KBC BETA SFIO

FALSE skorygowany

za 1 półrocze 2007 roku obejmujące okres od 2007-01-01 do 2007-06-30

oraz poprzedni rok obrotowy 2006 obejmujący okres od 2006-01-01 do 2006-12-31

Podstawa prawna:

FIO/SFIO-Rozp. RM o obowiązkach inf. TFI i FI 05.114.962 § 14 ust. 1 pkt 2

Data przekazania: 2007-08-31

KBC BETA SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY

(pełna nazwa funduszu)

KBC BETA SFIO KBC Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.

(skrócona nazwa funduszu) (nazwa towarzystwa)

00-805 Warszawa

(kod pocztowy) (miejscowość)

ul. Chmielna 85/87

(ulica) ( numer)

581 23 32 581 23 33 [email protected]

(telefon) (fax) (e-mail)

525-21-92-183 016563920 www.kbctfi.pl

(NIP) (REGON) (WWW)

Ernst & Young Audit sp. z o.o. 2007-08-31

(podmiot uprawniony do badania) (data sporządzenia raportu)

Raport półroczny zawiera:

TRUE Półroczne sprawozdanie finansowe

TRUE Wprowadzenie TRUE Rachunek wyniku z operacji TRUE Noty objaśniające

TRUE Zestawienie lokat TRUE Zestawienie zmian w aktywach netto TRUE Informacja dodatkowa

TRUE Bilans TRUE Rachunek przepływów pieniężnych

TRUE List towarzystwa

TRUE Oświadczenie depozytariusza

TRUE Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

Konstrukcja funduszu: Typ funduszu:

Fundusz z różnymi kategoriami jednostek uczestnictwa: FALSE Fundusz aktywów niepublicznych: FALSE

Subfundusz: FALSE

Fundusz podstawowy: FALSE Waluta sprawozdania finansowego: zł

Fundusz powiązany: FALSE

Fundusz podstawowy:

(nazwa funduszu podstawowego)

Fundusze powiązane:

(nazwy funduszy powiązanych)

Fundusz z wydzielonymi subfunduszami:

(nazwa funduszu)

Plik Opis

Plik Opis

Wprowadzenie KBC BETA.pdf Wprowadzenie do sprawozdania

Plik Opis

Plik Opis

list KBC Beta SFIO.pdf List Zarządu

1 półrocze 2007 roku 2006

Aktywa 44 691 43 121

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 3 416 1 428

Należności 688 22

Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 0 8 002

Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: 40 587 33 669

dłużne papiery wartościowe 530 539

udziałowe papiery wartościowe 40 057 33 130

Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: 0 0

dłużne papiery wartościowe 0 0

Nieruchomości 0 0

Pozostałe aktywa 0 0

Zobowiązania 196 372

Aktywa netto (I-II) 44 495 42 749

Kapitał funduszu 20 096 24 824

Kapitał wpłacony 52 921 49 535

Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) 32 825 24 711

Dochody zatrzymane 8 476 6 871

Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto 2 189 1 610

Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 6 287 5 261

Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia 15 923 11 054

Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) 44 495 42 749

Liczba jednostek uczestnictwa 162 404,02 182 090,81

Wartość aktywów netto na jednostkę uczestnictwa 273,98 234,77

Kategorie jednostek uczestnictwa Liczba

Kategorie jednostek uczestnictwa Wartość aktywów netto na jednostkę uczestnictwa

Fundusz zbywa jedną kategorię jednostek uczestnictwa. Wartość aktywów netto na jednostkę uczestnictwa prezentowana jest w złotych.

od 2007-01-01 do 2007-06-30 od 2006-01-01 do 2006-12-31 od 2006-01-01 do 2006-06-30

Przychody z lokat 1 069 920 381

Dywidendy i inne udziały w zyskach 951 685 280

Przychody odsetkowe 118 235 101

Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0 0 0

Dodatnie saldo różnic kursowych 0 0 0

Pozostałe 0 0 0

Koszty funduszu 490 707 297

Wynagrodzenie dla towarzystwa 408 558 237

Wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0 0

Opłaty dla depozytariusza 60 109 54

Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0 0 0

Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0 0 0

Usługi w zakresie rachunkowości 0 0 0

Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0 0

Usługi prawne 1 1 1

Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 15 7 0

Koszty odsetkowe 0 0 0

Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0 0 0

Ujemne saldo różnic kursowych 1 0 0

Pozostałe 5 32 5

Koszty pokrywane przez towarzystwo 0 0 0

Koszty funduszu netto (II-III) 490 707 297

Przychody z lokat netto (I-IV) 579 213 84

Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 5 895 6 865 2 541

Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: 1 026 2 047 1 181

z tytułu różnic kursowych 0 0 0

Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: 4 869 4 818 1 360

z tytułu różnic kursowych 0 0 0

Wynik z operacji 6 474 7 078 2 625

Wynik z operacji na przypadający na jednostkę uczestnictwa 39,86 38,87 19,81

Kategoria jednostek uczestnictwa Wynik z operacji przypadający na jednostkę uczestnictwa

