1. RAPORT BIEŻĄCY
2. METADANE ESAP
3. MESSAGE (ENGLISH VERSION)
4. INFORMACJE O PODMIOCIE
5. PODPISY OSÓB REPREZENTUJĄCYCH SPÓŁKĘ
| KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO | |||||||||||
| Raport bieżący nr | 54 | / | 2026 | ||||||||
| Data sporządzenia: | 2026-08-06 | ||||||||||
| Skrócona nazwa emitenta | |||||||||||
| JSW S.A. | |||||||||||
| Temat | |||||||||||
| Zawarcie przez Spółkę Umowy Pożyczki z Agencją Rozwoju Przemysłu S.A. | |||||||||||
| Podstawa prawna | |||||||||||
| Art. 17 ust. 1 Rozporządzenia MAR – informacje poufne | |||||||||||
| Treść raportu: | |||||||||||
| Zarząd Jastrzębskiej Spółki Węglowej S.A. [„JSW” ,„Spółka”] informuje, iż w dniu 6 sierpnia 2026 roku została zawarta umowa pożyczki z Agencją Rozwoju Przemysłu S.A. [„ARP”]. Umowa pożyczki została zawarta na zasadach określonych w art. 19b ustawy z dnia 4 lipca 2019 r. o systemie instytucji rozwoju. Kluczowe warunki umowy przedstawiają się następująco: 1. Cel finansowania: Sfinansowanie działalności JSW prowadzonej w okresie realizacji Programu Naprawczego Grupy Kapitałowej JSW [„GK JSW”] oraz na sfinansowanie inicjatyw naprawczych, objętych tym Programem Naprawczym, polegających na reorganizacji funkcjonowania GK JSW zmierzającej do zmniejszenia kosztów działalności i optymalizacji sposobu funkcjonowania GK JSW. 2. Kwota finansowania: do 824 128 000,00 zł [obejmująca cztery transze]. 3. Warunki uruchomienia transz: Umowa zawiera szereg warunków dotyczących uruchomienia kolejnych transz. Poza standardowymi zapisami dla tego rodzaju umów, uruchomienie środków uwarunkowane jest między innymi: [i] uzyskaniem zgody konsorcjum finansującego JSW S.A. [w ramach Umowy finansowania konsorcjalnego z 12.04.2023 r.] na zaciągnięcie pożyczki i ustanowienie jej zabezpieczeń, [ii] przedkładaniem listy działań optymalizacyjnych/naprawczych prowadzących do redukcji kosztów, które będą realizowane w okresie do wypłaty kolejnej transzy, [iii] przedłożeniem dokumentów dotyczących ustanowienia zabezpieczeń spłaty pożyczki, [iv] przystąpieniem ARP do umowy międzywierzycielskiej zawartej z konsorcjum instytucji finansowych finansujących JSW S.A., [v] przedłożeniem umowy przyznającej JSW S.A. dotację budżetową na realizację zadań określonych w Ustawie o funkcjonowaniu górnictwa węgla kamiennego, będącą tzw. systemem wsparcia, który sfinansuje świadczenia „osłonowe” związane z redukcją zatrudnienia. 4. Okres finansowania: do 30.06.2038 5. Spłata kapitału: kwartalnie, z karencją do 30.06.2029 6. Spłata odsetek: kwartalnie, brak karencji w spłacie odsetek. 7. Oprocentowanie pożyczki: stawka referencyjna WIBOR 3M + marża. 8. Pakiet zabezpieczeń pożyczki obejmuje w szczególności: [i] hipoteki umowne łączne na nieruchomościach wchodzących w skład ZORG „Borynia-Zofiówka” [Ruch Borynia i Ruch Zofiówka], ZORG „Knurów-Szczygłowice”, ZORG „Pniówek”, ZORG „Budryk” oraz na nieruchomościach w Gdyni [Hotel Różany Gaj]; [ii] zastawy rejestrowe na zbiorach rzeczy ruchomych wchodzących w skład wskazanych ZORG; [iii] zastawy rejestrowe na akcjach/udziałach w JSW KOKS S.A., i innych spółkach; [iv] cesje wierzytelności z umów handlowych dotyczących sprzedaży węgla, koksu i węglopochodnych; [v] zastawy rejestrowe na rachunkach bankowych; [vi] zastaw rejestrowy na certyfikatach inwestycyjnych JSW Stabilizacyjnego FIZ; [vii] cesje praw z polis ubezpieczeniowych składników majątku stanowiących przedmiot zabezpieczenia; oraz [viii] oświadczenie o poddaniu się egzekucji przez JSW. Część zabezpieczeń będzie ustanowiona z pierwszeństwem niższym niż zabezpieczenia istniejącego konsorcjum finansującego Spółkę. 