W grudniu straty zanotowało 47 ze 112 funduszy inwestycyjnych

6.1.Warszawa (PAP) - W grudniu straty zanotowało 47 ze 112 działających przez cały miesiąc funduszy inwestycyjnych - podał w poniedziałkowym raporcie ośrodek analityczny Analizy Online.

Średnia stopa zwrotu w grupie AKP (akcji polskich) wyniosła w grudniu minus 1,55 proc. Najlepszy wynik osiągnął DWS Top 25 Małych Spółek: 4,39 proc. Kolejne miejsce zajął CitiAkcji: 0,51 proc.

Grudzień nie należał do dobrych okresów dla posiadaczy jednostek funduszy inwestujących w zagraniczne papiery udziałowe (grupa AKZ). Spadające ceny akcji zagranicznych spółek wraz z ponad 4 proc. wzmocnieniem polskiej waluty wobec USD sprawiły, że średnia miesięczna zmiana wartości jednostki w tej grupie wyniosła minus 9,17 proc., zaś najlepszy wynik w grupie uzyskał fundusz Skarbiec NET minus 4,14 proc.

Ostatni miesiąc roku przyniósł ogólne pogorszenie wyników funduszy mieszanych (grupa MIP) i jednoczesną poprawę sytuacji w dwóch, należących do tej grupy, funduszach timingowych. Średnia stopa zwrotu funduszy mieszanych po dwóch miesiącach przerwy powróciła do stref ujemnych i wyniosła minus 0,63 proc.

Po dwóch miesiącach słabszych wyników grudzień przyniósł poprawę pozycji dwóch obecnych funduszy timingowych: CAIB Zrównoważony zyskał 3,16 proc., zaś jednostka GTFI Salomon AAA zyskała 0,87 proc.

Spośród funduszy stabilnego wzrostu najlepsze wyniki w ostatnim miesiącu uzyskały fundusze - SEB: 4 1,39 proc. i Skarbiec III filar: 1,14 proc.

Spodziewany przez rynek brak kolejnej decyzji o obniżce stóp procentowych nie miał negatywnego wpływu na zyski z instrumentów dłużnych. Szczególnie korzystnie wypadły obligacje o najdłuższych terminach do wykupu. Sektorowy indeks dla papierów 10-cio letnich zyskał w grudniu 2,86 proc., czyli ponad 5 razy więcej niż analogiczny benchmark dla obligacji dwuletnich.

W tym świetle za wyczyn należy uznać wynik osiągnięty przez najlepszy w grupie PDP fundusz ING Obligacji2, którego wzrost wartości jednostki wyniósł 2,55 proc., podczas gdy miesięczna stopa zwrotu poszczególnych obligacji przekraczała tę wartość tylko w trzech przypadkach.

Kolejne dwie pozycje zajęły fundusze - GTFI Obligacji Skarbowych: 1,85 proc. oraz CU Obligacji: 1,51 proc., co po raz kolejny w tym roku potwierdza ich przynależność do grona liderów.

Po raz kolejny też bardzo dobre wyniki osiągnęły fundusze rynku pieniężnego (grupa RPP). Aż 14 spośród 19 zarządzających pokonało benchmark, który zyskał w grudniu 0,56 proc. Średnia stopa zwrotu w tej grupie wyniosła 0,6 proc., a najlepsze wyniki osiągnęły fundusze - UniKorona Pieniężny: 1,06 proc. oraz Pioneer Pieniężny: 0,80 proc.

Według grudniowego rankingu, w ujęciu długoterminowym, do najlepszych funduszy inwestycyjnych - z notą "5" - należały: UniKorona Akcje, ING Akcji (w grupie funduszy inwestujących w akcje polskich spółek), UniKorona Zrównoważony i ING Zrównoważony (fundusze mieszane), Skarbiec III filar (fundusz z grupy stabilnego wzrostu), Skarbiec-Obligacja i PKO/CS Obligacji (polskie papiery dłużne) i CA IB Pieniężny (fundusz rynku pieniężnego).

Długoterminowe rankingi funduszy opracowane przez firmę analityczno-doradczą Analizy Online Sp. z o.o. bazują na wynikach działalności poszczególnych funduszy w ciągu ostatnich 3 lat, natomiast rankingi krótkoterminowe obejmują okresy roczne.

W grudniowym rankingu uczestniczyło 112 funduszy, z czego 77 zostało sklasyfikowanych, a 49 prowadziło przez 36 miesięcy niezmienioną politykę inwestycyjną, umożliwiając dokonanie oceny w długim horyzoncie czasu.(PAP)