Powodem zmiany rekomendacji są gorsze od spodziewanych wyniki finansowe. W raporcie z 24 czerwca CDM Pekao przewiduje, że w tym roku grupa kapitałowa Wilbo zarówno na poziomie sprzedaży, jak i zysku netto będzie mieć o 2-3% niższe rezultaty, niż w 2001 r. Przychody mogą wynieść niecałe 200 mln zł, a zysk netto około 3,3 mln zł. B. Sikorska przewiduje, że sytuacja rynkowa, a zatem i wyniki firmy powinny poprawić się w IV kwartale.
Jej zdaniem, najprawdopodobniej na przełomie sierpnia i września tego roku należy spodziewać się rejestracji fuzji Wilbo z w pełni kontrolowaną firmą Dal Pesca. Restrukturyzacja tej drugiej spółki została zakończona w 2001 r. Fuzja obu przedsiębiorstw, według CDM Pekao, nie przełoży się więc znacząco na wyniki grupy.
B. Sikorska uważa, że Wilbo dobrze sobie radzi na dość trudnym rynku, gdzie dużym zainteresowaniem cieszą się niedrogie produkty. Spółka wprowadziła linię tanich wyrobów sprzedawanych pod wspólną nazwą "Taaka Ryba". Po pół roku, bez wydatków na promocję, tanie konserwy rybne Wilbo zdołały zdobyć 3% całego krajowego rynku.