9. Umowa przewiduje mechanizm cash sweep, zgodnie z którym począwszy od 2032 r. Spółkę będzie obowiązywała dodatkowa spłata oparta na podziale nadwyżki środków pieniężnych ponad kwotę 300 000 000 zł w następujący sposób: 70% na rzecz JSW S.A. oraz 30% na rzecz ARP. 10. Umowa zawiera ponadto zobowiązania Spółki typowe dla finansowania restrukturyzacyjnego, obejmujące w szczególności ograniczenia w zaciąganiu dodatkowego finansowania, udzielaniu poręczeń, gwarancji i pożyczek, rozporządzaniu istotnymi składnikami majątku oraz przedmiotami zabezpieczeń. ARP może wstrzymać wypłatę transz, gdyby uznała, że terminowa spłata pożyczki jest zagrożona. Zmiana Programu Naprawczego wymaga zgody ARP. | |||||||||||
| Ramy prawne | Rodzaj informacji przekazanych przez podmiot | ||||
| TRANSD | Informacje poufne | ||||
| RegulatoryData | |||||
| Organ zbierający dane odpowiedzialny za zbieranie informacji | PLKNF | ||||
| Unikalny identyfikator danych | |||||
| Rodzaj przedkładanych informacji | nowe (do zastosowania w przypadku nowych informacji) | ||||
| Dobrowolny lub obowiązkowy charakter przedłożonych informacji |  | ||||
| Data lub początek okresu, której lub którego dotyczą informacje | 2026-08-06 | ||||
| Data lub koniec okresu, której lub którego dotyczą informacje | 2026-08-06 | ||||
| Znacznik danych osobowych | | ||||
| Macierzyste państwo członkowskie, w stosownych przypadkach | PL | ||||
| DocumentReference | |||||
| Język, w którym przekazano informacje | Oryginał (ORIG) czy tłumaczenie (TRAN) | Numer referencyjny pliku danych | |||
| PL | ORIG | ||||
| SubmittingEntity | |||||
| Identyfikator podmiotu prawnego (LEI) dotyczący podmiotu przekazującego informacje - wypełnij w przypadku osób prawnych | lub | Imię i nazwisko, osoby która przekazała informacje - wypełnij w przypadku osób fizycznych | |||
| RelatedEntity/LegalPerson | |||||
| Identyfikator podmiotu prawnego (LEI) przypisany do osoby prawnej, której dotyczą informacje | Wielkość osoby prawnej, której dotyczą informacje | Sektor(y) przemysłu, w których osoba fizyczna lub prawna, której te informacje dotyczą, prowadzi działalność gospodarczą | |||
| 259400D4E0H5BGXNIK97 | Duża jednostka | (wg NACE): B | |||
| 259400D4E0H5BGXNIK97 | Duża grupa | (wg NACE): B | |||
| 259400D4E0H5BGXNIK97 | Duża grupa | (wg NACE): C | |||
| MESSAGE (ENGLISH VERSION) | |||
| Subject: Execution by the Company of a Loan Agreement with Agencja Rozwoju Przemysłu S.A. Body of the report: The Management Board of Jastrzębska Spółka Węglowa S.A. [“JSW”, “Company”] hereby reports that on 06 August 2026, a loan agreement was entered into with Agencja Rozwoju Przemysłu S.A. [“ARP”]. The loan is executed in accordance with the principles prescribed by art. 19b of the Act of 4 July 2019 on the System of Development Institutions. The key terms of the agreement are as follows: 1. Purpose of the financing: To finance JSW’s operations during the implementation period of the JSW Group’s [“JSW Group”] Remedy Program and to finance the remedial initiatives covered by this Remedy Program, which involves reorganizing how the JSW Group functions with the aim of reducing operating expenses and optimizing how the JSW Group operates. 2. Financing amount: up to PLN 824,128,000.00 [comprising four tranches]. 