Raiffeisen Polbank ze stratą

W I półroczu bank zanotował stratę netto, ale wpływ miały na to zdarzenia jednorazowe. Uwagę zwraca silny wzrost wyniku odsetkowego.

Raiffeisen Polbank w I półroczu miał 29,7 mln zł skonsolidowanej straty netto wobec 81,5 mln zł zysku rok wcześniej. Bank wskazuje, że prowadzone działania restrukturyzacyjne skutkowały w II kwartale jednorazowymi odpisami w koszty na kwotę 45,5 mln zł, co wpłynęło negatywnie na wyniki.

Pomimo dodatkowych kosztów w samym II kwartale odnotował zysk netto w wysokości 46,45 mln zł. Na poziomie brutto grupa zanotowała w pierwszym półroczu 942 tys. zł zysku (wobec 134,3 mln zł zysku rok wcześniej). Na ten wynik dodatkowo złożyły się m.in.: spisanie w I kwartale marki Polbank w kwocie 114 mln zł oraz podatek od instytucji finansowych (w I półroczu sięgnął 69,3 mln zł).

Niezły wzrost dochodów, koszty maleją

Dochody z działalności operacyjnej wyniosły w I półroczu 847,1 mln zł, czyli były niższe o 4,9 proc. niż rok temu, ale bank wtedy zanotował jednorazowy dochód w wysokości 80,6 mln zł z rozliczenia transakcji przejęcia Visa Europe Limited przez Visa Inc. Po wyłączeniu tej transakcji dochody z działalności operacyjnej wzrosły o 4,5 proc. r/r, do czego w dużym stopniu przyczynił się wzrost wyniku odsetkowego o 12,4 proc. r/r, do 546,4 mln zł. Marża odsetkowa netto poprawiła się z 1,8 proc. do 2,1 proc. na koniec czerwca 2017 r. Wynik z tytułu prowizji i opłat zmniejszył się o 1,6 proc. r/r do 260,6 mln zł.

Grupa konsekwentnie ograniczała wydatki – koszty administracyjne spadły o 6,9 proc. r/r pomimo zaksięgowania jednorazowo w I kwartale całej opłaty na fundusz przymusowej restrukturyzacji Bankowego Funduszu Gwarancyjnego. Wskaźnik koszty/dochody wyniósł 78 proc. (wobec 70,2 proc. przed rokiem). Pomimo wzrostu odpisów na kredyty z utratą wartości, udział takich kredytów w portfelu spadł o 0,2 p.p. r/r do 7,7 proc.

- O wynikach pierwszego półrocza w dużym stopniu przesądziły zdarzenia jednorazowe, natomiast w bieżącej działalności notujemy stałą poprawę. Szybko przybywa klientów indywidualnych i firmowych, zwłaszcza w naszym flagowym segmencie małych i średnich przedsiębiorstw. Kolejny kwartał znacząco obniżyliśmy koszty działania, m.in. redukując koszty pracownicze, jak również wprowadzając dalsze oszczędności w wydatkach na funkcjonowanie organizacji - mówi Piotr Czarnecki, prezes Raiffeisen Polbanku.

Depozytów mniej, ale kredyty stabilne

Aktywa grupy na koniec I półrocza 2017 r. wyniosły 49,8 mld zł i były niższe o 6,4 proc. w stosunku do końca 2016 r. Jak tłumaczy bank wynikało to z ograniczenia nadpłynności i zmniejszenia stanu depozytów klientów o 7,1 proc., do 33,7 mld zł, podczas gdy portfel kredytowy pozostał praktycznie na niezmienionym poziomie 33,5 mld zł (spadek o 1,1 proc. głównie za sprawą różnic kursowych wynikających z umocnienia złotego – ok. 45 proc. portfela banku stanowią hipoteki walutowe).

Bank ma dobrą pozycję kapitałową. Łączny współczynnik kapitałowy urósł wzrost o 0,93 p.p. do 17,62 proc., a współczynnik kapitału podstawowego Tier 1 wzrost o 0,98 p.p. do 17,03 proc. w stosunku do końca 2016 r. Grupa spełniała zarówno wymogi regulacyjne, jak i wymogi wynikające z rekomendacji nadzorczych.

Maleje liczba placówek i zatrudnionych

Zdaniem zarządu ogłoszony na początku drugiego kwartału trzyletni program restrukturyzacyjny ma przynieść efekty zarówno po stronie kosztowej jak i przychodowej, przygotowując równocześnie organizację na wyzwania związane z wszechobecną cyfryzacją. - Jego wdrażanie przebiega bardzo sprawnie, na co wskazuje przeprowadzona w ciągu zaledwie miesiąca optymalizacja sieci oddziałów, przy czym pomimo zamknięcia ponad 60 z nich utrzymujemy jej szeroki zasięg, by być zawsze blisko klientów – dodaje Czarnecki.

W kwietniu bank ogłosił i rozpoczął wdrażanie programu, który ma przyspieszyć osiągnięcie zakładanych wskaźników efektywności i dochodowości. Projekt łączący działania optymalizacyjne i digitalizację banku zakłada, że nastąpi poprawa rentowności, a wskaźnik kosztów do dochodów osiągnie w 2019 r. poziom poniżej 55 proc. Planowane są m.in. oszczędności na kwotę 200 mln zł, na które składa się m.in. redukcja liczby oddziałów (o 60-70) oraz zmniejszenie zatrudnienia (o maksymalnie 950 etatów). Już na koniec czerwca liczba placówek spadła o 62 do 236. Trwają prace nad zwiększeniem efektywności działania pozostałych oddziałów, m.in. przez upowszechnianie modelu franczyzowego. W pierwszym półroczu zatrudnienie w banku zmalało o 318 etatów. Dla banku poprawa rentowności będzie o tyle istotna, że do 15 maja ma zadebiutować na GPW (miało się to stać do końca czerwca, ale oferta nie powiodła się).

Przybywa klientów

W I półroczu 2017 r. klienci otworzyli 64 tys. Wymarzonych Kont Osobistych (WKO), dzięki czemu bank prowadzi już 409 tys. takich rachunków. Jednocześnie nastąpiła poprawa struktury produktów depozytowych (przyrost sald na rachunkach kosztem lokat terminowych), jak i marże realizowane na tych produktach. Trwała też konwersja produktów depozytowych w średnio- i długoterminowe produkty inwestycyjne, gdzie bank realizuje wyższą dochodowość. Jeśli chodzi o produkty kredytowe to utrzymana została wysoka dynamika sprzedaży, także poprzez wdrożenie nowej oferty kredytów o niskiej wartości w szybkim procesie kredytowym. Na koniec I półrocza liczba aktywnych klientów bankowości detalicznej wzrosła o 7,5 proc. r/r do 769 tys. Posiadacze WKO otwartych w ostatnim czasie chętnie korzystają z kanałów elektronicznych – 70 proc. aktywowało system bankowości internetowej, 49 proc. posiada aktywny dostęp do bankowości mobilnej, a 83 proc. otrzymuje wyciągi z konta drogą elektroniczną.

W bankowości korporacyjnej baza klientów wzrosła o 3,2 proc. r/r do poziomu 14,7 tys., przy czym w segmencie MSP wzrost wyniósł 8,8 proc. Wolumen kredytów im udzielonych zwiększył się zaś o 9,5 proc. r/r. W faktoringu bank utrzymał trzecią pozycję na rynku z 10 proc. udziałem w obrotach wg danych Polskiego Związku Faktorów. W tym obszarze również dynamicznie pozyskiwał klientów wśród małych i średnich firm (wzrost nowo pozyskanych klientów o 38 proc.).