Co kwartał wyliczana jest minimalna stopa zwrotu funduszy emerytalnych za poprzednie 24 miesiące. Nieuzyskanie jej oznacza, iż towarzystwo emerytalne, zarządzające danym funduszem, musi dopłacić do jednostek rozrachunkowych swoich klientów. W marcu minął kolejny termin. Jak wyliczył PARKIET, aby uniknąć dopłaty, każdy OFE powinien zarobić co najmniej 7,472%.
Takiego wyniku nie udało się uzyskać Bankowemu. Zarobił on w ciągu ostatnich dwóch lat zaledwie 5,4%. Jego jednostka na koniec ubiegłego miesiąca była warta 14,03 zł, gdy tymczasem powinna kosztować co najmniej 14,30 zł. Teraz zarządzające tym funduszem PTE PKO/Handlowy będzie musiało dopłacić brakujące 27 groszy do każdej jednostki, co łącznie będzie je kosztować około 14 mln zł.
To już trzecia dopłata w historii tego funduszu - pierwszy raz Bankowy nie uzyskał minimalnej stopy zwrotu w czerwcu ubiegłego roku i w rezultacie PTE dołożyło 3,6 mln zł, a drugi raz - we wrześniu. Wtedy funduszowi zabrakło prawie 8 pkt. procentowych, co kosztowało towarzystwo ponad 35 mln zł. Ta dopłata była na tyle duża, że uchroniła Bankowy przed kolejną - w grudniu ub.r.
Kłopoty Bankowego wynikają z decyzji inwestycyjnych, podjętych przez zarządzających w roku 2000. Fundusz kupił wtedy dużo akcji spółek informatycznych, które przeżywały hossę. Gdy ceny zaczęły spadać, zarządzający nadal trzymali walory tych firm, licząc na szybkie odbicie, które jednak nie nastąpiło.
O ile jednak wcześniej zagrożony dopłatą był tylko Bankowy, to teraz takich funduszy było więcej. OFE AIG, który do tej pory trzykrotnie był drugi od końca i plasował się tuż przed Bankowym, tym razem był nieco lepszy także od OFE Skarbiec-Emerytura. O ile AIG zarobił w ciągu ostatnich dwóch lat niespełna 8,6%, to Skarbiec zwiększył wartość swojej jednostki tylko o 8,26%. Na dodatek, niewiele brakowało, aby i klientów tego ostatniego funduszu czekała dopłata. Wystarczyło tylko, aby jego jednostka w ubiegłym miesiącu wzrosła o mniej niż 0,4%. Jednak ostatecznie zysk wyniósł 0,94%, co w ubiegłym miesiącu było najlepszym wynikiem na rynku.
