EFH Å»URAWIE WIEÅ»OWE S.A. - Podpisanie przez EFH Żurawie Wieżowe S.A. i Gastel S.A. Term Sheet (porozumienie w sprawie podstawowych warunków transakcji)

KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO

Raport bieżący nr 51 / 2009

Data sporządzenia: 2009-08-31

Skrócona nazwa emitenta

EFH ŻURAWIE WIEŻOWE S.A.

Temat

Podpisanie przez EFH Żurawie Wieżowe S.A. i Gastel S.A. Term Sheet (porozumienie w sprawie podstawowych warunków transakcji)

Podstawa prawna

Art. 56 ust. 1 pkt 2 Ustawy o ofercie - informacje bieżące i okresowe

Treść raportu:

W nawiązaniu do raportu nr 40/2009 z dnia 21 lipca 2009 roku oraz raportu nr 49/2009 z dnia 21 sierpnia 2009 roku Zarząd Emitenta informuje, iż w wyniku pozytywnej analizy informacji niezbędnych do wstępnego ustalenia wyceny podmiotów oraz oszacowania wzajemnych korzyści (w tym obszarów i skali rynkowych oraz kosztowych synergii) EFH Żurawie Wieżowe S.A oraz Gastel S.A podpisały w dniu 31 sierpnia 2009 roku Term Sheet (porozumienie w sprawie podstawowych warunków transakcji), w którym wstępnie ustaliły warunki połączenia obu spółek. Intencją Zarządów spółek jest doprowadzenie do połączenia spółek poprzez przeniesienie całego majątku Gastel S.A. na EFH Żurawie Wieżowe S.A. w zamian za akcje (Akcje Połączeniowe), które EFH Żurawie Wieżowe S.A. wyda akcjonariuszom Gastel S.A. oraz wprowadzenie tych akcji do obrotu na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. (dalej: "GPW"): Wstępnie ustalony szacunkowy stosunek wymiany akcji wyniesie 1.371 (jeden tysiąc trzysta siedemdziesiąt jeden) Akcji Połączeniowych za 100 akcji Gastel S.A. Akcje Połączeniowe będą akcjami zwykłymi na okaziciela. Parytet wymiany oraz inne wymagane prawem warunki Połączenia zostaną ostatecznie uzgodnione przez Zarządy spółek w Planie Połączenia sporządzonym zgodnie z art. 498 i następne k.s.h po zakończeniu badania przedsiębiorstw spółek. Wstępny harmonogram zakłada, że zakończenie procesu połączenia nastąpi do 31 stycznia 2010 roku. W ramach procesu połączenia EFH Żurawie Wieżowe S.A. i Gastel S.A. zakładają następujące terminy: * Do dnia 20 pa¼dziernika 2009 roku zostanie złożony do Sądu Rejestrowego Plan Połączenia. * Do dnia 31 grudnia 2009 roku odbędą się Walne Zgromadzenia łączących się spółek zwołane w celu podjęcia uchwał o połączeniu. * Do dnia 31 stycznia 2010 roku. zostanie zarejestrowane połączenie spółek. Strony zobowiązały się w szczególności sporządzić zgodnie z art. 501 k.s.h. pisemne sprawozdanie uzasadniające połączenie, w tym jego podstawy prawne i ekonomiczne oraz parytet wymiany akcji Gastel S.A. na Akcje Połączeniowe. Pisemna opinia biegłego rewidenta zostanie sporządzona zgodnie z art. 503 § 1 k.s.h. Dalsze informacje o pracach nad połączeniem spółek będą podawane w trybie § 5 ust 1 punkt 13 i § 19 Rozporządzenia w sprawie informacji bieżących i okresowych. Podstawa prawna przekazania niniejszego raportu: § 5 ust 1 punkt 13 i § 19 Rozporządzenia w sprawie informacji bieżących i okresowych.

MESSAGE (ENGLISH VERSION)

(pełna nazwa emitenta)

(skrócona nazwa emitenta) (sektor wg. klasyfikacji GPW w W-wie)

(kod pocztowy) (miejscowość)

(ulica) (numer)

(telefon) (fax)

(e-mail) (www)

(NIP) (REGON)

PODPISY OSÓB REPREZENTUJĄCYCH SPÓŁKĘ

Data Imię i Nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2009-08-31 Grzegorz Żółcik Prezes Zarządu

2009-08-31 Piotr Guzowski Wiceprezes Zarządu