ARKA BZ WBK FUNDUSZ RYNKU NIERUCHOMOŚCI FIZ - Formularz kwartalnego sprawozdania finansowego funduszu inwestycyjnego zamkniętego będącego emitentem papierów wartościowych dopuszczonych do publicznego obrotu

FALSE skorygowany

za 2 kwartał 2008 roku obejmujący okres od 2008-04-01 do 2008-06-30

Podstawa prawna:

FIZ-E-Rozp. Obow. Em. 05.49.463 § 93 ust. 1 pkt 1

Podstawa prawna:

Data przekazania: 2008-08-04

ARKA BZ WBK FUNDUSZ RYNKU NIERUCHOMOŚCI FUNDUSZ INWESTYCYJNY ZAMKNIĘTY

(pełna nazwa funduszu)

ARKA BZ WBK FUNDUSZ RYNKU NIERUCHOMOŚCI FIZ BZ WBK AIB Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna

(skrócona nazwa funduszu) (nazwa towarzystwa)

61-739 Poznań

(kod pocztowy) (miejscowość)

Plac Wolności 16

(ulica) ( numer)

(0-61) 855 73 22 (0-61) 855 73 21

(telefon) (fax) (e-mail)

209-00-00-133 634597808 www.arka.pl

(NIP) (REGON) (WWW)

Konstrukcja funduszu: Typ funduszu:

Subfundusz: FALSE Fundusz sekurytyzacyjny: FALSE

Fundusz podstawowy: FALSE Fundusz portfelowy: FALSE

Fundusz powiązany: FALSE Fundusz aktywów niepublicznych: FALSE

Waluta sprawozdania finansowego: zł

Fundusz podstawowy:

(nazwa funduszu podstawowego)

Fundusze powiązane:

(nazwy funduszy powiązanych)

Fundusz z wydzielonymi subfunduszami:

(nazwa funduszu)

Plik Opis

Wprowadzenie FRN 2 Q 2008.pdf Wprowadzenie do sprawozdania finansowego funduszu Arka BZ WBK Fundusz Rynku Nieruchomości FIZ

Plik Opis

WYBRANE DANE FINANSOWE w PLN w EUR

Przychody z lokat 6 976 2 080

Koszty funduszu netto 15 114 4 506

Przychody z lokat netto -8 138 -2 426

Zrealizowane zyski (straty) ze zbycia lokat

Niezrealizowane zyski (straty) z wyceny lokat 47 768 14 241

Wynik z operacji 39 630 11 815

Zobowiązania 38 292 11 416

Aktywa 654 142 195 022

Aktywa netto 615 850 183 606

Lokaty 492 162 146 730

w tym nieruchomości posiadane bezpośrednio przez Fundusz 876 261

Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 3 500 000 3 500 000

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 175,96 52,46

Wynik z operacji na certyfikat inwestycyjny 11,32 3,37

2 kwartał 2008 roku 1 kwartał 2008 roku 2007 rok 2 kwartał 2007 roku

Aktywa 654 142 624 428 611 289 448 976

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 119 392 77 171

Należności 160 960 157 560 158 160 152 251

Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 3 506 4 795 13 095

Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym:

dłużne papiery wartościowe

Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: 492 162 462 121 447 525 282 772

akcje 444 489 396 316 297 007 184 898

udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością 47 673 65 805 150 518 97 874

dłużne papiery wartościowe

Nieruchomości 876 812 732 662

Pozostałe aktywa 25 37 25

Zobowiązania 38 292 35 341 35 069 6 494

Zobowiązania wobec Towarzystwa z tytułu wynagrodzenia za zarzadzanie 4 519 4 302 4 231 3 028

Zobowiązania z tytułu rezerwy na wynagrodzenie dla Towarzystwa za wyniki inwestycyjne 31 655 27 845 27 440

Zobowiązania z tytułu rezerwy na aktualizację zaangażowania kapitałowego w spółkach celowych 2 101 3 191 3 398 3 465

