BBI DEVELOPMENT NFI - Raport roczny dla Narodowych Funduszy Inwestycyjnych

FALSE skorygowany

KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO

Raport roczny SAF-R 2006

(zgodnie z § 86 ust. 1 pkt 3 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 pa¼dziernika 2005 r. - Dz. U. Nr 209, poz. 1744)

(dla Narodowych Funduszy Inwestycyjnych)

Za rok obrotowy 2006 obejmujący okres od 2006-01-01 do 2006-12-31

oraz za poprzedni rok obrotowy 2005 obejmujący okres od 2005-01-01 do 2005-12-31

data przekazania: 2007-04-23

BBI Development Narodowy Fundusz Inwestycyjny SA

(pełna nazwa emitenta)

BBI DEVELOPMENT NFI Finanse inne (fin)

(skrócona nazwa emitenta) (sektor wg klasyfikacji GPW w Warszawie)

00-688 Warszawa

(kod pocztowy) (miejscowość)

Emilii Plater 28

(ulica) (numer)

630 33 88 630 33 90

(telefon) (fax)

[email protected] www.bbidevelopment.pl

(e-mail) (www)

526-10-22-256 010956222

(NIP) (REGON)

Ernst & Young Audit Sp. z o.o.

(podmiot uprawniony do badania)

Raport roczny zawiera:

TRUE Opinię i raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych z badania rocznego sprawozdania finansowego

TRUE Oświadczenie zarządu w sprawie rzetelności sporządzenia sprawozdania finansowego

TRUE Oświadczenie zarządu w sprawie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

TRUE Pismo Prezesa Zarządu

TRUE Roczne sprawozdanie finansowe

TRUE Wprowadzenie TRUE Rachunek przepływów pieniężnych

TRUE Bilans TRUE Zestawienie portfela inwestycyjnego

TRUE Rachunek zysków i strat TRUE Dodatkowe informacje i objaśnienia

TRUE Zestawienie zmian w kapitale własnym

TRUE Sprawozdanie zarządu (sprawozdanie z działalności emitenta)

WYBRANE DANE FINANSOWE w tys. zł w tys. EUR

2006 2005 2006 2005

Przychody z inwestycji 3 678 2 353 943 585

Wynik z inwestycji netto 2 744 -1 894 704 -471

Zrealizowane i niezrealizowane zyski (straty) z inwestycji 3 886 2 053 997 510

Zysk (strata) z działalności operacyjnej 6 630 159 1 700 40

Zysk (strata) brutto 6 630 159 1 700 40

Zysk (strata) netto 6 764 900 1 735 224

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 3 779 -11 093 969 -2 757

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej 18 275 0 4 687 0

Przepływy pieniężne netto, razem 22 054 -11 093 5 656 -2 757

Aktywa razem 54 583 35 915 14 247 9 305

Zobowiązania i rezerwy, razem 775 6 735 202 1 745

Zobowiązania długoterminowe 0 0 0 0

Zobowiązania krótkoterminowe 172 5 606 45 1 452

Kapitał własny (aktywa netto) 53 808 29 180 14 045 7 560

Kapitał zakładowy 11 422 2 284 2 981 592

Liczba akcji (w szt.) 114 217 660 22 843 532 114 217 660 22 843 532

Wartość aktywów netto na jedną akcję (w zł/EUR) 0,47 1,28 0,12 0,33

Rozwodniona wartość aktywów netto na jedną akcję (w zł/EUR) 0,47 1,28 0,12 0,33

Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR) 0,15 0,04 0,04 0,01

Rozwodniony zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR) 0,15 0,04 0,04 0,01

Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na jedną akcję (w zł/EUR)

Raport powinien być przekazany do Komisji Nadzoru Finansowego, Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. oraz agencji informacyjnej wskazanej przez KNF, zgodnie z przepisami prawa

INFORMACJE O KOREKCIE RAPORTU

Skorygowany raportem bieżącym nr z dnia o treści:

Plik Opis

OPINIA PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDAÑ FINANSOWYCH O BADANYM ROCZNYM SPRAWOZDANIU FINANSOWYM

Plik Opis

Opinia biegłego rewidenta E&Y.pdf Opinia podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych o badanym rocznym sprawozdaniu finansowym

RAPORT PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDAÑ FINANSOWYCH Z BADANIA ROCZNEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Plik Opis

Raport biegłego rewidenta E&Y.pdf Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych z badania rocznego sprawozdania finansowego

OŚWIADCZENIE ZARZĄDU W SPRAWIE RZETELNOŚCI SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Plik Opis

Oświadczenie Zarządu w sprawie rzetelności sprawozdania finansowego.pdf Oświadczenie Zarządu w sprawie rzetelności sporządzenia sprawozdania finansowego

OŚWIADCZENIE ZARZĄDU W SPRAWIE PODMIOTU UPRAWNIONEGO DO BADANIA SPRAWOZDAÑ FINANSOWYCH

Plik Opis

Oświadczenie Zarządu w sprawie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych.pdf Oświadczenie Zarządu w sprawie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

PISMO PREZESA ZARZĄDU

Plik Opis

Pismo Zarządu.pdf Pismo Zarządu BBI Developemnt NFI SA

SPRAWOZDANIE ZARZĄDU (SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI EMITENTA)

Plik Opis

Sprawozdanie Zarządu _ 2006.pdf Sprawozdanie Zarządu z działalności w roku 2006

WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Wprowadzenie do sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych zawierające, przy uwzględnieniu specyfiki działalności emitenta, w szczególności: 1) nazwę (firmę) i siedzibę, wskazanie właściwego sądu rejestrowego i numeru rejestru oraz podstawowy przedmiot działalności emitenta według Polskiej Klasyfikacji Działalności, zwanej dalej "PKD", a w przypadku gdy papiery wartościowe emitenta znajdują się w obrocie na rynku regulowanym - także wskazanie branży według klasyfikacji przyjętej przez dany rynek, 2) wskazanie czasu trwania emitenta, jeżeli jest oznaczony, 3) wskazanie okresów, za które prezentowane jest sprawozdanie finansowe i porównywalne dane finansowe, 4) informacje dotyczące składu osobowego zarządu oraz rady nadzorczej emitenta, 5) wskazanie, czy sprawozdanie finansowe i porównywalne dane finansowe zawierają dane łączne - jeżeli w skład przedsiębiorstwa emitenta wchodzą wewnętrzne jednostki organizacyjne sporządzające samodzielne sprawozdania finansowe, 6) wskazanie, czy emitent jest jednostką dominującą lub znaczącym inwestorem oraz czy sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe, 7) w przypadku sprawozdania finansowego sporządzonego za okres, w czasie którego nastąpiło połączenie - wskazanie, że jest to sprawozdanie finansowe sporządzone po połączeniu spółek, oraz wskazanie zastosowanej metody rozliczenia połączenia, 8) wskazanie, czy sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez emitenta w dającej się przewidzieć przyszłości oraz czy nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności, 9) stwierdzenie, że sprawozdania finansowe podlegały przekształceniu w celu zapewnienia porównywalności danych, a zestawienie i objaśnienie różnic, będących wynikiem korekt z tytułu zmian zasad (polityki) rachunkowości lub korekt błędów podstawowych, zostało zamieszczone w dodatkowej nocie objaśniającej, 10) wskazanie, czy w przedstawionym sprawozdaniu finansowym lub porównywalnych danych finansowych dokonano korekt wynikających z zastrzeżeń w opiniach podmiotów uprawnionych do badania o sprawozdaniach finansowych za lata, za które sprawozdanie finansowe lub porównywalne dane finansowe zostały zamieszczone w raporcie, 11) opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości, w tym metod wyceny aktywów i pasywów oraz przychodów i kosztów, ustalenia wyniku finansowego oraz sposobu sporządzenia sprawozdania finansowego i danych porównywalnych, 12) wskazanie średnich kursów wymiany złotego, w okresach objętych sprawozdaniem finansowym i porównywalnymi danymi finansowymi, w stosunku do euro, ustalanych przez Narodowy Bank Polski, w szczególności: a) kursu obowiązującego na ostatni dzień każdego okresu, b) kursu średniego w każdym okresie, obliczonego jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie, a w uzasadnionych przypadkach - obliczonego jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień danego okresu i ostatni dzień okresu go poprzedzającego, c) najwyższego i najniższego kursu w każdym okresie, 13) wskazanie co najmniej podstawowych pozycji bilansu, rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływu środków pieniężnych ze sprawozdania finansowego i porównywalnych danych finansowych, przeliczonych na euro, ze wskazaniem zasad przyjętych do tego przeliczenia, 14) wskazanie i objaśnienie różnic w wartości ujawnionych danych oraz istotnych różnic dotyczących przyjętych zasad (polityki) rachunkowości - zgodnie z § 7 Rozporządzenia o sprawozdaniach finansowych w prospekcie.