3. Conditions for the release of the tranches: The agreement includes a number of conditions regarding the release of individual tranches. In addition to the standard provisions for this type of agreement, the release of funds is contingent upon, among other things: [i] obtaining the consent of the JSW S.A. lending consortium [under the Consortium Loan Agreement dated 12 April 2023] to take out a loan and establish collateral for it, [ii] submission of a list of optimization/corrective measures aimed at reducing costs, to be implemented during the period leading up to the disbursement of the next tranche, [iii] submission of documents regarding the establishment of loan repayment collateral, [iv] ARP’s accession to the intercreditor agreement entered into with the consortium of financial institutions financing JSW S.A. [v] submission of an agreement granting JSW S.A. a state budget subsidy for the implementation of the tasks specified in the Act on the Functioning of the Hard Coal Mining Industry, constituting the so-called safety net system, which will finance the safety net benefits related to workforce reduction. 4. Tenor: up to 30 June 2038 5. Loan amortization: quarterly with a grace period until 30 June 2029 6. Interest payments: quarterly, no grace period for interest payments. 7. Interest rate: WIBOR 3M reference rate + margin. 8. The collateral package includes, in particular: [i] joint contractual mortgages on the properties comprising the Borynia-Zofiówka OPE [Borynia and Zofiówka Sections], the Knurów-Szczygłowice OPE, the Pniówek OPE, the Budryk OPE and on the properties in Gdynia [Różany Gaj Hotel]; [ii] registered pledges on the movable property of the aforementioned OPEs; [iii] registered pledges on shares in JSW KOKS S.A. and other companies; [iv] assignments of receivables under commercial contracts concerning the sale of coal, coke and hydrocarbons; [v] registered pledges on the bank accounts; [vi] registered pledge on the investment certificates of the JSW Stabilization Closed-End Investment Fund; [vii] assignments of rights under the insurance policies for the collateralized assets; and [viii] declaration of submitting JSW to enforcement. Some of the collateral will be established with a lower order of ranking than the current collateral held by the consortium financing the Company. 9. The agreement provides for a cash sweep mechanism, under which, starting in 2032, the Company will be required to make an additional payment based on the distribution of excess cash exceeding the amount of PLN 300,000,000 as follows: 70% to JSW S.A. and 30% to ARP. 10. In addition, this agreement contains obligations on the part of the Company that are typical for restructuring financing comprising in particular limitations on drawing down additional financing, extending sureties, guarantees and loans, disposing of major assets and the collateralized assets. ARP may suspend the disbursement of the tranches if it deems that the timely amortization of the loan is in jeopardy. ARP’s consent is required to amend the Remedial Program. Legal basis: Article 17(1) of Regulation [EU] No. 596/2014 of the European Parliament and of the Council of 16 April 2014 on Market Abuse and Repealing Directive 2003/6/EC of the European Parliament and of the Council and Commission Directives 2003/124/EC, 2003/125/EC and 2004/72/EC. | |||
INFORMACJE O PODMIOCIE>>>
| PODPISY OSÓB REPREZENTUJĄCYCH SPÓŁKĘ | |||||
| Data | Imię i Nazwisko | Stanowisko/Funkcja | Podpis | ||
| 2026-08-06 | Bogusław Oleksy | Prezes Zarządu | |||
| 2026-08-06 | Tomasz Gawlik | Zastępca Prezesa Zarządu ds. Rozwoju | |||