Pozostałe 17 3 0

Aktywa netto (I-II) 615 850 589 087 576 220 442 482

Kapitał funduszu 339 500 339 500 339 500 339 500

Kapitał wpłacony 339 500 339 500 339 500 339 500

Kapitał wypłacony (wielkość ujemna)

Dochody zatrzymane -14 604 -8 667 -6 858 24 137

Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto -26 329 -20 392 -18 191 13 100

Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 11 725 11 725 11 333 11 037

Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia 290 954 258 254 243 578 78 845

Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) 615 850 589 087 576 220 442 482

Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 3 500 000 3 500 000 3 500 000 3 500 000

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 175,96 168,31 164,63 126,42

Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 3 500 000

Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 175,96

Liczba certyfikatów inwestycyjnych w podziale na serie certyfikatów:

Wartość aktywów netto na poszczególne serie certyfikatów inwestycyjnych:

od 2008-04-01 do 2008-06-30 za 2 kwartały 2008 roku od 2008-01-01 do 2008-06-30 od 2007-04-01 do 2007-06-30 za 2 kwartały 2007 roku od 2007-01-01 do 2007-06-30

Przychody z lokat 3 976 6 976 6 094 5 780

Dywidendy i inne udziały w zyskach

Przychody odsetkowe 2 879 5 672 2 723 5 780

Przychody związane z posiadaniem nieruchomości

Dodatnie saldo różnic kursowych

Pozostałe 1 097 1 304 3 371 0

w tym z tytułu rozwiązania rezerwy na aktualizację zaangażowania kapitałowego w spółkach celowych 1 097 1 304 3 371 0

Koszty funduszu 9 913 15 114 3 929 9 916

Wynagrodzenie dla towarzystwa

Wynagrodzenie dla Towarzystwa, w tym: 8 329 12 982 3 027 5 849

wynagrodzenie dla Towarzystwa za zarządzanie 4 519 8 767 3 027 5 849

wynagrodzenie dla Towarzystwa za wyniki inwestycyjne 3 810 4 215

Wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję

Opłaty dla depozytariusza 16 16 0 1

Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu

Opłaty dla animatora emitenta 7 15

Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 13 25 13 25

Podatki i inne obciążenia nałożone przez właściwe organy administracji publicznej 0 3

Usługi w zakresie rachunkowości

Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu

Usługi prawne 17 41 1 1

Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne

Koszty odsetkowe 5 5 0 0

Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 15 30

Ujemne saldo różnic kursowych 1 504 1 990 879 559

Pozostałe 7 7 9 3 481

w tym z tytułu rezerwy na aktualizację zaangażowania kapitałowego w spółkach celowych 7 7 0 3 465

w tym z tytułu rezerw wobec kontrahentów 1 1

Koszty pokrywane przez towarzystwo

Koszty funduszu netto (II-III) 9 913 15 114 3 929 9 916

Przychody z lokat netto (I-IV) -5 937 -8 138 2 165 -4 136

Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 32 700 47 768 17 567 23 309

Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: 0 -67

z tytułu różnic kursowych

Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: 32 700 47 768 17 567 23 376

wycena lokat wchodzacych w skład Protfela Rynku Nieruchomości 32 700 47 768 17 567 23 376

wycena lokat wchodzących w skład Portfela Aktywów Płynnych

z tytułu różnic kursowych

Wynik z operacji 26 763 39 630 19 732 19 173

Wynik z operacji na przypadający na certyfikat inwestycyjny 7,65 11,32 5,64 5,48

Rozwodniony wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny 7,65 11,32 5,64 5,48

od 2008-04-01 do 2008-06-30 za 2 kwartały 2008 roku od 2008-01-01 do 2008-06-30 od 2007-04-01 do 2007-06-30 za 2 kwartały 2007 roku od 2007-01-01 do 2007-06-30

Zmiana wartości aktywów netto

Zmiana wartości aktywów netto

Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 589 087 576 220 422 750 423 309

Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: 26 763 39 630 19 732 19 173

przychody z lokat netto -5 937 -8 138 2 165 -4 136

zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 0 -67

wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 32 700 47 768 17 567 23 376

Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 26 763 39 630 19 732 19 173

Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem)

z przychodów z lokat netto

ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat

z przychodów ze zbycia lokat

Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym:

zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych)

zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych)

Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym 26 763 39 630 19 732 19 173

Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 615 850 615 850 442 482 442 482

Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym 615 850 602 468 442 482 432 616

Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych

Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych 0 0 0 0

Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym: 0 0 0 0

liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 0 0 0 0

liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 0 0 0 0

saldo zmian 0 0 0 0

Liczba certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku działalności funduszu, w tym: 3 500 000 3 500 000 3 500 000 3 500 000

liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 3 500 000 3 500 000 3 500 000 3 500 000

liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych

saldo zmian 3 500 000 3 500 000 3 500 000 3 500 000

Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 3 500 000 3 500 000 3 500 000 3 500 000

Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny

Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny

wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 168,31 164,63 120,79 120,95

wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego 175,96 175,96 126,42 126,42

procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 18,28 13,84 18,70 9,12

minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 175,96 168,31 126,42 120,79

data wyceny 2008-06-30 2008-03-31 2007-06-30 2007-03-30

maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 177,93 177,93 126,42 126,42

data wyceny 2008-06-30 2008-06-30 2007-06-30 2007-06-30

wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny w okresie sprawozdawczym 177,93 177,93 126,42 126,42

data wyceny 2008-06-30 2008-06-30 2007-06-29 2007-06-29

Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 177,93 177,93 126,42 126,42

Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym: 6,47 5,04 3,56 4,62

procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 5,44 4,33 2,74 2,73

wynagrodzenia dla Towarzystwa za zarządzanie 2,95 2,92 2,74 2,73

wynagrodzenia dla Towarzystwa za wyniki inwestycyjne 2,49 1,41

procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję

procentowy udział opłat dla depozytariusza 0,01 0,01

procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu

procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości

procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu

od 2008-04-01 do 2008-06-30 za 2 kwartały 2008 roku od 2008-01-01 do 2008-06-30 od 2007-04-01 do 2007-06-30 za 2 kwartały 2007 roku od 2007-01-01 do 2007-06-30

Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej -508 -3 054 -28 829 -57 733

