Udany debiut dewelopera na parkiecie w Pradze

ECM Real Estate Investments jest pierwszą spółką od dwóch i pół roku, która sprzedała akcje w ofercie publicznej za pośrednictem czeskiej giełdy. W dniu debiutu inwestorzy zarobili 15 proc.

Zarejestrowany w Luksemburgu deweloper zgarnął 80,7 mln euro. Na otwarciu walory dewelopera podskoczyły o 15 proc. Zebrane na giełdzie pieniądze spółka chce zainwestować w Czechach i w Rosji.

- Sprzedaliśmy 1,4 mln nowych akcji i 315 tys. już wcześniej wyemitowanych - mówi Milan Janku, dyrektor generalny ECM Real Estate Investments. 90 proc. walorów spółki było przeznaczonych dla inwestorów instytucjonalnych. Popyt na papiery czterokrotnie przekroczył podaż. - Duże zainteresowanie wykazali inwestorzy z całej Europy - mówi Nick Kaufmann, kierownik działu analiz akcji z rynków wschodzących w banku inwestycyjnym CA IB, który brał udział w organizacji emisji. Akcje na rynku pomagał uplasować również Erste Bank i HVB.

Podwójny debiut Pegasa

Papiery ECM do 11 grudnia będą notowane warunkowo. Za tydzień spółka może wejść w skład indeksu PX.

Tak samo będzie z papierami Pegas Nonwovens, które prawdopodobnie pojawią się w obrocie na praskiej giełdzie jeszcze przed świętami - 15 grudnia. - 21 grudnia zostaną zakończone notowania warunkowe i spółka wejdzie na główny rynek. Z punktu widzenia inwestora zmiana nie ma znaczenia - mówi "Parkietowi" Jiri Opletal, wiceprezes giełdy w Pradze.

Pegasus z oferty chce pozyskać około 50 mln euro (190 mln złotych). Pieniędzy będzie szukał też na GPW. - Na 21 grudnia planowany jest debiut w Warszawie. Odbędzie się tydzień później niż w Pradze, ponieważ polska giełda nie zdąży uruchomić warunkowych notowań - mówi Opletal. - Polscy inwestorzy, którzy wzięli udział w ofercie i zapisali się na akcje ECM, będą jednak mogli je sprzedać na czeskim parkiecie już 15 grudnia - dodaje.

Warszawa liderem

Petr Koblic, prezes praskiego parkietu, liczy na sześć debiutów w przyszłym półroczu. Jeżeli plan się powiedzie, byłby to, jak na czeskie warunki, pradziwy wysyp spółek. Do tej pory ofert publicznych prawie nie było. Jedyną przeprowadził dwa i pół roku temu producent leków Zentiva. Grudniowe debiuty ECM i Pegasa będą prawdopodobnie jedynymi w tym roku.

Tymczasem na giełdzie w Warszawie od początku roku zadebiutowało już 29 firm (dziś dołączy do nich kolejna - Cinema City). Wśród nich jest czeski CEZ. - Do debiutu w Warszawie zachęca wysoki popyt na akcje zgłaszany przez obecnych tu graczy - mówi "Parkietowi" Martin Roman, prezes koncernu energetycznego.

W Bratysławie nie pojawiła się w tym roku żadna nowa spółka, ale w Warszawie niedawno pierwotną emisję przeprowadziło słowackie Asseco. - Cenimy sobie płynność, którą tu znaleźliśmy. Nie wykluczamy dalszych emisji - mówi nam prezes firmy Jozef Klein.

Na budapeszteński parkiet weszły w tym roku trzy nowe spółki. Koncerny z tego kraju też szukają pieniędzy w Warszawie - należą do nich MOL i BorsodChem. - GPW daje dostęp do największego rynku w regionie - wyjaśnia Denis Mohorovic, rzecznik prasowy węgierskiego koncernu paliwowego.

Słabo pod względem liczby debiutów wypadają też giełdy państw bałtyckich, należące do sojuszu OMX. W sumie od początku tego roku pojawiły się tam cztery nowe spółki. Emitenci boją się, że nie znajdą chętnych na papiery. Popyt na akcje w tych krajach jest na tyle niski, że indeks giełdy w Rydze spadł w tym roku o 8 proc., podczas gdy wiele parkietów regionu biło historyczne rekordy. Najlepszy w krajach bałtyckich był indeks giełdy w Tallinie - wzrósł o 18,5 proc. Tymczasem w Warszewie WIG podskoczył o 45 proc.