Kolejna emisja 4Media
Walne 4Media ma zmienić uchwałę w sprawie emisji akcji serii H. Z propozycji wynika, że nowych walorów będzie więcej niż planowano, ale ? tak jak dotychczasowe oferty, zostaną one skierowane do inwestorów kwalifikowanych.
Od czasu objęcia kontroli nad 4Media przez Wojciecha Kreffta, obecnie prezesa giełdowej spółki, oraz Jacka Merkla, przewodniczącego rady nadzorczej, firma zrealizowała już trzy nowe emisje akcji. Najpierw przeprowadzono ofertę odziedziczoną ? jak zapewnia kierownictwo 4Media ? po poprzednim zarządzie. Spółka uplasowała 7 mln akcji serii E po 1,41 zł za papier. Walory zostały objęte przez subemitenta (IDM Kredyt Banku), a po pewnym czasie trafiły do inwestorów kwalifikowanych.Następnie zrealizowano emisję serii F (4,35 mln po 1 zł) dla menedżmentu i osób współpracujących ze spółką, oraz serii G (7 mln akcji po 3 zł dla wybranych inwestorów). Papiery serii F i G objął na razie subemitent (znów IDM Kredyt Banku), docelowo mają trafić do uprawnionych osób. Wiadomo, że część uprawnionych nie skorzysta z prawa objęcia akcji (Yawal).Kilka miesięcy temu została uchwalona kolejna emisja ? akcji serii H. Chodziło o 5 mln papierów, z których część miała trafić do inwestorów giełdowych. Cena emisyjna nie była znana. Spółka podpisała porozumienia, z których wynikało, że część nowych akcji zostanie przeznaczona na realizację kolejnych umów barterowych. Część oferty (o wartości 8 mln zł) miała objąć The Mothership (Poland) Holdings Ltd w związku z odkupieniem od niej przez giełdową spółkę firm, do których należał portal Ahoj.pl.Nie wiadomo jednak, czy te ustalenia są aktualne wobec wniosku o upadłość jednej z tych firm (TMS Poland) i wniosków do prokuratury przeciwko jej poprzednim właścicielom. Spółka Inwestor, od której 4Media ma kupić kilka drukarni za 18 mln zł, zobowiązała się z kolei do objęcia akcji kolejnej emisji giełdowej firmy za 9 mln zł. Prawdopodobnie także w tym przypadku ustalenia dotyczyły oferty serii H.Jeszcze pod koniec maja na prezentacji dla inwestorów spółka mówiła o zamiarze sprzedaży do 50 mln akcji i pozyskaniu w efekcie 150?250 mln zł, z czego papiery o wartości przynajmniej 50 mln zł miała objąć Media Invest ? spółka tworzona przez W. Kreffta i J. Merkla, w której udział ma mieć zagraniczny inwestor finansowy. Zgodnie ze strategią 4Media, ma ona docelowo być spółką-matką całego medialnego holdingu.? To tzw. duża oferta, do której ? jak planujemy ? dojdzie jesienią br. W jej ramach akcje będą obejmować podmioty, które miały kupić walory serii H. Tę dużą, publiczną ofertę chcemy poprzedzić mniejszą, stąd pomysł zmodyfikowania emisji serii H i skierowania jej do wybranych inwestorów ? powiedziała PARKIETOWI Monika Sarnecka, rzecznik 4Media. Z nieoficjalnych informacji wynika, że nową ofertę może objąć Media Invest. ? Zarząd w odpowiednim czasie poinformuje o inwestorach uprawnionych do objęcia akcji ? twierdzi M. Sarnecka.Zgodnie z projektem modyfikacji uchwał w tej sprawie, spółka chciałaby sprzedać 18 mln akcji serii H po 1,8 zł, z wyłączeniem prawa poboru. Papiery mają być skierowane do inwestorów kwalifikowanych. Zarząd ma zostać upoważniony do podziału oferty na transze oraz innych szczegółów, w tym podpisania ewentualnie umów o subemisję.Zdaniem analityków, spółka zrezygnowała przy tej okazji z zamiaru sprzedaży akcji inwestorom giełdowym ze względu na spadek kursu i zamieszanie wywołane opóźnieniami w rozliczeniach z OMD i Yawalem. Wprawdzie udało się jej zawrzeć porozumienie z OMD, a negocjowane jest z Yawalem, ale klimat wokół firmy nie jest najlepszy. Cena emisyjna nowych akcji jest znacznie niższa od ceny papierów serii G. ? Dostosowujemy się do zmienionych warunków rynkowych ? tłumaczy M. Sarnecka.
KRZYSZTOF [email protected]
