Meridian Properties: Holendrzy będą płacić dywidendę co kwartał

Meridian Properties to podmiot typu REIT (real estate investment trust), czyli rodzaj funduszu inwestującego w nieruchomości.

Holenderska firma planuje zadebiutować na warszawskim parkiecie – w przyszłym miesiącu ma przeprowadzić ofertę publiczną w Polsce (dla inwestorów instytucjonalnych i indywidualnych) oraz za granicą (wyłącznie dla inwestorów instytucjonalnych). Wartość oferty jest szacowana na około 200 mln euro, czyli prawie 850 mln zł.

Większość pieniędzy firma zainwestuje w portfel nieruchomości należących do Bluehouse Capital, podmiotu typu private equity, działającego w segmencie nieruchomości w krajach naszego regionu Europy. Chodzi o sześć biurowców i sześć parków handlowych w ośmiu głównych miastach w Bułgarii, Czechach, Rumunii i na Węgrzech. Ich wartość jest szacowana na 238,9 mln euro.

Dla Bluehouse Capital oferta Meridian Properties to sposób na wyjście z inwestycji w poszczególne nieruchomości. Firma nie będzie się bowiem angażować kapitałowo w Meridian – akcjonariuszami spółki będą wyłącznie te instytucje i inwestorzy indywidualni, którzy wezmą udział w ofercie.

Meridian zapłaci za wspomniane nieruchomości 106,1 mln euro, dodatkowo 44,3 mln euro zostanie przeznaczonych na częściową spłatę kredytów bankowych związanych z tymi aktywami.

Ponadto 41,1 mln euro umożliwi nowe inwestycje – niewykluczone, że także w Polsce. Dodajmy, że w portfelu Bluehouse Capital są jeszcze obiekty w Chorwacji, Serbii i Grecji.

Na czym będą zarabiać akcjonariusze Meridian Properties? Strategia spółki przewiduje regularną redystrybucję zysków do akcjonariuszy – w drodze wypłacania cokwartalnej dywidendy na poziomie minimum 90 proc. środków z działalności operacyjnej.

Całkowita powierzchnia najmu nieruchomości, które mają zostać kupione od Bluehouse, to blisko 140 tys. mkw. brutto. Obiekty są wynajęte w 96 proc. na podstawie umów długoterminowych zawartych m.in. z firmami Kraft, Eurohold, Lufthansa, Citibank, Eureko, Spar, Baumax czy Praktiker.

Prospekt emisyjny Meridian Properties ma zatwierdzić holenderski nadzór finansowy, a debiut w Warszawie odbędzie się na zasadzie paszportowania. Koszty oferty szacowane są na 8,5 mln euro. Globalnym koordynatorem oferty i wyłącznym prowadzącym księgę popytu będzie Citi.