Plik Opis

BILANS

Noty w tys. zł

2006 2005

Aktywa

Portfel inwestycyjny 23 031 27 437

Notowane krajowe akcje, inne papiery wartościowe i instrumenty finansowe 4 340 6 973

Akcje stanowiące udziały wiodące w spółkach notowanych

Akcje stanowiące udziały mniejszościowe w spółkach notowanych

Akcje w jednostkach zależnych notowanych

Akcje w jednostkach współzależnych notowanych

Akcje w jednostkach stowarzyszonych notowanych

Notowane dłużne papiery wartościowe 2 518

Pozostałe notowane papiery wartościowe i instrumenty finansowe 4 340 4 455

Nienotowane krajowe papiery wartościowe, udziały i inne instrumenty finansowe 18 691 20 464

Akcje i udziały stanowiące udziały wiodące w spółkach nienotowanych 0

Akcje i udziały stanowiące udziały mniejszościowe w spółkach nienotowanych 945

Akcje i udziały w jednostkach zależnych nienotowanych 85 2 430

Akcje i udziały w jednostkach współzależnych nienotowanych

Akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych nienotowanych

Akcje i udziały w innych jednostkach nienotowanych

Nienotowane dłużne papiery wartościowe 4 537

Pozostałe nienotowane papiery wartościowe i inne instrumenty finansowe 29 18 606 12 552

Zagraniczne papiery wartościowe, udziały i inne instrumenty finansowe

Należności 6 563 7 022

Należności z tytułu udzielonych pożyczek 176 2 379

Należności z tytułu zbytych (umorzonych) papierów wartościowych, udziałów i innych instrumentów finansowych 4 000

Należności z tytułu odsetek 484 568

Należności z tytułu dywidend i innych udziałów w zyskach

Pozostałe należności 5 903 75

Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne 22 154 100

Inne aktywa 2 835 1 193

Wartości niematerialne i prawne, w tym: 29 2

wartość firmy

Rzeczowe aktywa trwałe 620 271

Rozliczenia międzyokresowe 1 464 920

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 412 895

Pozostałe rozliczenia międzyokresowe 52 25

Pozostałe 35 722

Wartość firmy z wyceny 163

Aktywa, razem 54 583 35 915

Zobowiązania i Rezerwy

Zobowiązania 172 5 606

Zobowiązania z tytułu nabytych papierów wartościowych, udziałów i innych instrumentów finansowych

Zobowiązania z tytułu zaciągniętych kredytów (pożyczek)

Zobowiązania z tytułu wyemitowanych dłużnych papierów wartościowych

Zobowiązania z tytułu podatków, ceł i ubezpieczeń 34 8

Pozostałe zobowiązania 7f 138 5 598

Fundusze specjalne

Rozliczenia międzyokresowe 66 975

Ujemna wartość firmy

Inne rozliczenia międzyokresowe 66 975

Długoterminowe

Krótkoterminowe 66 975

Rezerwy 537 154

Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 537 154

Rezerwy na świadczenia emerytalne oraz inne obowiązkowe świadczenia pracowników

Długoterminowe

Krótkoterminowe

Pozostałe rezerwy

Długoterminowe

Krótkoterminowe

Rezerwa z wyceny

Zobowiązania i rezerwy, razem 775 6 735

Aktywa netto ( Aktywa, razem - Zobowiązania i rezerwy, razem) 53 808 29 180

Kapitał własny 53 808 29 180

Kapitał zakładowy 11 422 2 284

Należne wpłaty na kapitał zakładowy (wielkość ujemna)

Akcje własne (wielkość ujemna)

Kapitał zapasowy 117 845 109 119

Kapitał z aktualizacji wyceny, w tym:

środków trwałych

akcji i udziałów

Pozostałe kapitały rezerwowe

Zysk (strata) z lat ubiegłych, w tym: -82 223 -83 123

zrealizowany zysk (strata) -84 159 -74 827

niezrealizowany zysk (strata) 1 936 -8 296

Zysk (strata) netto, w tym: 6 764 900

zrealizowany zysk (strata) netto 3 566 -2 285

niezrealizowany zysk (strata) netto 3 198 3 185

Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego (wielkość ujemna)

Liczba akcji (w szt.) 114 217 660 22 843 532

Wartość aktywów netto na jedną akcję (w zł) 0,47 1,28

Rozwodniona liczba akcji (w szt.) 114 217 660 22 843 532

Rozwodniona wartość aktywów netto na jedną akcję (w zł) 0,47 1,28

Wska¼nik "Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję" oblicza się z uwzględnieniem liczby potencjalnych akcji zwykłych zastosowanych przy wyliczeniu rozwodnionego zysku (straty) na jedną akcję zwykłą

ZREALIZOWANY WYNIK NETTO w tys. zł

2006 2005

Zrealizowany zysk (strata) netto 3 566 -2 285

Zrealizowany zysk (strata) z lat ubiegłych -84 159 -74 827

Zrealizowany wynik netto, razem -80 593 -77 112

NIEZREALIZOWANY WYNIK NETTO w tys. zł

2006 2005

Niezrealizowany zysk (strata) netto 3 198 3 185

Niezrealizowany zysk (strata) z lat ubiegłych 1 936 -8 296

Niezrealizowany wynik netto, razem 5 134 -5 111

POZYCJE POZABILANSOWE

Noty w tys. zł

2006 2005

Należności warunkowe

Od jednostek, w których fundusz posiada udziały wiodące (z tytułu)

otrzymanych gwarancji i poręczeń

Od jednostek, w których fundusz posiada udziały mniejszościowe (z tytułu)

otrzymanych gwarancji i poręczeń

Od jednostek powiązanych (z tytułu)

otrzymanych gwarancji i poręczeń

Od pozostałych jednostek (z tytułu)

otrzymanych gwarancji i poręczeń

Zobowiązania warunkowe

Na rzecz jednostek, w których fundusz posiada udziały wiodące (z tytułu)

udzielonych gwarancji i poręczeń

Na rzecz jednostek, w których fundusz posiada udziały mniejszościowe (z tytułu)

udzielonych gwarancji i poręczeń

Na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu)

udzielonych gwarancji i poręczeń

Na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu)

udzielonych gwarancji i poręczeń

Inne (z tytułu)

Pozycje pozabilansowe, razem

RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT

Noty w tys. zł

2006 2005

Przychody z inwestycji 3 678 2 353

Udział w wyniku finansowym netto 2 490 963

Z tytułu udziałów wiodących

Z tytułu udziałów w jednostkach zależnych 2 490 963

Z tytułu udziałów w jednostkach współzależnych

Z tytułu udziałów w jednostkach stowarzyszonych

Przychody z akcji, innych papierów wartościowych i instrumentów finansowych oraz udziałów 60 945

