Zyski niższe niż przed rokiem

Miniony rok był zły dla banków giełdowych. W większości osiągnęły one dużo niższe zyski niż w 2000 roku. Przyczyną tej sytuacji było spowolnienie gospodarcze oraz idący za tym wzrost złych kredytów. Analitycy spodziewają się poprawy wyników sektora w tym roku.

- W 2001 r. negatywnie na wyniki finansowe banków oddziaływało spowolnienie gospodarcze. Wpłynęło to na wzrost złych kredytów, co było spowodowane pogarszającą się sytuacją finansową kredytobiorców. Banki coraz bardziej odczuwały też wzrastającą konkurencję w sektorze - twierdzi Robert Sobieraj, analityk z DM Banku Handlowego. Dodał, że bardziej wrażliwa na pogorszenie warunków gospodarczych była grupa mniejszych banków. Posiadają one bowiem mniejszy udział w rynku, są słabsze kapitałowo, mniej odporne na wzrost konkurencji. Analityk spodziewa się, że oczekiwane przez ekonomistów ożywienie gospodarcze w II połowie tego roku pozytywnie wpłynie na wyniki finansowe banków.

Według Marcina Materny, pogorszenie zysków jest wynikiem tworzenia rezerw na złe kredyty. Uważa on, że pozytywną tendencją, zauważalną w większości banków, jest trzymanie kosztów w ryzach. Zdaniem M. Materny, po stronie przychodów nastąpiła stabilizacja, co jest niezłym rezultatem, biorąc pod uwagę czynniki makroekonomiczne.

Wszystkie banki, które dotychczas opublikowały wyniki finansowe, zanotowały spadek zysku w porównaniu z 2000 rokiem.

W ostatnim raporcie ING Barings podał, że w tym roku banki będą osiągać wyższe wyniki finansowe, mimo niezbyt zachęcających perspektyw gospodarki. Stanie się tak dzięki niższym rezerwom w połączeniu z poprawą wskaźników kosztów do dochodów. Wzrost zysków będzie efektem ograniczenia kosztów, dzięki dużym redukcjom zatrudnienia i wprowadzeniu scentralizowanych systemów informatycznych w tym i w przyszłym roku.

Dotychczas z grupy dużych banków wyniki finansowe opublikowały BIG--BG, ING BSK (wyniki wstępne) oraz Kredyt Bank. W przypadku każdego z nich nastąpił znaczny spadek zysku w stosunku do 2000 roku. Inwestorów szczególnie zaskoczyło spore obniżenie wyników tych spółek w IV kwartale.

Zysk netto BIG-BG w 2001 r. wyniósł jedynie 44,7 mln zł, wobec 119,6 mln zł w roku obrotowym 1999/2000, trwającym 15 miesięcy. Jednak według analityków DI BRE, w zeszłym roku w BIG-BG nastąpił spadek o około 1,1 mld zł kapitałów z powodu tworzenia rezerw i pokrycia kosztów z lat ubiegłych. Uważają oni, że w związku z tym bank w zeszłym roku powinien zanotować stratę.

Dużym zaskoczeniem były także rezultaty finansowe ING BSK. Po trzech kwartałach 2001 roku osiągnął on 183,3 mln zł zysku netto. Analitycy oceniali wówczas jego wyniki jako zadowalające. Jednak w wyniku utworzenia rezerw (m.in. na zaangażowanie w przemyśle tłuszczowym, branży hutniczej, chemii) w ostatnim kwartale 2001 roku bank zanotował stratę w wysokości 86,2 mln zł. Spowodowało to, że w całym 2001 roku jego zysk netto wyniósł 97,1 mln zł, wobec 138,3 mln zł rok wcześniej.

W zeszłym roku Kredyt Bank osiągnął zysk netto w wysokości 78,5 mln zł. Jest on niższy o 64% od wyniku uzyskanego w 2000 roku i o 51% niższy od prognozy banku na 2001 rok. Głównym powodem było utworzenie rezerw na zaangażowanie w Polskim Kredyt Banku, które wyniosły 82,6 mln zł. Spowodowało to, że w IV kwartale ub.r. Kredyt Bank wykazał stratę netto w wysokości 36 mln zł. Po trzech kwartałach 2001 roku zysk netto spółki wynosił jeszcze 115 mln zł.

Najgorzej jednak wypadły średnie i małe banki. W 2001 roku po raz pierwszy od chwili pojawienia się na rynku publicznym stratę zanotowały AmerBank i BOŚ. Na wynikach AmerBanku zaważyły kłopoty z portfelem kredytowym. W związku z tym spółka utworzyła rezerwę celową o wartości 78,7 mln zł. Środki na ten cel pochodziły z kapitału rezerwowego. Spółka została zmuszona tym samym do przeprowadzenia nowej emisji akcji, która spowoduje wzrost kapitałów blisko o 100 mln zł.Na rezultatach BOŚ również najbardziej zaciążyło tworzenie rezerw. Bank osiągnął bowiem tylko nieznacznie niższy niż w zeszłym roku wynik na działalności bankowej. Ujemne saldo rezerw wyniosło 132,4 mln zł (w ub.r. bank utworzył rezerwy o wartości 271,7 mln zł, a rozwiązał 139,3 mln zł).

Według analityków DM BPH, czynnikiem, który źle wpływa na postrzeganie banku, jest groźba przeniesienia do BGŻ obsługi finansowej inwestycji proekologicznych. Dla BOŚ stanowi to istotne zagrożenie, ponieważ stanowią one około jednej trzeciej portfela kredytowego. W zeszłym roku pogłębiła się strata netto Banku Częstochowa. Słabszy wynik opublikował także Fortis Bank. Znacznie niższy niż w 2000 roku zysk netto miał LG Petro Bank. Na wynikach zaważył m.in. spór między Apeximem a LG Petro Bankiem, w wyniku którego bank może być zmuszony do wypłacenia odszkodowania o wartości 25,6 mln zł. Spowodowało to, że w spółce wzrosły rezerwy. Poprawa rezultatów nastąpiła natomiast w Deutsche Bank 24. Spółka po raz pierwszy od 1998 roku wykazała zysk netto. Wyniósł on 8,4 mln zł. Jednak niepodzielona strata z lat ubiegłych DB 24 wynosi jeszcze 168,7 mln zł.