| Raport bieżący nr 10 / 2005 Raport zawiera prognozowane wyniki (EBITDA) Grupy Hotelowej Orbis, w latach 2005-2009. Podstawą prognozy jest analiza stanu obecnego oraz program rozwoju bazy hotelowej, w tym stworzenie nowej w Polsce sieci marki ekonomicznej Etap Hotel. 2005 2006 2007 2008 2009 hotelowe przychody operacyjne (mln zł) 701,9 749,0 809,3 879,4 977,4 EBITDA (mln z ł) 155,5 188,9 248,7 297,6 357,4 Orbis planuje stworzenie w Polsce sieci hoteli ekonomicznych Etap Hotel składającej się z 23 hoteli, w tym budowę 15, objęcie jednego hotelu umową o zarządzanie, oraz zmianę marki 7 już istniejących hoteli na markę Etap Hotel. Łączny koszt stworzenia tej sieci wyniesie 224,8 mln PLN. Średni koszt budowy pokoju tej sieci wynosi 120 tys. zł na pokój w przypadku nowych obiektów oraz 70 tys. zł na pokój w przypadku zmiany marki w hotelach już istniejących. Planowany współczynnik zatrudnienie na pokój w hotelach Etap wynosi 0,1. Program rozwoju przewiduje, iż cena pokoju w sieci Etap Hotel będzie się kształtować w przedziale 107-140 zł, a frekwencja w pierwszym roku działania wyniesie od 55-69%. Marża wyniku operacyjnego brutto hoteli tej marki w pierwszym roku działalności będzie wynosić od 59-64%. Spółka planuje również rozwój sieci hoteli ekonomicznych Ibis. Do 2009 roku sieć hoteli tej marki obejmować będzie 17 hoteli. Program rozwoju zakłada budowę 4 nowych hoteli, zakup 1 hotelu oraz objęcie jednego umową o zarządzanie, a także zmianę marki 3 już istniejących hoteli na markę Ibis. Łączny koszt rozwoju sieci Ibis wyniesie 159,9 mln PLN. Średni koszt budowy pokoju tej sieci wynosi 210 tys. zł na pokój w przypadku nowych obiektów oraz 90 tys. zł na pokój w przypadku zmiany marki w hotelach już istniejących. Współczynnik zatrudnienie na pokój w hotelach IBIS wynosi 0,25. Program rozwoju przewiduje, iż cena pokoju w hotelach Ibis będzie się kształtować w przedziale 170-205 zł, a frekwencja wyniesie od 55-62%. Marża wyniku operacyjnego brutto hoteli tej marki będzie wynosić od 52-59%. ORBIS S.A. zamierza kontynuować modernizację swoich istniejących hoteli. Nakłady na modernizację w latach 2005-2009 wyniosą 340 mln zł. Łączne nakłady inwestycyjne na rozwój sieci Etap Hotel, Ibis oraz modernizację hoteli w latach 2005-2009 wyniosą wraz z nakładami odtworzeniowymi 725,5 mln zł. Program inwestycji w zakresie modernizacji finansowany będzie w pełni ze środków własnych, a w zakresie budowy nowych hoteli 169 mln zł ze środków własnych i 216 mln zł długiem. (w mln zł) 2005 2006 2007 2008 2009 łącznie inwestycje 137,9 209,4 239,6 99,3 0 686,2 modernizacje 73,3 104,5 92,8 31,0 0 301,5 ETAP Hotel 27,6 62,9 90,4 43,9 0 224,8 IBIS 37,0 42,0 56,5 24,4 0 159,9 nakłady odtworzeniowe 10,0 6,1 6,1 7,8 9,3 39,3 razem 147,9 215,5 245,7 107,1 9,3 725,5 przepływy pieniężne netto 67,6 21,6 14,8 86,3 270,7 zadłużenie 234,5 313,5 378,6 262,9 18,4 W 2009 roku Grupa hotelowa Orbis obejmować będzie 82 hotele oferujące 13 446 pokoi. W hotelach Grupy zatrudnionych będzie 4 820 osób, a planowany współczynnik zatrudnienia na pokój wyniesie 0,36. W okresach 6 miesięcznych dokonywana będzie ocena możliwości realizacji prognozowanych wartości. Możliwości realizacji prognozowanych wyników będą monitorowane w ten sposób, że odpowiednie komórki Biura Zarządu Spółki przeprowadzać będą, na podstawie systemowo uzyskiwanych informacji, cykliczne analizy osiągniętych wyników finansowych. | |