Z tytułu dłużnych papierów wartościowych 60 945

Z tytułu udziałów mniejszościowych

Z tytułu innych papierów wartościowych, instrumentów finansowych i udziałów

Przychody z tytułu odsetek 1 115 401

Dodatnie różnice kursowe 13 44

Pozostałe

Pozostałe przychody operacyjne 1 230 109

Koszty operacyjne 2 084 3 838

Koszty działania funduszu 2 026 3 816

Wynagrodzenie firmy zarządzającej 1 884

Usługi doradztwa finansowego 35

Usługi prawne 132 177

Odsetki z tytułu zaciągniętych kredytów (pożyczek)

Ujemne różnice kursowe

Pozostałe koszty 1 894 1 720

Amortyzacja środków trwałych oraz wartości niematerialnych i prawnych 58 22

Pozostałe koszty operacyjne 57 472

Rezerwy i odpisy aktualizujące -23 -46

Wynik z inwestycji netto 2 744 -1 894

Zrealizowane i niezrealizowane zyski (straty) z inwestycji 3 886 2 053

Zrealizowane zyski (straty) z inwestycji 822 572

Niezrealizowane zyski (straty) z wyceny 3 064 1 481

Zysk (strata) z działalności operacyjnej 6 630 159

Wynik zdarzeń nadzwyczajnych

Zyski nadzwyczajne

Straty nadzwyczajne

Zysk (strata) brutto 6 630 159

Podatek dochodowy 134 741

część bieżąca

część odroczona 134 741

Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty)

Zysk (strata) netto, w tym: 6 764 900

Zrealizowany zysk (strata) netto 3 566 -2 285

Niezrealizowany zysk (strata) netto 3 198 3 185

Zysk (strata) netto (zanualizowany) 6 764 900

Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.) 45 374 139 22 843 532

Zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą (w zł) 0,15 0,04

Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych (w szt.) 45 374 139 22 843 532

Rozwodniony zysk (strata) netto na jedną akcję zwykłą (w zł) 0,15 0,04

Wska¼niki "Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)", "Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)" oblicza się zgodnie z MSR

ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

w tys. zł

2006 2005

Kapitał własny na początek okresu (BO) 27 494 28 280

zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości

korekty błędów podstawowych 1 686

Kapitał własny na początek okresu (BO), po uzgodnieniu do danych porównywalnych 29 180 28 280

Kapitał zakładowy na początek okresu 2 284 2 284

Zmiany kapitału zakładowego 9 138

zwiększenia (z tytułu) 9 138

emisji akcji 9 138

zmniejszenia (z tytułu)

umorzenia akcji

Kapitał zakładowy na koniec okresu 11 422 2 284

Należne wpłaty na kapitał zakładowy na początek okresu

Zmiany należnych wpłat na kapitał zakładowy

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

Należne wpłaty na kapitał zakładowy na koniec okresu

Akcje własne na początek okresu

Zmiany akcji własnych

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

Akcje własne na koniec okresu

Kapitał zapasowy na początek okresu 109 119 114 654

Zmiany kapitału zapasowego 8 726 -5 535

zwiększenia (z tytułu) 8 726

emisji akcji powyżej wartości nominalnej 8 726

podziału zysku (ustawowo)

podziału zysku (ponad wymaganą ustawowo minimalną wartość)

zmniejszenia (z tytułu) -5 535

pokrycia straty -5 535

Kapitał zapasowy na koniec okresu 117 845 109 119

Kapitał z aktualizacji wyceny na początek okresu

Zmiany kapitału z aktualizacji wyceny

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

zbycia środków trwałych

Kapitał z aktualizacji wyceny na koniec okresu

Pozostałe kapitały rezerwowe na początek okresu

Zmiany pozostałych kapitałów rezerwowych

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

Pozostałe kapitały rezerwowe na koniec okresu

Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu -82 223 -88 658

Zysk z lat ubiegłych na początek okresu 35 116 32 672

zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości

korekty błędów podstawowych 741

Zysk z lat ubiegłych na początek okresu, po uzgodnieniu do danych porównywalnych 35 857 32 672

Zrealizowany zysk z lat ubiegłych na początek okresu 16 432 16 432

zwiększenia (z tytułu) 963

podziału zysku z lat ubiegłych

sprzedaż udziałów w jednostkach zależnych 963

zmniejszenia (z tytułu)

Zrealizowany zysk z lat ubiegłych na koniec okresu 17 395 16 432

Niezrealizowany zysk z lat ubiegłych na początek okresu 19 425 16 240

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu) -963

sprzedaż udziałów w jednostkach zależnych -963

Niezrealizowany zysk z lat ubiegłych na koniec okresu 18 462 16 240

Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu 35 857 32 672

Strata z lat ubiegłych na początek okresu -119 025 -121 330

zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości

korekty błędów podstawowych 945

Strata z lat ubiegłych na początek okresu po uzgodnieniu do danych porównywalnych -118 080 -121 330

Zrealizowana strata z lat ubiegłych na początek okresu -93 544 -96 794

zwiększenia (z tytułu) -8 010

przeniesienia straty z lat ubiegłych do pokrycia

sprzedaż udziałów wiodących -4 086

przeksięgowanie wyniku za poprzednie lata -3 835

sprzedaż udziałów w jednostkach zależnych -89

zmniejszenia (z tytułu) 5 535

pokrycie straty 5 535

Zrealizowana strata z lat ubiegłych na koniec okresu -101 554 -91 259

Niezrealizowana strata z lat ubiegłych na początek okresu -24 536 -24 536

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu) 8 010

sprzedaż udziałów wiodących 4 086

przeksięgowanie wyniku za poprzednie lata 3 835

sprzedaż udziałów w jednostkach zależnych 89

Niezrealizowana strata z lat ubiegłych na koniec okresu -16 526 -24 536

Strata z lat ubiegłych na koniec okresu -118 080 -115 795

Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu -82 223 -83 123

Wynik netto 6 764 900

zysk netto 6 764 3 185

zrealizowany 3 566

niezrealizowany 3 198 3 185

strata netto -2 285

zrealizowana -2 285

niezrealizowana

odpisy z zysku

Kapitał własny na koniec okresu (BZ) 53 808 29 180

Kapitał własny, po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku (pokrycia straty) 53 808 29 180

RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

w tys. zł

2006 2005

Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej

Wpływy 51 728 71 609

Odsetki 1 236 177

Dywidendy i udziały w zyskach

Zbycie udziałów wiodących 200 5

Zbycie udziałów mniejszościowych 1 659

Zbycie akcji i udziałów w jednostkach zależnych 5 300

Zbycie akcji i udziałów w jednostkach współzależnych

Zbycie akcji i udziałów w jednostkach stowarzyszonych

Zbycie pozostałych papierów wartościowych, udziałów i innych instrumentów finansowych 30 825 69 066

Zwrot z tytułu udzielonych pożyczek 8 848 329

Zbycie wartości niematerialnych i prawnych

Zbycie rzeczowych aktywów trwałych 145

Inne wpływy operacyjne, w tym: 5 174 373

pozostałe 5 174 373

Wydatki 47 949 82 702

Zapłacone wynagrodzenia firmy zarządzającej 2 132

Wydatki z tytułu usług doradztwa finansowego 35

Wydatki z tytułu usług prawnych 156 177

Nabycie udziałów wiodących

Nabycie udziałów mniejszościowych 248

Nabycie akcji i udziałów w jednostkach zależnych 4 053

Nabycie akcji i udziałów w jednostkach współzależnych

Nabycie akcji i udziałów w jednostkach stowarzyszonych

Nabycie pozostałych papierów wartościowych, udziałów i innych instrumentów finansowych 26 074 64 478

Udzielone pożyczki 6 650 2 200

Nabycie wartości niematerialnych i prawnych 32 2

Nabycie rzeczowych aktywów trwałych 537 293

Inne wydatki operacyjne, w tym: 14 500 9 084

pozostałe 14 500 9 084

Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I-II) 3 779 -11 093

Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej

Wpływy 18 275

Wpływy z tytułu emisji akcji i innych instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału 18 275