od 2007-01-01 do 2007-06-30 od 2006-01-01 do 2006-12-31

Zmiana wartości aktywów netto

Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 42 749 21 887

Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: 6 474 7 078

przychody z lokat netto 579 213

zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 1 026 2 047

wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 4 869 4 818

Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 6 474 7 078

Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem) 0 0

z przychodów z lokat netto 0 0

ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat 0 0

z przychodów ze zbycia lokat 0 0

Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: -4 728 13 784

zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu zbytych jednostek uczestnictwa) 3 386 18 333

zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu odkupionych jednostek uczestnictwa) 8 114 4 549

Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym 1 746 20 862

Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 44 495 42 749

Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym 41 149 28 744

Zmiana liczby jednostek uczestnictwa

Zmiana liczby jednostek uczestnictwa w okresie sprawozdawczym:

liczba zbytych jednostek uczestnictwa 13 821,46 82 927,95

liczba odkupionych jednostek uczestnictwa 33 508,25 21 230,71

saldo zmian -19 686,79 61 697,24

Liczba jednostek uczestnictwa narastająco od początku działalności funduszu, w tym:

liczba zbytych jednostek uczestnictwa 374 957,60 361 136,13

liczba odkupionych jednostek uczestnictwa 212 553,58 179 045,33

saldo zmian 162 404,02 182 090,81

Przewidywana liczba jednostek uczestnictwa

Zmiana wartości aktywów netto na jednostkę uczestnictwa

wartość aktywów netto na jednostkę uczestnictwa na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 234,77 181,80

wartość aktywów netto na jednostkę uczestnictwa na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego 273,98 234,77

procentowa zmiana wartości aktywów netto na jednostkę uczestnictwa w okresie sprawozdawczym 16,70 29,14

minimalna wartość aktywów netto na jednostkę uczestnictwa w okresie sprawozdawczym 227,26 184,69

data wyceny 2007-01-10 2006-06-14

maksymalna wartość aktywów netto na jednostkę uczestnictwa w okresie sprawozdawczym 276,48 243,61

data wyceny 2007-06-26 2006-12-07

wartość aktywów netto na jednostkę uczestnictwa według ostatniej wyceny w okresie sprawozdawczym 273,98 234,77

data wyceny 2007-06-30 2006-12-31

Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym:

procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 0,99 1,94

procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0,00 0,00

procentowy udział opłat dla depozytariusza 0,15 0,38

procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0,00 0,00

procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 0,00 0,00

procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0,00 0,00

od 2007-01-01 do 2007-06-30 od 2006-01-01 do 2006-12-31 od 2006-01-01 do 2006-06-30

Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej 6 903 -13 749 -1 317

Wpływy 145 803 31 273 16 912

Z tytułu posiadanych lokat 0 0 0

Z tytułu zbycia składników lokat 145 803 31 273 16 912

Pozostałe 0 0 0

Wydatki 138 900 45 022 18 229

Z tytułu posiadanych lokat 0 0 0

Z tytułu nabycia składników lokat 138 623 44 594 18 034

Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 215 278 136

Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0 0

Z tytułu opłat dla depozytariusza 50 106 54

Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0 0 0

Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 0 0 0

Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 0 0 0

Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0 0

Z tytułu usług prawnych 0 2 1

Pozostałe 12 42 4

Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej -4 915 13 330 2 371

Wpływy 3 386 18 333 4 069

Z tytułu zbycia jednostek uczestnictwa 3 386 18 333 4 069

Z tytułu zaciągniętych kredytów 0 0 0

Z tytułu zaciągniętych pożyczek 0 0 0

Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 0 0 0

Odsetki 0 0 0

Pozostałe 0 0 0

Wydatki 8 301 5 003 1 698

Z tytułu odkupienia jednostek uczestnictwa 8 207 4 549 1 698

Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów 0 0 0

Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek 0 0 0

Z tytułu udzielonych pożyczek 0 0 0

Odsetki 0 0 0

Pozostałe 94 454 0

Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych 0 0 0

Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) 1 988 -419 1 054

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego 1 428 1 847 1 847

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego (E+/-D) 3 416 1 428 2 901