Wpływy 7 705 54 233 60 858 214 827

Z tytułu posiadanych lokat 392 2 000 2 000

dywidendy 392 2 000 2 000

Z tytułu zbycia składników lokat 7 704 53 840 58 833 212 783

bony skarbowe

obligacje 7 391 53 527 58 833 212 783

udziały w spółkach 313 313

Pozostałe 1 1 25 44

Wydatki 8 213 57 287 89 687 272 560

Z tytułu posiadanych lokat

Z tytułu nabycia składników lokat 3 880 48 681 86 857 266 752

bony skarbowe

obligacje 3 880 48 681 63 160 208 688

udziały w spółkach 23 035 57 402

nieruchomości 662 662

Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 4 303 8 479 2 821 5 741

Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję

Z tytułu opłat dla depozytariusza 1 1 1 1

Z tytułu opłat dla animatora emitenta 10 15

Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu

Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 0 50 0 51

Z tytułu usług w zakresie rachunkowości

Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu

Z tytułu usług prawnych 17 41 0 0

Z tytułu posiadania nieruchomości 0 15

Pozostałe 2 5

w tym wynikające z przepisów prawa 3 8 15

Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej 235 3 096 28 945 57 713

Wpływy 2 531 10 862 42 303 101 071

Z tytułu wydania certyfikatów inwestycyjnych

Z tytułu zaciągniętych kredytów 524 524

Z tytułu zaciągniętych pożyczek

Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 1 767 9 145 41 000 99 026

Odsetki 240 1 193 1 303 2 045

Pozostałe

Wydatki 2 296 7 766 13 358 43 358

Z tytułu wykupienia certyfikatów inwestycyjnych

Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów 524 524

Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek

Z tytułu wyemitowanych obligacji

Z tytułu wypłaty przychodów

Z tytułu udzielonych pożyczek 1 755 7 225 13 358 43 358

Odsetki 2 2

Pozostałe 15 15

Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych

Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) -273 42 116 -20

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego 392 77 55 191

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego (E+/-D) 119 119 171 171

INFORMACJA DODATKOWA

Plik Opis

FRNInformacja dodatkowa do raportu kwartalnego Arka BZWBK FRN FIZ za II kwartal 2008 LM (3).doc Informacja dodotkowa do raportu kwartalnego funduszu Arka BZ WBK Fundusz Rynku Nieruchomości FIZ

2 kwartał 2008 roku 1 kwartał 2008 roku 2007 rok 2 kwartał 2007 roku

Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem Wartośc według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Akcje 197 533 444 489 67,95 181 834 396 316 63,47 164 311 297 007 48,59 142 729 184 898 41,18

Warranty subskrypcyjne

Prawa do akcji

Prawa poboru

Kwity depozytowe

Listy zastawne

Dłużne papiery wartościowe

Instrumenty pochodne

Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością 6 484 47 673 7,29 22 183 65 805 10,54 39 706 150 518 24,62 61 198 97 874 21,80

Jednostki uczestnictwa

Certyfikaty inwestycyjne

Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą

Wierzytelności

Weksle

Depozyty

Waluty

Nieruchomości 662 876 0,13 662 812 0,13 662 732 0,12 662 662 0,15

Statki morskie

Inne

RAZEM 204 679 493 038 75,37 204 679 462 933 74,14 204 679 448 257 73,33 204 589 283 434 63,13

AKCJE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

AKCJE - RAZEM 3 684 318 197 533 444 489 67,95

Nienotowane na rynku aktywnym 3 684 318 197 533 444 489 67,95

PK 1 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 139 590 Rzeczpospolita Polska 6 979 33 069 5,05

PK 2 Sp.z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 139 590 Rzeczpospolita Polska 6 980 17 295 2,64

PK 3 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 2 000 Rzeczpospolita Polska 100 0 0,00

PK 4 Sp.z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 263 340 Rzeczpospolita Polska 13 167 38 733 5,92

PK 5 Sp.z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 990 Rzeczpospolita Polska 49 25 636 3,92

PK 6 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 209 880 Rzeczpospolita Polska 10 494 32 320 4,94

PK 7 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 119 790 Rzeczpospolita Polska 5 989 21 550 3,29

PK 8 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 28 710 Rzeczpospolita Polska 1 435 7 045 1,08

PK 9 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 78 700 Rzeczpospolita Polska 15 700 18 253 2,79

Projekt Komercyjny 11 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 173 250 Rzeczpospolita Polska 8 663 17 181 2,63

PK 12 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 1 070 190 Rzeczpospolita Polska 53 510 79 369 12,13

PK 13 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 103 950 Rzeczpospolita Polska 5 197 24 989 3,82

PK 14 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 92 338 Rzeczpospolita Polska 6 170 54 533 8,34

PK 15 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 226 000 Rzeczpospolita Polska 11 300 11 647 1,78

PK 16 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 404 000 Rzeczpospolita Polska 20 200 22 507 3,44

PK 17 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 620 000 Rzeczpospolita Polska 31 000 39 817 6,09

PD 2 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 4 000 Rzeczpospolita Polska 200 181 0,03

PD 3 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 4 000 Rzeczpospolita Polska 200 182 0,03

PD 4 Sp. z o.o. Sp. Komandytowo - Akcyjna Nienotowane na rynku aktywnym nie dotyczy 4 000 Rzeczpospolita Polska 200 182 0,03

WARRANTY SUBSKRYPCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PRAWA DO AKCJI Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PRAWA POBORU Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