Kredyty

Pożyczki

Emisja dłużnych papierów wartościowych

Inne wpływy finansowe, w tym:

Wydatki

Wydatki z tytułu zgromadzenia kapitału

Nabycie akcji własnych

Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli

Inne, niż wypłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu podziału zysku

Spłaty kredytów

Spłaty pożyczek

Wykup dłużnych papierów wartościowych

Odsetki

Inne wydatki finansowe, w tym:

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II) 18 275

Przepływy pieniężne netto, razem (A.III+/-B.III) 22 054 -11 093

Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym: 22 054 -11 093

zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych

Środki pieniężne na początek okresu 100 11 193

Środki pieniężne na koniec okresu (E+/-C), w tym: 22 154 100

o ograniczonej możliwości dysponowania

ZMIANA WARTOŚCI BILANSOWEJ SKŁADNIKÓW PORTFELA INWESTYCYJNEGO

w tys. zł

Udziały wiodące Udziały mniejszościowe Akcje i udziały w jednostkach zależnych Akcje i udziały w jednostkach współzależnych Akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych Akcje i udziały w pozostałych jednostkach krajowych Dłużne papiery wartościowe Pozostałe Zagraniczne papiery wartościowe Razem

Wartość bilansowa na początek roku obrotowego 0 945 2 430 4 456 7 055 12 551 27 437

Zwiększenia (z tytułu) 200 2 955 3 444 20 039 6 054 32 692

nabycie 2 044 19 979 22 023

utworzenie 85 85

udział w wyniku finansowym netto 2 491 2 491

należne odsetki 60 60

zyski z wyceny 1 400 2 324 3 724

udzielone transze 3 730 3 730

rozwiązanie rezerw 200 379 579

Zmniejszenia (z tytułu) -200 -945 -5 300 -3 559 -27 094 -37 098

sprzedaż -200 -945 -5 300 -2 899 -9 344

wykup -27 094 -27 094

straty z wyceny -660 -660

Wartość bilansowa na koniec roku obrotowego 85 4 341 18 605 23 031

ZBYWALNOŚÆ SKŁADNIKÓW PORTFELA INWESTYCYJNEGO

w tys. zł

Z nieograniczoną zbywalnością Z ograniczoną zbywalnością

notowane na giełdach notowane na rynkach pozagiełdowych nienotowane na rynkach regulowanych

Udziały wiodące

wartość bilansowa

wartość według ceny nabycia

wartość godziwa

wartość rynkowa

Udziały mniejszościowe

wartość bilansowa

wartość według ceny nabycia

wartość godziwa

wartość rynkowa

Akcje i udziały w jednostkach zależnych

wartość bilansowa 85

wartość według ceny nabycia 85

wartość godziwa 85

wartość rynkowa

Akcje i udziały w jednostkach współzależnych

wartość bilansowa

wartość według ceny nabycia

wartość godziwa

wartość rynkowa

Akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych

wartość bilansowa

wartość według ceny nabycia

wartość godziwa

wartość rynkowa

Akcje i udziały w pozostałych jednostkach krajowych

wartość bilansowa 4 340 1

wartość według ceny nabycia 2 976 1

wartość godziwa 4 340

wartość rynkowa 4 340

Dłużne papiery wartościowe

wartość bilansowa

wartość według ceny nabycia

wartość godziwa

wartość rynkowa

Pozostałe (wg tytułów)

Inne instrumenty finansowe

wartość bilansowa 18 605

wartość według ceny nabycia 16 281

wartość godziwa 18 605

wartość rynkowa

wartość bilanowa

wartość według ceny nabycia

wartość godziwa

wartość rynkowa

Zagraniczne papiery wartościowe

wartość bilansowa

wartość według ceny nabycia

wartość godziwa

wartość rynkowa

Razem

wartość bilansowa 4 340 18 691

wartość według ceny nabycia 2 976 16 367

wartość rynkowa 4 340

UDZIAŁY WIODĄCE

Lp. w tys. zł

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej Siedziba Przedmiot działalności Liczba akcji/ udziałów Wartość księgowa akcji/ udziałów przed korektą Korekta wartości księgowej akcji/ udziałów Wartość bilansowa akcji/ udziałów Wartość rynkowa (dla spółek notowanych) Procent posiadanego kapitału zakładowego Udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Nieopłacona przez emitenta wartość akcji/ udziałów w jednostce Otrzymane lub należne dywidendy (inne udziały w zyskach)

Razem

UDZIAŁY WIODĄCE C.D.

Lp. w tys. zł

Nazwa jednostki Przychody netto ze sprzedaży Zysk (strata) na działalności operacyjnej Aktywa obrotowe Należności długoterminowe Należności krótkoterminowe Zapasy Aktywa razem Kapitał własny Zobowiązania i rezerwy

Ogółem, w tym: Ogółem, w tym:

Zakładowy Należne wpłaty na kapitał zakładowy Zapasowy Rezerwowe Wynik finansowy z lat ubiegłych Zysk (strata) netto Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania długoterminowe

Razem

UDZIAŁY MNIEJSZOŚCIOWE

Lp. w tys. zł

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej Siedziba Przedmiot działalności Wartość bilansowa akcji / udziałów Procent posiadanego kapitału zakładowego Udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Nieopłacona przez emitenta wartość akcji / udziałów w jednostce Otrzymane lub należne dywidendy (inne udziały w zyskach)

Razem

AKCJE I UDZIAŁY W JEDNOSTKACH ZALEŻNYCH, WSPÓŁZALEŻNYCH I STOWARZYSZONYCH

Lp. w tys. zł

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej Siedziba Przedmiot działalności Charakter powiązania kapitałowego Liczba akcji/ udziałów Wartość księgowa akcji/ udziałów przed korektą Korekta wartości księgowej akcji/ udziałów Wartość bilansowa akcji/ udziałów Wartość rynkowa (dla spółek notowanych) Procent posiadanego kapitału zakładowego Udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Nieopłacona przez emitenta wartość akcji/ udziałów w jednostce Otrzymane lub należne dywidendy (inne udziały w zyskach)

Realty Management Sp. z o.o. Warszawa zagospodarowanie i sprzedaż nieruchomości zależna 100 50 50 100,00 100,00

Razem 50 50

AKCJE I UDZIAŁY W JEDNOSTKACH ZALEŻNYCH, WSPÓŁZALEŻNYCH I STOWARZYSZONYCH C.D.

Lp. w tys. zł

Nazwa jednostki Przychody netto ze sprzedaży Zysk (strata) na działalności operacyjnej Aktywa obrotowe Należności długoterminowe Należności krótkoterminowe Zapasy Aktywa razem Kapitał własny Zobowiązania i rezerwy

Ogółem, w tym: Ogółem, w tym:

Zakładowy Należne wpłaty na kapitał zakładowy Zapasowy Rezerwowe Wynik finansowy z lat ubiegłych Zysk (strata) netto Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania długoterminowe

Razem

AKCJE I UDZIAŁY W POZOSTAŁYCH JEDNOSTKACH

Lp. w tys. zł

Nazwa jednostki ze wskazaniem formy prawnej Siedziba Przedmiot działalności Liczba akcji / udziałów Wartość bilansowa akcji / udziałów Procent posiadanego kapitału zakładowego Udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu Nieopłacona przez emitenta wartość akcji / udziałów w jednostce Otrzymane lub należne dywidendy (inne udziały w zyskach)

Przedsiębiorstwo Przemysłu Spożywczego Pepees S.A. Łomża przetwórstwo ziemniaków i produkcja wyrobów skrobiowych 40 000 4 340 3,40 3,40

Razem 4 340

UDZIAŁY WIODĄCE I MNIEJSZOŚCIOWE ORAZ POZOSTAŁE AKCJE I UDZIAŁY WEDŁUG DZIAŁÓW POLSKIEJ KLASYFIKACJI DZIAŁALNOŚCI (PKD)

w tys. zł

Dział według PKD Akcje notowane (wartość bilansowa) Akcje i udziały nienotowane (wartość bilansowa) Razem Udział w aktywach netto w %

