22,6% zysku dały papiery dłużne o maksymalnym średnim okresie do wykupu trzy lata. W tym czasie jeden z benchmarków, którym jest rentowność 52-tygodniowych bonów skarbowych, wzrósł o 14,5%. Jednakże druga stopa odniesienia, JPM - indeks polskich papierów rządowych - zyskał równo 25%. Nieco słabiej wypadły portfele o maksymalnym średnim okresie do wykupu jeden rok. Przyniosły one 19%, podczas gdy średnia rentowność 13-tygodniowych bonów skarbowych wyniosła 14,7%. Praktycznie tyle samo (19,1%) dała strategia obligacji skarbowych, przyrównywana do indeksu JPM.
Zrównoważone portfele stabilnego wzrostu zyskały przez cały 2001 rok 14,5%. To o około 5 pkt. proc. lepiej od średniej ważonej WIG-u i rentowności bonów 13-tygodniowych i o około 10 pkt. proc. ponad wskaźnik inflacji. Portfele akcyjne o nieakcyjnym benchmarku wypadły już znacznie słabiej, ponieważ dały zysk na poziomie 8,4%. To wynik o ponad 6 pkt. proc. mniejszy od rentowności 13-tygodniowych, bonów skarbowych, ale i tak znacznie lepszy niż zmiana wartości indeksu WIG w ubiegłym roku (minus 22%).
Pozostałe portfele zrównoważone powiększyły się o 2,4%, przy spadku ich stopy odniesienia (średnia ważona WIG i 52-tygodniowe bony skarbowe) o 2,6%.
Zdecydowanie najsłabiej wypadły portfele akcyjne, dla których benchmarkiem jest WIG. W minionym roku straciły one 6,4%, co i tak okazało się wynikiem o blisko 16 pkt. proc. lepszym od stopy odniesienia.
Na koniec ubiegłego roku Credit Suisse AM zarządzał aktywami o łącznej wartości 2,3 mld zł, podczas gdy jeszcze rok wcześniej było to zaledwie 520 mln zł. Tak duży przyrost wynika ze wzrostu wartości aktywów funduszu obligacji w ramach TFI PKO/Credit Suisse, co z kolei było efektem zmian podatkowych, dotyczących dochodów kapitałowych.
