysku to jednak niespełna 0,7 pkt. proc. więcej niż kombinacja złożona w 65% z WIG-u i 35% z rentowności 52-tygodniowych bonów skarbowych.
Pozostałe trzy strategie przyniosły słabsze wyniki. Portfele mieszane zrównoważone zarobiły 2,38%. W tym czasie benchmark złożony po połowie z WIG-u i rentowności 52-tygodniowych bonów skarbowych zyskał 3,45%.
Zdecydowanie najgorzej wypadły portfele akcyjne skorelowane i selektywne. Ich wynik to w obu przypadkach 1,13%. W tym czasie stopy odniesienia złożone z indeksu WIG oraz rentowności 13--tygodniowych bonów skarbowych w proporcjach odpowiednio 95% do 5% oraz 90% do 10% dały 2,16% i 2,37% zysku.