1. 15.31/przetwórstwo ziemniaków

a) udziały wiodące

b) udziały mniejszościowe

c) udziały w jednostkach powiązanych

d) pozostałe

- pozostałe 4 340 4 340 8,06

Razem 4 340 4 340 8,06

2. 7011Z/zagospodarowanie i sprzedaż nieruchomości

jednostki zależne 85 85 0,16

Razem 85 85 0,16

RAZEM 4 340 85 4 425 8,22

OBLIGACJE

Lp. w tys. zł

Emitent Nr serii Termin wykupu Wartość nominalna Wartość w cenie nabycia Wartość rynkowa Należne odsetki Udział w aktywach netto w %

Razem

INNE DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE

Lp. w tys. zł

Emitent Rodzaj papieru Nr serii Termin wykupu Wartość nominalna Wartość w cenie nabycia Wartość rynkowa Należne odsetki Udział w aktywach netto w %

Razem

ZAGRANICZNE PAPIERY WARTOŚCIOWE

w tys. zł

zagraniczne akcje i udziały

zagraniczne dłużne papiery wartościowe

Zagraniczne papiery wartościowe razem

ZAGRANICZNE AKCJE I UDZIAŁY

Lp. w tys. zł

Nazwa jednostki i siedziba Przedmiot działalności Liczba akcji / udziałów Wartość w cenie nabycia Wartość rynkowa Udział w aktywach netto w %

Razem

ZAGRANICZNE DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE

Lp. w tys. zł

Emitent Rodzaj papieru Nr serii Termin wykupu Wartość nominalna Wartość w cenie nabycia Wartość rynkowa Należne odsetki Udział w aktywach netto w %

Razem

Dodatkowe informacje i objaśnienia powinny zawierać istotne dane i objaśnienia niezbędne do tego, aby sprawozdanie finansowe i odpowiednio dane porównywalne odpowiadały warunkom określonym w art. 4 ust. 1 ustawy o rachunkowości, we wskazanym poniżej zakresie.

Przy odpowiednich pozycjach aktywów należy przedstawić informacje o obciążeniach aktywów o charakterze prawnorzeczowym i obligacyjnym oraz o wysokości odpisów aktualizujących, z wyjaśnieniem przyczyn

NALEŻNOŚCI w tys. zł

2006 2005

należności od spółek, w których fundusz posiada udziały wiodące

należności od spółek, w których fundusz posiada udziały mniejszościowe

należności od jednostek zależnych 357

należności od jednostek współzależnych

należności od jednostek stowarzyszonych

należności od pozostałych jednostek 6 563 6 665

Należności (netto), razem 6 563 7 022

odpisy aktualizujące 691 740

Należności (brutto), razem 7 254 7 762

NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE w tys. zł

2006 2005

należności krótkoterminowe od spółek, w których fundusz posiada udziały wiodące (wg tytułów):

należności krótkoterminowe od spółek, w których fundusz posiada udziały mniejszościowe (wg tytułów):

należności krótkoterminowe od jednostek zależnych (wg tytułów): 357

z tytułu odsetek 357

należności krótkoterminowe od jednostek współzależnych (wg tytułów):

należności krótkoterminowe od jednostek stowarzyszonych (wg tytułów):

należności krótkoterminowe od pozostałych jednostek (wg tytułów): 6 473 5 065

z tytułu pożyczek i odsetek 660 990

pozostałe 56 75

z tytułu zbycia udziałów 4 000

wadium - zaliczka 5 757

Należności krótkoterminowe (netto), razem 6 473 5 422

odpisy aktualizujące 691 740

Należności krótkoterminowe (brutto), razem 7 164 6 162

NALEŻNOŚCI DŁUGOTERMINOWE w tys. zł

2006 2005

należności długoterminowe od spółek, w których fundusz posiada udziały wiodące (wg tytułów):

należności długoterminowe od spółek, w których fundusz posiada udziały mniejszościowe (wg tytułów):

należności długoterminowe od jednostek zależnych (wg tytułów):

należności długoterminowe od jednostek współzależnych (wg tytułów):

należności długoterminowe od jednostek stowarzyszonych (wg tytułów):

należności długoterminowe od pozostałych jednostek (wg tytułów): 90 1 600

z tytułu pożyczek 1 600

kaucja 90

Należności długoterminowe (netto), razem 90 1 600

odpisy aktualizujące 0 0

Należności długoterminowe (brutto), razem 90 1 600

NALEŻNOŚCI O OKRESIE SPŁATY OD DNIA BILANSOWEGO w tys. zł

2006 2005

do 1 miesiąca 5 813 405

powyżej 1miesiąca do 3 miesięcy 290

powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy 427 406

powyżej 6 miesięcy do 1 roku 4 370

powyżej 1 roku 90 1 600

należności dla których termin spłaty upłynął 924 691

Należności (brutto), razem 7 254 7 762

odpisy aktualizujące 691 740

Należności (netto), razem 6 563 7 022

ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH w tys. zł

2006 2005

Stan na początek okresu 740 590

zwiększenia (z tytułu) 150

utworzenie 150

zmniejszenia (z tytułu) -49

odwrócenie odpisu na należności z tytułu odsetek -49

Stan odpisów aktualizujących na koniec okresu, razem 691 740

NALEŻNOŚCI (STRUKTURA WALUTOWA) jednostka waluta w tys. zł

2006 2005

należności w walucie polskiej 6 563 6 850

należności w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł) 172

b1. w walucie w tys. USD 53

po przeliczeniu na tys. zł 172

-

pozostałe waluty w tys. zł

Należności, razem 6 563 7 022

POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI w tys. zł

2006 2005

Pozostałe należności krótkoterminowe (wg znaczących tytułów): 56 75

wpłacone kaucje 72

z tytułu faktur sprzedaży 6

inne 50 3

Pozostałe należności długoterminowe (wg znaczących tytułów):

inne

Pozostałe należności, razem 56 75

W odniesieniu do łącznej wartości należności (długo- i krótkoterminowych), wyszczególnienie wartości należności spornych oraz należności przeterminowanych (z podziałem według tytułów)

ŚRODKI PIENIĘŻNE I INNE AKTYWA PIENIĘŻNE w tys. zł

2006 2005

środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych 22 154 100

inne środki pieniężne

inne aktywa pieniężne

Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne, razem 22 154 100

ŚRODKI PIENIĘŻNE I INNE AKTYWA PIENIĘŻNE (STRUKTURA WALUTOWA) jednostka waluta w tys. zł

2006 2005

w walucie polskiej 22 154 100

w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł)

b1. w walucie

po przeliczeniu na tys. zł

-

pozostałe waluty w tys. zł

Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne, razem 22 154 100

WARTOŚCI NIEMATERIALNE I PRAWNE w tys. zł

2006 2005

koszty zakończonych prac rozwojowych

wartość firmy

nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości, w tym: 12 2

oprogramowanie komputerowe 12 2

inne wartości niematerialne i prawne 17

zaliczki na wartości niematerialne i prawne

Wartości niematerialne i prawne, razem 29 2

ZMIANA STANU WARTOŚCI NIEMATERIALNYCH I PRAWNYCH (WG GRUP RODZAJOWYCH)

a b c d e Wartości niematerialne i prawne, razem

koszty zakończonych prac rozwojowych wartość firmy koncesje, patenty, licencje, i podobne wartości, w tym: inne wartości niematerialne i prawne zaliczki na wartości niematerialne i prawne

oprogramowanie komputerowe

wartość brutto wartości niematerialnych i prawnych na początek okresu 39 39 3 42

zwiększenia (z tytułu) 13 13 20 33

nabycie 13 13 20 33

zmniejszenia (z tytułu)

wartość brutto wartości niematerialnych i prawnych na koniec okresu 52 52 23 75

skumulowana amortyzacja (umorzenie) na początek okresu -37 -37 -3 -40

amortyzacja za okres (z tytułu) -3 -3 -3 -6

umorzenie -3 -3 -3 -6

skumulowana amortyzacja (umorzenie) na koniec okresu -40 -40 -6 -46

odpisy z tytułu trwałej utraty wartości na początek okresu

zwiększenia

zmniejszenia

odpisy z tytułu trwałej utraty wartości na koniec okresu

wartość netto wartości niematerialnych i prawnych na koniec okresu 12 12 17 29

WARTOŚCI NIEMATERIALNE I PRAWNE (STRUKTURA WŁASNOŚCIOWA) w tys. zł

2006 2005

własne 29 2

używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu, w tym:

