Dzisiaj zarząd Getin Noble Banku podjął uchwałę dotyczącą podwyższenia kapitału zakładowego o 50 mln zł, do 2,46 mld zł, poprzez emisję 18,32 mln akcji serii B. Cenę emisyjną zarząd i rada nadzorcza ustaliła na 2,73 zł, co oznacza, że bank pozyska 50 mln zł kapitału. Cena emisyjna jest równa wartości nominalnej akcji (zgodnie z prawem nie może być od niej niższa) i jest wyższa niż kurs akcji banku na GPW oscylujący ostatnio wokół 1,80 zł. Zarząd ma taką możliwość dzięki uchwale podjętej w grudniu 2015 r. przez walne zgromadzenie. Wtedy akcjonariusze upoważnili zarząd do podwyższenia kapitału zakładowego w ramach kapitału docelowego o maksymalnie 240 mln zł (czyli zakładając emisję po wartości nominalnej, maksymalnie bank może wyemitować 87,9 mln walorów).
Akcje zostaną wyemitowane w ofercie prywatnej, z wyłączeniem prawa poboru, do podmiotów powiązanych z Leszkiem Czarneckim, jednym z najbogatszych Polaków, kontrolującym 55,9 proc. kapitału Getin Noble Banku. Rozwodnienie nie jest jednak duże – nowe akcje będą stanowić tylko 2,1 proc. obecnego kapitału banku (dzieli się na 883,4 tys. sztuk), poza tym cena emisyjna jest wyższa niż na rynku i bank pozyska 50 mln zł kapitału, zatem jest to pozytywna informacja. Kapitalizacja banku na GPW to obecnie 1,62 mld zł, jest notowany ze wskaźnikiem cena/wartość księgowa wyraźnie poniżej jedności - na poziomie 0,32.
Nieco zaskakujące jest to, że decyzja o podwyższeniu kapitału została podjęta właśnie teraz, bo podczas marcowego spotkania po wynikach za IV kwartał 2016 r. zarząd nie sygnalizował takiego kroku. Bank miał napiętą sytuację związaną z wymogami kapitałowymi, ale podnosił wskaźniki i wypełnił wymogi. Na koniec 2016 roku skonsolidowany łączny współczynnik wypłacalności (CAR) Getin Noble Banku wyniósł 15,7 proc. (wymagany 15,37 proc.), zaś skonsolidowany współczynnik kapitału podstawowego (Tier1) wynosił 12,3 proc. (wymagany 11,9 proc.). Jednostkowo wskaźnik Tier1 wyniósł 12,31 proc. (wymagane 11,92 proc.), zaś TCR 15,71 proc. (wymagane 15,39 proc.). Konieczność dokapitalizowania, choć stosunkowo niewielkiego, oznacza prawdopodobnie, że bank spodziewa się słabego tego roku pod względem wyniku i budowy kapitału albo spodziewa się jednorazowych kosztów.
Uchwała o podwyższeniu kapitału wejdzie w życie w dniu podjęcia przez walne zgromadzenie (zostało zwołane na 9 maja) uchwały o wyłączeniu prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy w związku emisją akcji serii B, podwyższenie kapitału zakładowego banku nastąpi z chwilą wpisania do rejestru (akcje zostaną opłacone wcześniej, jeszcze przed zarejestrowaniem podwyższenia kapitału zakładowego).