KWITY DEPOZYTOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

LISTY ZASTAWNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania Rodzaj listu Podstawa emisji Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

O terminie wykupu do 1 roku:

Obligacje

Bony skarbowe

Bony pieniężne

Inne

O terminie wykupu powyżej 1 roku:

Obligacje

Bony skarbowe

Bony pieniężne

Inne

INSTRUMENTY POCHODNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Instrument bazowy Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Wystandaryzowane instrumenty pochodne:

Niewystandaryzowane instrumenty pochodne

UDZIAŁY W SPÓŁKACH Z OGRANICZONĄ ODPOWIEDZIALNOŚCIĄ Nazwa spółki Siedziba spółki Kraj siedziby spółki Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

RAZEM 107 916 6 484 47 673 7,29

60,00% Sawa Apartments Wilanów Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 1 800 996 12 576 1,92

100,00% PK 3 Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 2 000 282 118 0,02

30,50% Salwator City Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 26 331 1 317 14 145 2,16

50,00% Projekt Komercyjny 10 Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 4 000 200 0 0,00

100,00% Projekt Komercyjny 11 Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 3 000 150 207 0,03

32,50% Salwator Włochy Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 21 125 1 056 17 056 2,61

100,00% PK 1 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 2 400 120 284 0,04

100,00% PK 2 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 2 400 120 177 0,03

100,00% PK 4 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 4 000 200 386 0,06

100,00% PK 5 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 4 000 200 370 0,06

100,00% PK 6 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 2 400 120 290 0,05

100,00% PK 7 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 3 000 150 228 0,04

100,00% PK 8 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 1 000 50 72 0,01

100,00% PK 9 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 4 000 200 190 0,03

100,00% PK 12 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 11 800 590 858 0,13

100,00% PK 13 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 2 400 120 268 0,04

80,00% PK 14 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 800 40 79 0,01

100,00% PK 15 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 1 000 50 34 0,01

100,00% PK 16 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 1 000 50 17 0,00

100,00% PK 17 Sp. z o.o Warszawa Rzeczpospolita Polska 1 000 50 20 0,00

100,00% PD 2 Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 2 000 100 65 0,01

100,00% PD 3 Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 2 000 100 64 0,01

100,00% PD 4 Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 2 000 100 64 0,01

32,50% Bella Italia Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 650 33 27 0,00

30,50% Salwator City Kraków Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 610 30 26 0,00

60,00% Sawa Wilanów Sp. z o.o. Warszawa Rzeczpospolita Polska 1 200 60 52 0,01

JEDNOSTKI UCZESTNICTWA I CERTYFIKATY INWESTYCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa i rodzaj funduszu Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Jednostki uczestnictwa

Certyfikaty inwestycyjne

TYTUŁY UCZESTNICTWA EMITOWANE PRZEZ INSTYTUCJE WSPÓLNEGO INWESTOWANIA MAJĄCE SIEDZIBĘ ZA GRANICĄ Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

WIERZYTELNOŚCI Nazwa i rodzaj podmiotu Kraj siedziby podmiotu Termin wymagalności Rodzaj świadczenia Wartość świadczenia w tys. Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

WEKSLE Wystawca Data płatności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

DEPOZYTY Nazwa banku Kraj siedziby banku Waluta Warunki oprocentowania Wartość według ceny nabycia w danej walucie Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w danej walucie Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

W walutach państw należących do OECD

W walutach państw nienależących do OECD

WALUTY Państwo Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość na dzień bilansowy w danej walucie Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

W walutach państw należących do OECD

W walutach państw nienależących do OECD

NIERUCHOMOŚCI Rok oddania do użytku Data nabycia Numer księgi wieczystej Kraj położenia Adres Powierzchnia Obciążenia Służebności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

RAZEM 2653 m2 662 876 0,13

Prawa własności nieruchomości: 662 876 0,13

Budynki

Lokale

Grunty 662 876 0,13

Działka nr 1044/3 LU1I/00257899/2 Rzeczpospolita Polska Lublin, w okolicach ul. Gęsiej 641 m2 Brak Brak 160 212 0,03