Wartości niematerialne i prawne, razem 29 2

RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE w tys. zł

2006 2005

środki trwałe, w tym: 620 271

grunty (w tym prawo użytkowania wieczystego gruntu)

budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej

urządzenia techniczne i maszyny 77 48

środki transportu 328 142

inne środki trwałe 215 81

środki trwałe w budowie

zaliczki na środki trwałe w budowie

Rzeczowe aktywa trwałe, razem 620 271

ZMIANA STANU ŚRODKÓW TRWAŁYCH (WG GRUP RODZAJOWYCH)

w tys. zł

- grunty (w tym prawo użytkowania wieczystego gruntu) - budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej - urządzenia techniczne i maszyny - środki transportu - inne środki trwałe Środki trwałe, razem

wartość brutto środków trwałych na początek okresu 141 153 178 472

zwiększenia (z tytułu) 51 332 153 536

nabycie 51 332 153 536

zmniejszenia (z tytułu) -153 -153

sprzedaż -153 -153

wartość brutto środków trwałych na koniec okresu 192 332 331 855

skumulowana amortyzacja (umorzenie) na początek okresu -93 -11 -97 -201

amortyzacja za okres (z tytułu) -22 7 -19 -34

umorzenie -22 -11 -19 -52

sprzedaż 18 18

skumulowana amortyzacja (umorzenie) na koniec okresu -115 -4 -116 -235

odpisy z tytułu trwałej utraty wartości na początek okresu

zwiększenia

zmniejszenia

odpisy z tytułu trwałej utraty wartości na koniec okresu

wartość netto środków trwałych na koniec okresu 77 328 215 620

ŚRODKI TRWAŁE BILANSOWE (STRUKTURA WŁASNOŚCIOWA) w tys. zł

2006 2005

własne 620 271

używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu, w tym:

Środki trwałe bilansowe, razem 620 271

ŚRODKI TRWAŁE WYKAZYWANE POZABILANSOWO w tys. zł

2006 2005

używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu, w tym:

Środki trwałe wykazywane pozabilansowo, razem

ZMIANA STANU AKTYWÓW Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO w tys. zł

2006 2005

Stan aktywów na początek okresu, w tym: 895 137

odniesionych na wynik finansowy 895 137

rozliczenia międzyokresowe 6 6

strata podatkowa z lat ubiegłych 871 113

ujemne różnice kursowe 18 18

odniesionych na kapitał własny

odniesionych na wartość firmy lub ujemną wartość firmy

Zwiększenia 550 766

odniesione na wynik finansowy okresu w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi (z tytułu) 23 8

rozliczenia międzyokresowe 23 8

odniesione na wynik finansowy okresu w związku ze stratą podatkową (z tytułu) 527 758

strata podatkowa 527 758

odniesione na kapitał własny w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi (z tytułu)

odniesione na kapitał własny w związku ze stratą podatkową (z tytułu)

odniesione na wartość firmy lub ujemną wartość firmy w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi (z tytułu)

Zmniejszenia -33 -8

odniesione na wynik finansowy okresu w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi (z tytułu) -33 -8

rozliczenia międzyokresowe - odwrócenie różnic przejściowych -33 -8

odniesione na wynik finansowy okresu w związku ze stratą podatkową (z tytułu)

odniesione na kapitał własny w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi (z tytułu)

odniesione na kapitał własny w związku ze stratą podatkową (z tytułu)

odniesione na wartość firmy lub ujemną wartość firmy w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi (z tytułu)

Stan aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu, razem, w tym: 1 412 895

odniesionych na wynik finansowy 1 412 895

rozliczenia międzyokresowe 13 6

strata podatkowa z lat ubiegłych 1 398 871

ujemne różnice kursowe 1 18

odniesionych na kapitał własny

odniesionych na wartość firmy lub ujemną wartość firmy

Zmniejszenia i zwiększenia stanu aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego należy przedstawić odpowiednio co najmniej według poniższych tytułów, ze wskazaniem podstawowych grup aktywów i zobowiązań, których dotyczą: Zwiększenia z tytułu: - powstania różnic przejściowych - zmiany stawek podatkowych - nieujętej różnicy przejściowej poprzedniego okresu - powstania straty podatkowej - nieujętej w poprzednich okresach straty podatkowej Zmniejszenia z tytułu: - odwrócenia się różnic przejściowych - zmiany stawek podatkowych - odpisania aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego - wykorzystania straty podatkowej Odnośnie ujemnych różnic przejściowych dodatkowo należy ujawnić, oddzielnie dla podstawowych grup aktywów i zobowiązań: - kwotę ujemnych różnic przejściowych na początek i koniec okresu, - datę wygaśnięcia ujemnych różnic przejściowych

INNE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE w tys. zł

2006 2005

rozliczenia międzyokresowe kosztów, w tym: 52 25

ubezpieczenia 17 21

pozostałe 35 4

inne rozliczenia międzyokresowe, w tym:

Inne rozliczenia międzyokresowe, razem 52 25

WARTOŚÆ FIRMY Z WYCENY w tys. zł

2006 2005

udziałów wiodących

akcji i udziałów w jednostkach zależnych 163

akcji i udziałów w jednostkach współzależnych

akcji i udziałów w jednostkach stowarzyszonych

Wartość firmy z wyceny, razem 0 163

ZMIANA STANU WARTOŚCI FIRMY Z WYCENY w tys. zł

2006 2005

udziałów wiodących

stan na początek okresu

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

stan na koniec okresu

akcji i udziałów w jednostkach zależnych -163 -46

stan na początek okresu 163 209

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu) -163 -46

amortyzacja -23 -46

odwrócenie wartości firmy -140

stan na koniec okresu 0 163

akcji i udziałów w jednostkach współzależnych

stan na początek okresu

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

stan na koniec okresu

akcji i udziałów w jednostkach stowarzyszonych

stan na początek okresu

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

stan na koniec okresu

Jeżeli łączna kwota odpisów aktualizujących z tytułu trwałej utraty wartości ujętych / odwróconych jest istotna należy ujawnić: a) główne składniki lub grupy składników aktywów, do których odnosiły się odpisy lub ich odwrócenie, b) główne zdarzenia i okoliczoności, które doprowadziły do dokonania lub odwrócenia odpisów, c) dla każdej z wyodrębnionych grup składników aktywów: kwotę dokonanych odpisów aktualizujących, w tym odniesioną bezpośrednio na kapitał własny lub kwotę odwrócenia odpisów aktualizujących, w tym odniesioną bezpośrednio na kapitał własny.