INFORMACJA DODATKOWA

Plik Opis

Informacja dodatkowa KBC BETA.pdf Informacja dodatkowa

Plik Opis

Oświadczenie Depozytariusza KBC BETA.pdf Oświadczenie Depozytariusza

Plik Opis

BETA raport półroczny 2007.pdf Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

1 półrocze 2007 roku 2006

Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Akcje 23 950 39 851 89,17 22 040 33 060 76,67

Warranty subskrypcyjne 0 25 0,06 0 0 0,00

Prawa do akcji 192 181 0,40 52 70 0,16

Prawa poboru 0 0 0,00 0 0 0,00

Kwity depozytowe 0 0 0,00 0 0 0,00

Listy zastawne 0 0 0,00 0 0 0,00

Dłużne papiery wartościowe 523 530 1,19 8 523 8 541 19,81

Instrumenty pochodne 0 0 0,00 0 0 0,00

Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością 0 0 0,00 0 0 0,00

Jednostki uczestnictwa 0 0 0,00 0 0 0,00

Certyfikaty inwestycyjne 0 0 0,00 0 0 0,00

Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą 0 0 0,00 0 0 0,00

Wierzytelności 0 0 0,00 0 0 0,00

Weksle 0 0 0,00 0 0 0,00

Depozyty 0 0 0,00 0 0 0,00

Waluty 0 0 0,00 0 0 0,00

Nieruchomości 0 0 0,00 0 0 0,00

Statki morskie 0 0 0,00 0 0 0,00

Inne 0 0 0,00 0 0 0,00

AKCJE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

ACE Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 9 800 Luksemburg 201 233 0,52

AGORA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 10 000 Polska 355 422 0,94

AMREST Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 900 Holandia 77 130 0,29

Asseco Poland Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 3 637 Polska 87 309 0,69

ASTARTA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 4 900 Holandia 79 83 0,19

ATLANTA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 16 000 Polska 240 213 0,48

BACA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 500 Austria 157 260 0,58

BARLINEK Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 6 500 Polska 76 146 0,33

BEEF-SAN Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 140 369 Polska 309 568 1,27

BETACOM Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 12 000 Polska 278 264 0,59

BIOTON Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 191 762 Polska 403 364 0,81

BPH Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 520 Polska 771 1 436 3,21

BRE Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 600 Polska 152 872 1,95

BZWBK Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 4 463 Polska 482 1 294 2,90

CERSANIT Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 10 735 Polska 221 486 1,09

CEZ Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 5 179 Czechy 649 740 1,66

CIECH Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 810 Polska 63 313 0,70

COMARCH Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 400 Polska 23 82 0,18

Dom Development Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 360 Polska 40 59 0,13

DUDA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 7 400 Polska 103 97 0,22

DWORY Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 972 Polska 36 189 0,42

ECHO Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 2 300 Polska 102 252 0,56

ELEKTROTIM Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 818 Polska 15 44 0,10

EMC Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 10 480 Polska 80 335 0,75

ERBUD Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 106 Polska 5 9 0,02

FARMACOL Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 650 Polska 2 88 0,20

GETIN Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 24 625 Polska 283 390 0,87

GRAJEWO Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 631 Polska 100 138 0,31

GTC Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 21 287 Polska 446 1 039 2,32

HANDLOWY Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 2 750 Polska 258 344 0,77

HELIO Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 21 797 Polska 254 281 0,63

IGROUP Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 67 000 Polska 675 608 1,36

INDYKPOL Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 425 Polska 30 64 0,14

INGBSK Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 182 Polska 93 183 0,41

INTERSPORT Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 12 000 Polska 96 171 0,38

KETY Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 644 Polska 81 148 0,33

KGHM Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 28 585 Polska 960 3 073 6,89

KOELNER Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 2 000 Polska 28 136 0,30

LENA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 6 000 Polska 43 74 0,17

LENTEX Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 020 Polska 40 82 0,18

LOTOS Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 15 000 Polska 550 765 1,71

MILLENNIUM Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 30 900 Polska 241 401 0,90

MOL Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 590 Węgry 535 679 1,52

MONDI Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 2 108 Polska 107 211 0,47

