Spokój na międzybankowym rynku walutowym przeniósł się również na rynek transakcji terminowych Warszawskiej Giełdy Towarowej SA Jedynie początek sesji charakteryzował się sporą aktywnością, ale właściwie tylko w składaniu zleceń. Pierwsze transakcje zawarto dopiero po godz. 11.00, ale równocześnie na trzy pierwsze miesiące. Były to ceny lekko wyższe od wczorajszych cen rozliczeniowych.Później jednak rynek zamarł, podobnie zresztą jak forex, gdzie kurs USD/zł oscylował między poziomem 3,9300 a 3,9350. Ogólnie na rynku terminowym przeważała podaż, która w miarę upływu czasu zaczęła słabnąc, powodując zwyżki i ustanawiając ceny rozliczeniowe na poziomie wyższym od wczorajszego o 4 do 14 tików.Kurs spotowy dolara wrócił ponownie pomiędzy wsparcie na poziomie 3,9200 a opór 3,9600 i prawdopodobnie na najbliższej sesji pozostanie w tych granicach. Warto zauważyć, iż fixing NBP mieścił się w tych granicach także na poprzednich sesjach, a poziom 3,9200 był tylko przebijany w czasie ich trwania.Coraz większe zainteresowanie wzbudza kontrakt na trzymiesięczny WIBOR, na który coraz częściej napływają zlecenia od klientów. Brak zawieranych transakcji może świadczyć o tym, że podchodzą oni bardzo ostrożnie do tego rynku, zgłaszając oferty o dużym - jak na ten instrument - spreadzie, niejako badając go. Depozyt zabezpieczający od takiego kontraktu kształtuje się w granicach 1200-1500 zł, natomiast prowizja 8-10 zł. Biura maklerskie ustalają depozyt w zależności od oceny ryzyka klienta. Wartość, na którą opiewa kontrakt, to 1,5 mln zł dla futures na jednomiesięczny WIBOR, a 0,5 mln zł na trzymiesięczny WIBOR.
TOMASZ RULKA
Makler BM K.G. EFEKT SA