Plik Opis

ZOBOWIĄZANIA w tys. zł

2006 2005

zobowiązania długoterminowe

zobowiązania krótkoterminowe 172 5 606

Zobowiązania, razem 172 5 606

ZOBOWIĄZANIA w tys. zł

2006 2005

zobowiązania wobec spółek, w których fundusz posiada udziały wiodące

zobowiązania wobec spółek, w których fundusz posiada udziały mniejszościowe

zobowiązania wobec jednostek zależnych 50

zobowiązania wobec jednostek współzależnych

zobowiązania wobec jednostek stowarzyszonych

zobowiązania wobec pozostałych jednostek 122 5 606

Zobowiązania, razem 172 5 606

ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE w tys. zł

2006 2005

zobowiązania krótkoterminowe wobec spółek, w których fundusz posiada udziały wiodące (wg tytułów):

zobowiązania krótkoterminowe wobec spółek, w których fundusz posiada udziały mniejszościowe (wg tytułów):

zobowiązania krótkoterminowe wobec jednostek zależnych (wg tytułów): 50

wpłata kapitału 50

zobowiązania krótkoterminowe wobec jednostek współzależnych (wg tytułów):

zobowiązania krótkoterminowe wobec jednostek stowarzyszonych (wg tytułów):

pozostałe zobowiązania krótkoterminowe (wg tytułów): 122 5 606

inne 88 98

podatki i ubezpieczenia 34 8

kupno wierzytelności 5 500

Zobowiązania krótkoterminowe, razem 172 5 606

ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE, Z PODZIAŁEM NA ZOBOWIĄZANIA O OKRESIE WYMAGALNOŚCI OD DNIA BILANSOWEGO w tys. zł

2006 2005

do 1 miesiąca 172 2 856

powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy 2 750

powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy

powyżej 6 miesięcy do 1 roku

dla których termin spłaty upłynął

Zobowiązania krótkoterminowe, razem 172 5 606

ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA) jednostka waluta w tys. zł

2006 2005

zobowiązania w walucie polskiej 172 5 606

zobowiązania w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł)

b1. w walucie

po przeliczeniu na tys. zł

-

pozostałe waluty w tys. zł

Zobowiązania krótkoterminowe, razem 172 5 606

ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE Z TYTUŁU KREDYTÓW I POŻYCZEK

w tys. zł

Nazwa (firma) jednostki, ze wskazaniem formy prawnej Siedziba Kwota kredytu / pożyczki wg umowy Kwota kredytu / pożyczki pozostała do spłaty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia Inne

w tys. zł w walucie jednostka waluta w tys. zł w walucie jednostka waluta

W przypadku kredytów i pożyczek w walutach obcych należy podać kwotę w danej walucie i po przeliczeniu na złote.

ZOBOWIAZANIA KRÓTKOTERMINOWE Z TYTUŁU WYEMITOWANYCH DŁUŻNYCH INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH

w tys. zł

Dłużne instrumenty finansowe wg rodzaju Wartość nominalna Warunki oprocentowania Termin wykupu Gwarancje / zabezpieczenia Dodatkowe prawa Rynek notowań Inne

Należy przedstawić wykaz grup zobowiązań krótkoterminowych zabezpieczonych na majątku emitenta (ze wskazaniem rodzaju zabezpieczeń)

ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE w tys. zł

2003 2002

zobowiązania długoterminowe wobec spółek, w których fundusz posiada udziały wiodące (wg tytułów):

zobowiązania długoterminowe wobec spółek, w których fundusz posiada udziały mniejszościowe (wg tytułów):

zobowiązania długoterminowe wobec jednostek zależnych (wg tytułów):

zobowiązania długoterminowe wobec jednostek współzależnych (wg tytułów):

zobowiązania długoterminowe wobec jednostek stowarzyszonych (wg tytułów):

pozostałe zobowiązania długoterminowe (wg tytułów):

Zobowiązania długoterminowe, razem

ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE, Z PODZIAŁEM NA ZOBOWIĄZANIA O OKRESIE ZAPADALNOŚCI OD DNIA BILANSOWEGO: w tys. zł

2003 2002

do 1 roku

powyżej 1 roku do 3 lat

powyżej 3 do 5 lat

powyżej 5 lat

Zobowiązania długoterminowe, razem

ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE (STRUKTURA WALUTOWA) jednostka waluta w tys. zł

2006 2005

zobowiązania w walucie polskiej

zobowiązania w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł)

b1. w walucie

po przeliczeniu na tys. zł

-

pozostałe waluty w tys. zł

Zobowiązania długoterminowe, razem

ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE Z TYTUŁU KREDYTÓW I POŻYCZEK

w tys. zł

Nazwa (firma) jednostki, ze wskazaniem formy prawnej Siedziba Kwota kredytu / pożyczki wg umowy Kwota kredytu / pożyczki pozostała do spłaty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia Inne

w tys. zł w walucie jednostka waluta w tys. zł w walucie jednostka waluta

W przypadku kredytów i pożyczek w walutach obcych należy podać kwotę w danej walucie i po przeliczeniu na złote.

ZOBOWIAZANIA DŁUGOTERMINOWE Z TYTUŁU WYEMITOWANYCH DŁUŻNYCH INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH

w tys. zł

Dłużne instrumenty finansowe wg rodzaju Wartość nominalna Warunki oprocentowania Termin wykupu Gwarancje / zabezpieczenia Dodatkowe prawa Rynek notowań Inne

Należy przedstawić wykaz grup zobowiązań krótkoterminowych zabezpieczonych na majątku emitenta (ze wskazaniem rodzaju zabezpieczeń)

FUNDUSZE SPECJALNE w tys. zł

2003 2002

Fundusze specjalne (z podziałem na tytuły)

Fundusze specjalne, razem

POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA w tys. zł

2006 2005

Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe (wg tytułów): 138 5 598

zobowiązania krótkoterminowe z tytułu wynagrodzenia dla Firmy Zarządzającej

kupno wierzytelności 5 500

wpłata kapitału 50

inne 88 98

Pozostałe zobowiązania długoterminowe (wg tytułów):

zobowiązania długoterminowe z tytułu wynagrodzenia dla Firmy Zarządzającej

inne

Pozostałe zobowiązania, razem 138 5 598

ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE w tys. zł

2006 2005

rozliczenia międzyokresowe kosztów, w tym: 66 30

koszty sprawozdania finansowego 66 30

rozliczenia międzyokresowe przychodów, w tym: 945

nierozliczona sprzedaż udziałów mniejszościowych 945

Rozliczenia międzyokresowe, razem 66 975

ZMIANA STANU REZERWY Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO w tys. zł

2006 2005

Stan rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego na początek okresu, w tym: 154 137

odniesionej na wynik finansowy 154 137

odsetki od dłużnych papierów wartościowych 34 60

należne odsetki od pożyczek 117 77

dodatnie różnice kursowe 3

odniesionej na kapitał własny

odniesionej na wartość firmy lub ujemną wartość firmy

Zwiększenia 482 230

odniesione na wynik finansowy okresu z tytułu dodatnich różnic przejściowych (z tytułu) 482 230

odsetki od dłużnych papierów wartościowych 8 170

należne odsetki od pożyczek 471 53

dodatnie różnice kursowe 3 7

odniesione na kapitał własny w związku z dodatnimi różnicami przejściowymi (z tytułu)

odniesione na wartość firmy lub ujemną wartość firmy w związku z dodatnimi różnicami przejściowymi (z tytułu)

Zmniejszenia -99 -213

odniesione na wynik finansowy okresu w związku z dodatnimi różnicami przejściowymi (z tytułu) -99 -213

wykorzystanie -91 -103

rozwiązanie -8 -110

odniesione na kapitał własny w związku z dodatnimi różnicami przejściowymi (z tytułu)

odniesione na wartość firmy lub ujemną wartość firmy w związku z dodatnimi różnicami przejściowymi (z tytułu)