NAFTOBUDOWA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 2 054 Polska 16 154 0,34

NETIA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 43 500 Polska 137 194 0,43

NOBLE BANK Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 3 200 Polska 34 54 0,12

ORBIS Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 490 Polska 124 124 0,28

ORCO Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 640 Luksemburg 286 282 0,63

PBG Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 395 Polska 159 149 0,33

PEKAO Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 14 900 Polska 2 418 3 843 8,61

PGNIG Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 178 262 Polska 581 904 2,02

PKNORLEN Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 81 500 Polska 3 240 4 482 10,04

PKOBP Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 83 420 Polska 2 582 4 580 10,26

POLCOLOR Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 182 390 Polska 480 522 1,17

Polimex Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 2 273 Polska 171 636 1,42

PROCAD Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 2 300 Polska 81 171 0,38

PROKOM Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 3 044 Polska 339 457 1,02

RAFAKO Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 6 300 Polska 88 91 0,20

SANOK Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 360 Polska 44 104 0,23

Sfinks Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 2 279 Polska 64 173 0,39

SNIEZKA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 800 Polska 40 104 0,23

SPRAY Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 22 300 Polska 305 647 1,45

Sygnity Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 027 Polska 86 87 0,19

TELFORCEONE Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 3 594 Polska 104 113 0,25

TPSA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 129 537 Polska 2 348 3 161 7,07

TVN Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 27 027 Polska 290 611 1,37

WARIMPEX Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 1 700 Austria 86 68 0,15

WAWEL Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 170 Polska 21 65 0,15

WARRANTY SUBSKRYPCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

SFINKS WARRANT Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 521 Polska 0 25 0,06

PRAWA DO AKCJI Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PRONOX PDA Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 9 041 Polska 192 181 0,40

PRAWA POBORU Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

ATLANTA PP Aktywny rynek - rynek regulowany GPW 12 600 Polska 0 0 0,00

KWITY DEPOZYTOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

LISTY ZASTAWNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania Rodzaj listu Podstawa emisji Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

O terminie wykupu do 1 roku: 0 0 0 0,00

Obligacje 0 0 0 0,00

0 0 0 0,00

Bony skarbowe 0 0 0 0,00

0 0 0 0,00

Bony pieniężne 0 0 0 0,00

0 0 0 0,00

Inne 0 0 0 0,00

0 0 0 0,00

O terminie wykupu powyżej 1 roku: 522 523 530 1,19

Obligacje 522 523 530 1,19

DS0509 Aktywny rynek - rynek regulowany GPW / CETO Skarb Państwa Polska 2009-05-24 Stałe 501 000,00 501 502 509 1,15

DS1110 Aktywny rynek - rynek regulowany GPW / CETO Skarb Państwa Polska 2010-11-24 Stałe 10 000,00 10 10 10 0,02

DZ0811 Aktywny rynek - rynek regulowany GPW / CETO Skarb Państwa Polska 2011-08-18 Zmienne 1 000,00 1 1 1 0,00

WS0922 Aktywny rynek - rynek regulowany GPW / CETO Skarb Państwa Polska 2022-09-23 Stałe 10 000,00 10 10 10 0,02

Bony skarbowe 0 0 0 0,00

0 0 0 0,00

Bony pieniężne 0 0 0 0,00

0 0 0 0,00

Inne 0 0 0 0,00

0 0 0 0,00

INSTRUMENTY POCHODNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Instrument bazowy Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Wystandaryzowane instrumenty pochodne:

Niewystandaryzowane instrumenty pochodne

UDZIAŁY W SPÓŁKACH Z OGRANICZONĄ ODPOWIEDZIALNOŚCIĄ Nazwa spółki Siedziba spółki Kraj siedziby spółki Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

JEDNOSTKI UCZESTNICTWA I CERTYFIKATY INWESTYCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa i rodzaj funduszu Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Jednostki uczestnictwa

Certyfikaty inwestycyjne

TYTUŁY UCZESTNICTWA EMITOWANE PRZEZ INSTYTUCJE WSPÓLNEGO INWESTOWANIA MAJĄCE SIEDZIBĘ ZA GRANICĄ Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

WIERZYTELNOŚCI Nazwa i rodzaj podmiotu Kraj siedziby podmiotu Termin wymagalności Rodzaj świadczenia Wartość świadczenia w tys. Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

WEKSLE Wystawca Data płatności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

