PGNiG: Wejście inwestorów finansowych przed prywatyzacją korzystne dla spółki i MSP

Warszawa, 18.05.2004 (ISB) - Polskie Górnictwo Naftowe i Gazownictwo (PGNiG) jest zainteresowane wprowadzeniem inwestorów niebranżowych do spółki przed jej prywatyzacją poprzez giełdę, powiedział w wywiadzie dla agencji ISB prezes PGNiG Marek Kossowski. "Jeśli pojawiliby się inwestorzy Pre-IPO [podmioty inwestujące przed upublicznieniem - przyp. ISB] to firma byłaby zainteresowana ich wejściem do spółki" - powiedział ISB Kossowski.

"PGNiG jest zainteresowany wprowadzeniem inwestorów przed prywatyzacyjną ofertą publiczną, a taki scenariusz byłby także korzystny dla Skarbu Państwa, gdyż wejście wysokiej klasy inwestorów doprowadziłoby do wzrostu wartości spółki przed jej debiutem" - dodał Kossowski.

Prezes PGNiG dodał, że w rachubę wchodziliby tylko inwestorzy finansowi, a nie branżowi.

"Myślę, że korzystne dla spółki i SP byłoby wprowadzenie inwestorów z ?najwyższej półki?, takich jak EBOR i IFC" - powiedział Kossowski.

Kossowski powiedział też ISB, że jeśli zapadłyby decyzje w tej sprawie, to tacy inwestorzy Pre-IPO mogliby objąć mniejszościowy pakiet PGNiG wart 200-300 mln euro. Prezes PGNiG dodał, że ewentualne wdrożenie tego scenariusza nie spowoduje odroczenia terminu oferty publicznej.

Pod koniec kwietnia wiceprezes PGNiG Marek Foltynowicz powiedział ISB, że spółka jeszcze w tym roku wystąpi do Ministerstwa Skarbu Państwa (MSP) o zgodę na przeprowadzenie emisji nowych akcji, jeśli uzna, że podwyższenie kapitału jest konieczne.

W swoich planach rozwoju PGNiG zakłada podwyższenie kapitału do końca 2004 roku.

Jeśli MSP wyraziłoby zgodę na podwyższenie kapitału przed debiutem, odbyłoby się ono w drodze emisji akcji dla inwestora poza giełdą - na co zezwala rządowy program prywatyzacji PGNiG.

Tymczasem MSP prowadzi prace zmierzające do wyboru doradcy przy prywatyzacji PGNiG. 7 maja resort otrzymał cztery oferty od kandydatów. Oferty złożyły konsorcja: BRE Corporate Finance z Domem Inwestycyjnym BRE Banku, Credit Suisse First Boston (CSFB) z Domem Maklerskim BZ WBK, PricewaterhouseCoopers (PWC) z ING Securities oraz JP Morgan z CDM Pekao SA.

Zadaniem doradcy MSP będzie przeprowadzenie wszechstronnych analiz przedprywatyzacyjnych, w tym wyceny spółki i opracowanie strategii jej prywatyzacji.

Prezes Kossowski powiedział w wywiadzie dla ISB, że spodziewa się, iż debiut PGNiG na giełdzie będzie prawdopodobnie możliwy dopiero w pierwszym kwartale 2005 roku.

Według wcześniejszych wypowiedzi przedstawicieli MSP oferta do 34% akcji PGNiG na giełdzie w Polsce i za granicą miałaby odbyć się w czwartym kwartale tego roku, jednak przedstawiciele spółki sygnalizowali, że ten termin byłby trudny do realizacji. (ISB)

Marcin Zaremba

maza/tom