Dziś prospekt JSW i może też cena

Jastrzębska Spółka Węglowa publikuje dziś prospekt emisyjny. Poznamy czynniki ryzyka. Być może też cenę maksymalną

Źródła zbliżone do transakcji sugerują, że już dziś możemy poznać cenę maksymalną akcji JSW. „Parkiet” na podstawie wyceny porównawczej do spółek z branży szacuje ich wartość na 142–174 zł. Cena nie jest ujęta w prospekcie, ma być podana osobno.

[srodtytul]Do WIG20 w tym roku[/srodtytul]

Zarząd Jastrzębia spotkał się wczoraj z prezesem warszawskiej giełdy Ludwikiem Sobolewskim, który potwierdził nasze wtorkowe informacje. Spółka jeszcze w tym roku znajdzie się w składzie indeksu WIG20. Sobolewski powiedział, że jego zdaniem JSW będzie dla inwestorów atrakcyjna. – Jest znakomicie przygotowana do transakcji – ocenił.

– Jeszcze półtora roku temu przychodziliśmy tu z pytaniem, czy w ogóle mamy szansę na giełdowy debiut – przypominał prezes JSW Jarosław Zagórowski.

[srodtytul]Roadshow od 13 czerwca[/srodtytul]

Spotkania JSW?z inwestorami będą się odbywać od 13 do 28 czerwca. Prezes firmy pytany, czy spółka liczy na sprzedaż większości akcji w Polsce czy też za granicą powiedział, że trudno to jednoznacznie przesądzać. – Kapitał nie zna granic.?Jesteśmy różnie wyceniani, ale to inwestorzy ostatecznie powiedzą, ile jesteśmy warci – mówił Zagórowski. Zdaniem osób zbliżonych do transakcji większość akcji JSW zostanie zaoferowana inwestorom krajowym.

Resort skarbu deklaruje, że budowa księgi popytu i zapisy rozpoczną się w drugiej połowie czerwca, ale nasze źródła sugerują, że już 13 czerwca. Szczegóły ma dziś przedstawić Aleksander Grad – na konferencji prasowej. Z kolei w samo południe zaplanowane są obrady Komisji Skarbu poświęconej JSW z udziałem wicepremiera i ministra gospodarki Waldemara Pawlaka.

[srodtytul]Związki i przejęcia[/srodtytul]

Analitycy podkreślają, że trwający w JSW spór ze związkami spowoduje, iż spółka wyceniana nawet na ponad 20 mld zł, będzie sprzedawana z dyskontem. W piątek zaplanowano?kolejne negocjacje ze stroną społeczną, która domaga się m. in. 10-proc. wzrostu wynagrodzeń. Jednak u innych podwyżki są niższe: w Bogdance jest to ok. 4 proc., w Kompanii Węglowej ok. 6 proc., a podpisane wczoraj porozumienie w Katowickim Holdingu Węglowym mówi o 4 proc.

– Podtrzymujemy naszą propozycję podwyżek o 5,5 proc. Musimy patrzeć na inne firmy z sektora i w ogóle z rynku, bo nasze decyzje mogą mieć wpływ na roszczenia w innych przedsiębiorstwach – tłumaczył Zagórowski.

JSW wraca też do gry o koksownię Victoria, wartą ok. 0,5 mld zł. „Parkiet” wczoraj pierwszy informował, że po zakończeniu wyłączności negocjacyjnej dla ThyssenKrupp minister skarbu zdecydował o powrocie do negocjacji równoległych z ThyssenKrupp, czeską Pentą i JSW.

– To atrakcyjne aktywa, jednak po przekroczeniu pewnego progu cenowego bardziej opłaca się samodzielna budowa takiej instalacji – mówił nam Zagórowski.

– Jeśli ministerstwo faktycznie rozpocznie na nowo negocjacje, jesteśmy gotowi do powrotu do rozmów – mówi „Parkietowi” Martin Danko, rzecznik Penta Investments.

[[email protected]][/mail]