Działka nr 1044/4 LU1I/00257901/0 Rzeczpospolita Polska Lublin, w okolicach ul. Gęsiej 720 m2 Brak Brak 180 238 0,04

Działka nr 1045/2 LU1I/00258568/0 Rzeczpospolita Polska Lublin, w okolicach ul. Gęsiej 613 m2 Brak Brak 153 202 0,03

Działka nr 1045/3 LU1I/00258571/4 Rzeczpospolita Polska Lublin, w okolicach ul. Gęsiej 679 m2 Brak Brak 169 224 0,03

Inne

Prawa współwłasności nieruchomości:

Budynki

Lokale

Grunty

Inne

Użytkowanie wieczyste:

Budynki

Lokale

Grunty

Inne

STATKI MORSKIE Kraj rejestracji statku Klasa statku Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys.

INNE Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Istotne parametry Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

GWARANTOWANE SKŁADNIKI LOKAT Rodzaj Łączna liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Papiery wartościowe gwarantowane przez Skarb Państwa

Papiery wartościowe gwarantowane przez NBP

Papiery wartościowe gwarantowane przez jednostki samorzadu terytorialnego

Papiery wartościowe gwarantowane przez państwa należące do OECD (z wyłączeniem Rzeczypospolitej Polskiej)

Papiery wartościowe gwarantowane przez międzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub przynajmniej jedno z państw należących do OECD

INSTRUMENTY RYNKU PIENIĘŻNEGO Emitent Termin wykupu Warunki oprocentowania Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

GRUPY KAPITAŁOWE, O KTÓRYCH MOWA W ART. 98 USTAWY Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

SKŁADNIKI LOKAT NABYTE OD PODMIOTÓW, O KTÓRYCH MOWA W ART. 107 USTAWY Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PAPIERY WARTOŚCIOWE EMITOWANE PRZEZ MIĘDZYNARODOWE INSTYTUCJE FINANSOWE, KTÓRYCH CZŁONKIEM JEST RZECZPOSPOLITA POLSKA LUB PRZYNAJMNIEJ JEDNO Z PAÑSTW NALEŻĄCYCH DO OECD Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Plik Opis

Nota 1. Polityka rachunkowości.pdf Nota 1 - Polityka rachunkowości

2 kwartał 2008 roku

Z tytułu zbytych lokat

Z tytułu instrumentów pochodnych

Z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych

Z tytułu zwrotu dopłat do kapitału

Z tytułu dywidendy 2 693

Z tytułu odsetek 6 688

Z tytułu posiadanych nieruchomości, w tym czynszów

Z tytułu udzielonych pożyczek 151 579

Pozostałe

RAZEM 160 960

2 kwartał 2008 roku

Z tytułu nabytych aktywów

Z tytułu transakcji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu

Z tytułu instrumentów pochodnych

Z tytułu wpłat na certyfikaty inwestycyjne

Z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych

Z tytułu wypłaty dochodów funduszu

Z tytułu wypłaty przychodów funduszu

Z tytułu wyemitowanych obligacji

Z tytułu krótkoterminowych pożyczek i kredytów

Z tytułu długoterminowych pożyczek i kredytów

Z tytułu gwarancji lub poręczeń

Z tytułu rezerw 33 756

zobowiązania z tytułu rezerw na aktualizację zaangażowania kapitałowego w spółkach celowych 2 101

zobowiązania z tytułu rezerwy na wynagrodzenie za wyniki inwestycyjne dla Towarzystwa 31 655

Pozostałe zobowiązania 4 536

zobowiązania wobec Towarzystwa z tytułu opłaty za zarządzanie 4 519

RAZEM 38 292

Data Imię i Nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2008-08-04 Krzysztof Samotij Prezes Zarządu .

2008-08-04 Monika Michałkiewicz Prokurent .