DEPOZYTY Nazwa banku Kraj siedziby banku Waluta Warunki oprocentowania Wartość według ceny nabycia w danej walucie Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w danej walucie Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

W walutach państw należących do OECD

W walutach państw nienależących do OECD

WALUTY Państwo Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość na dzień bilansowy w danej walucie Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

W walutach państw należących do OECD

W walutach państw nienależących do OECD

NIERUCHOMOŚCI Rok oddania do użytku Data nabycia Numer księgi wieczystej Kraj położenia Adres Powierzchnia Obciążenia Służebności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Prawa własności nieruchomości:

Budynki

Lokale

Grunty

Inne

Prawa współwłasności nieruchomości:

Budynki

Lokale

Grunty

Inne

Użytkowanie wieczyste:

Budynki

Lokale

Grunty

Inne

STATKI MORSKIE Kraj rejestracji statku Klasa statku Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys.

INNE Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Istotne parametry Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

GWARANTOWANE SKŁADNIKI LOKAT Rodzaj Łączna liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Papiery wartościowe gwarantowane przez Skarb Państwa Obligacje 522,00 523 530 1,19

Papiery wartościowe gwarantowane przez NBP - 0,00 0 0 0,00

Papiery wartościowe gwarantowane przez jednostki samorzadu terytorialnego - 0,00 0 0 0,00

Papiery wartościowe gwarantowane przez państwa należące do OECD (z wyłączeniem Rzeczypospolitej Polskiej) - 0,00 0 0 0,00

Papiery wartościowe gwarantowane przez międzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub przynajmniej jedno z państw należących do OECD - 0,00 0 0 0,00

INSTRUMENTY RYNKU PIENIĘŻNEGO Emitent Termin wykupu Warunki oprocentowania Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

GRUPY KAPITAŁOWE, O KTÓRYCH MOWA W ART. 98 USTAWY Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

SKŁADNIKI LOKAT NABYTE OD PODMIOTÓW, O KTÓRYCH MOWA W ART. 107 USTAWY Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PAPIERY WARTOŚCIOWE EMITOWANE PRZEZ MIĘDZYNARODOWE INSTYTUCJE FINANSOWE, KTÓRYCH CZŁONKIEM JEST RZECZPOSPOLITA POLSKA LUB PRZYNAJMNIEJ JEDNO Z PAÑSTW NALEŻĄCYCH DO OECD Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Plik Opis

Polityka rachunkowości KBC BETA.pdf Polityka rachunkowości

1 półrocze 2007 roku

Z tytułu zbytych lokat 0

Z tytułu instrumentów pochodnych 0

Z tytułu zbytych jednostek uczestnictwa 0

Z tytułu dywidendy 498

Z tytułu odsetek 4

Z tytułu udzielonych pożyczek 0

Z tytułu subskrypcji akcji 186

Pozostałe 0

Z tytułu nabytych aktywów 88

Z tytułu transakcji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu 0

Z tytułu instrumentów pochodnych 0

Z tytułu wpłat na jednostki uczestnictwa 0

Z tytułu odkupionych jednostek uczestnictwa 0

Z tytułu wypłaty dochodów funduszu 0

Z tytułu krótkoterminowych pożyczek i kredytów 0

Z tytułu długoterminowych pożyczek i kredytów 0

Z tytułu rezerw 97

Z tytułu zobowiązań wobec kontrahentów 10

Pozostałe zobowiązania 1

Waluta Wartość na dzień bilansowy w danej walucie w tys. Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Banki: 3 416

DEUTSCHE BANK POLSKA S.A. zł 2 478 2 478

ERSTE SECURITIES S.A. zł 938 938

Waluta Wartość na dzień bilansowy w danej walucie w tys. Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Średni w okresie sprawozdawczym poziom środków pieniężnych:

Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Ekwiwalenty środków pieniężnych w podziale na ich rodzaje:

Plik Opis

Ryzyka KBC BETA.pdf

NOTA-6 INSTRUMENTY POCHODNE Typ zajętej pozycji Rodzaj instrumenty pochodnego Cel otwarcia pozycji Wartość otwartej pozycji Wartość przyszłych strumieni pienięznych Terminy przyszłych strumieni pieniężnych Kwota będaca podstawą przyszłych płatności Termin zapadalności (wygasnięcia) instrumentu pochodnego Termin wykonania instrumentu pochodnego

NOTA-7 TRANSAKCJE PRZY ZOBOWIĄZANIU SIĘ FUNDUSZU LUB DRUGIEJ STRONY DO ODKUPU Wartość na dzień bilansowy w tys. zł

Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu, w tym:

Transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk

Transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk

Transakcje przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu, w tym:

Transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk

Transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk

Należności z tytułu papierów wartościowych pożyczonych od funduszu w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych

Zobowiązania z tytułu papierów wartosciowych pożyczonych przez fundusz w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych

ZACIĄGNIĘTE I WYKORZYSTANE PRZEZ FUNDUSZ KREDYTY I POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEÑ ICH WYKORZYSTANIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW FUNDUSZU

Nazwa podmiotu udzielającego kredytu (pożyczki) Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili zaciągnięcia Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia

tys. kwota w walucie jednostka waluta procentowy udział w aktywach tys. kwota w walucie jednostka waluta

UDZIELONE PRZEZ FUNDUSZ POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEÑ ICH UDZIELENIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW FUNDUSZU

Nazwa podmiotu Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili udzielenia Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia

tys. kwota w walucie jednostka waluta procentowy udział w aktywach

jednostka waluta półrocze roku

(Pozycja bilansu po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego) w tys.

w walucie sprawozdania finansowego w tys.

w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w tys.

w walucie obcej

w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Razem w tys.

II. DODATNIE I UJEMNE RÓŻNICE KURSOWE W PRZEKROJU LOKAT FUNDUSZU

Składniki lokat Dodatnie różnice kursowe Ujemne różnice kursowe

Zrealizowane Niezrealizowane Zrealizowane Niezrealizowane

Akcje

Warranty subskrypcyjne

Prawa do akcji

Prawa poboru

Kwity depozytowe

Listy zastawne

Dłużne papiery wartościowe

Instrumenty pochodne

Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością

Jednostki uczestnictwa

Certyfikaty inwestycyjne

Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą

Wierzytelności

Weksle

Depozyty

Waluty

Nieruchomości

Statki morskie

Inne

III. ŚREDNI KURS WALUTY SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO WYLICZANY PRZEZ NBP, Z DNIA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO kurs w stosunku do zł waluta

(nazwa)

Wartość zrealizowanego zysku (straty) ze zbycia lokat w tys. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku z wyceny aktywów w tys.

Składniki lokat notowane na aktywnym rynku 1 026 4 869

Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku 0 0

Nieruchomości 0 0

Pozostałe 0 0

Wartość w okresie sprawozdawczymw tys.

Wypłacone przychody z lokat:

Dywidendy i inne udziały w zyskach

Przychody odsetkowe

Przychody związane z posiadaniem nieruchomości

Dodatnie saldo różnic kursowych

Pozostałe:

Wypłacony zrealizowany zysk ze zbycia lokat

Wartość w okresie sprawozdawczym w tys. Udział w aktywach w dniu wypłaty Udział w aktywach netto w dniu wypłaty Wpływ na wartość aktywów w tys. Wpływ na wartość aktywów netto w tys.

Przychody ze zbycia lokat funduszu aktywów niepublicznych:

Wartość w okresie sprawozdawczym w tys.

Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję

Opłaty dla depozytariusza

Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu

Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne

Usługi w zakresie rachunkowości

Usługi w zakresie zarzadzania aktywami funduszy

Usługi prawne

Usługi wydawnicze w tym poligraficzne

Koszty związane z posiadaniem nieruchomości

Pozostałe:

Wartość w okresie sprawozdawczymw tys.

Część stała wynagrodzenia

Część wynagrodzenia uzależniona od wyników funduszu

Wartość w okresie sprawozdawczym w tys.

(zbyty składnik lokat)

(koszty związane ze zbytym składnikiem lokat)

Rok bieżący Rok - 1 poprzedni Rok - 2 poprzedni

Wartość aktywów netto na koniec roku obrotowego 44 495,00 42 749,00 21 887,00

Wartość aktywów netto na jednostkę uczestnictwa na koniec roku obrotowego 273,98 234,77 181,80

Wartość aktywów netto na poszczególne kategorie jednostek uczestnictwa na koniec roku obrotowego

Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2007-08-31 Philippe De Brouwer Prezes Zarządu

2007-08-31 Piotr Habiera Wiceprezes Zarządu

2007-08-31 Ludmiła Falak-Cyniak Członek Zarządu

2007-08-31 Marek Król Członek Zarządu

Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2007-08-31 Anna Kołacka Główny Księgowy Funduszy