Stan rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu, razem, w tym: 537 154

odniesionej na wynik finansowy 537 154

odsetki od dłużnych papierów wartościowych 34

należne odsetki od pożyczek 533 117

dodatnie różnice kursowe 4 3

odniesionej na kapitał własny

odniesionej na wartość firmy lub ujemną wartość firmy

Zmniejszenia i zwiększenia stanu rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego należy przedstawić odpowiednio co najmniej według poniższych tytułów, ze wskazaniem podstawowych grup aktywów i zobowiązań, których dotyczą: Zwiększenia z tytułu: - powstania różnic przejściowych - zmiany stawek podatkowych - nieujętej różnicy przejściowej poprzedniego okresu Zmniejszenia z tytułu: - odwrócenia się różnic przejściowych (wykorzystania rezerwy na odroczony podatek dochodowy) - zmiany stawek podatkowych - rozwiązania rezerwy wskutek braku możliwości jej wykorzystania Odnośnie dodatnich różnic przejściowych dodatkowo należy ujawnić, oddzielnie dla podstawowych grup aktywów i zobowiązań: - kwotę dodatnich różnic na początek i koniec okresu, - datę wygaśnięcia dodatnich różnic przejściowych - łączną kwotę różnic przejściowych związanych z inwestycjami w jednostkach podporządkowanych i oddziałach oraz we wspólnych przedsięwzięciach, na które nie utworzono rezerwy na podatek odroczony

REZERWY NA ŚWIADCZENIA EMERYTALNE ORAZ INNE OBOWIĄZKOWE ŚWIADCZENIA PRACOWNIKÓW w tys. zł

2003 2002

rezerwy na świadczenia emerytalne

inne obowiązkowe świadczenia pracowników (wg tytułów)

Rezerwy na świadczenia emerytalne oraz inne obowiązkowe świadczenia pracowników, razem

ZMIANA STANU REZERWY NA ŚWIADCZENIA EMERYTALNE ORAZ INNE OBOWIĄZKOWE ŚWIADCZENIA PRACOWNIKÓW (WG TYTUŁÓW) w tys. zł

2003 2002

stan rezerw na początek okresu (wg tytułów)

zwiększenia (z tytułu)

wykorzystanie (z tytułu)

rozwiązanie (z tytułu)

stan rezerw na koniec okresu (wg tytułów)

REZERWY NA ŚWIADCZENIA EMERYTALNE ORAZ INNE OBOWIĄZKOWE ŚWIADCZENIA PRACOWNIKÓW (STRUKTURA WALUTOWA) jednostka waluta w tys. zł

2003 2002

w walucie polskiej w tys. zł

w walutach obcych (wg walut i po przeliczeniu na zł) w tys. zł

b1. w walucie

po przeliczeniu na tys. zł

pozostałe waluty w tys. zł w tys. zł

Rezerwy na świadczenia emerytalne oraz inne obowiązkowe świadczenia pracowników, razem w tys. zł

ZMIANA STANU INNYCH REZERW (WG TYTUŁÓW) w tys. zł

2003 2002

stan innych rezerw na początek okresu (wg tytułów)

zwiększenia (z tytułu)

wykorzystanie (z tytułu)

rozwiązanie (z tytułu)

stan innych rezerw na koniec okresu (wg tytułów)

REZERWA Z WYCENY w tys. zł

2003 2002

udziały wiodące

akcje i udziały w jednostkach zależnych

akcje i udziały w jednostkach współzależnych

akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych

Rezerwa z wyceny, razem

ZMIANA STANU REZERWY Z WYCENY w tys. zł

2003 2002

udziałów wiodących

stan na początek okresu

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

stan na koniec okresu

akcji i udziałów w jednostkach zależnych

stan na początek okresu

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

stan na koniec okresu

akcji i udziałów w jednostkach współzależnych

stan na początek okresu

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

stan na koniec okresu

akcji i udziałów w jednostkach stowarzyszonych

stan na początek okresu

zwiększenia (z tytułu)

zmniejszenia (z tytułu)

stan na koniec okresu

KAPITAŁ ZAKŁADOWY (STRUKTURA)

w tys. zł

Seria / emisja Rodzaj akcji Rodzaj uprzywilejowania akcji Rodzaj ograniczenia praw do akcji Liczba akcji Wartość serii / emisji wg wartości nominalnej Sposób pokrycia kapitału Data rejestracji Prawo do dywidendy (od daty)

1 zwykłe - - 1 000 000 100 gotówka 31.03.1995 od 1996 r.

2 zwykłe - - 32 000 000 3 200 wkład niepieniężny 12.09.1995 od 1996 r.

3 zwykłe - - 1 000 000 100 wkład niepieniężny 30.01.1996 od 1996 r.

4 zwykłe - - 500 000 50 wkład niepieniężny 23.05.1996 od 1996 r.

5 zwykłe - - 400 000 40 wkład niepieniężny 11.06.1996 od 1996 r.

6 zwykłe - - 100 000 10 wkład niepieniężny 25.06.1996 od 1996 r.

7 zwykłe - - 91 374 128 9 137 wkład pieniężny 03.10.2006 od 2006 r.

n/d n/d - - -3 973 815 -397 umorzenie 19.12.1996 n/d

n/d n/d - - -255 106 -26 umorzenie 15.10.1997 n/d

n/d n/d - - -313 038 -31 umorzenie 17.11.1998 n/d

n/d n/d -7 614 509 -761 umorzenie 17.06.2004 n/d

Liczba akcji, razem 114 217 660

Kapitał zakładowy, razem 11 422

Wartość nominalna jednej akcji (w zł) 0,10

Należy przedstawić informacje o wszelkich zmianach w kapitale zakładowym, w szczególności o: - liczbie, rodzaju, wartości nominalnej, cenie emisyjnej oferowanych akcji - zmianach wartości nominalnej akcji - zmianach praw z akcji oraz informacje o przewidywanych zmianach kapitału zakładowego w wyniku podwyższenia kapitału zakładowego w granicach kapitału docelowego lub warunkowego podwyższenia kaiptału zakładowego Ponadto należy podać informację o strukturze własności kaitału podstawowego emitenta, z wyodrębnieniem liczby i wartości akcji, w tym uprzywilejowanych, będących w posiadaniu emitenta lub w posiadaniu innych jednostek powiązanych oraz należy wskazać akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez jednostki zależne co najmniej 5% kapitału zakładowego emitenta lub co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy, z wyodrębnieniem liczby i wartości akcji, w tym uprzywilejowanych, oraz informacji o udziale w kapitale zakładowym i udziale w zarządzaniu

AKCJE WŁASNE

w tys. zł

Liczba akcji Wartość wg ceny nabycia Wartość bilansowa Cel nabycia Przeznaczenie

AKCJE WŁASNE EMITENTA BĘDĄCE WŁASNOŚCIĄ JEDNOSTEK PODPORZĄDKOWANYCH

w tys. zł

Nazwa (firma) jednostki, siedziba Liczba akcji Wartość wg ceny nabycia Wartość bilansowa

KAPITAŁ ZAPASOWY w tys. zł

2006 2005

kapitał utworzony ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 8 726

kapitał utworzony ustawowo

kapitał utworzony zgodnie ze statutem, ponad wymaganą ustawowo minimalną wartość

korekta wartości akcji i udziałów wniesionych do funduszu 69 477 69 477

inny (wg rodzaju) 39 642 39 642

wartość wniesienia przez Skarb Państwa 39 642 39 642

Kapitał zapasowy, razem 117 845 109 119

KAPITAŁ Z AKTUALIZACJI WYCENY w tys. zł

2003 2002

z tytułu aktualizacji wyceny środków trwałych

z tytułu aktualizacji wyceny akcji i udziałów

z tytułu podatku odroczonego

inny (wg rodzaju)

Kapitał z aktualizacji wyceny, razem

KAPITAŁ Z AKTUALIZACJI WYCENY AKCJI I UDZIAŁÓW w tys. zł

2003 2002

udziałów wiodących

akcji i udziałów w jednostkach zależnych

akcji i udziałów w jednostkach współzależnych

akcji i udziałów w jednostkach stowarzyszonych

Kapitał z aktualizacji wyceny akcji i udziałów, razem

POZOSTAŁE KAPITAŁY REZERWOWE (WEDŁUG CELU PRZEZNACZENIA) w tys. zł

2003 2002

Pozostałe kapitały rezerwowe, razem

ZREALIZOWANY ZYSK (STRATA) Z LAT UBIEGŁYCH w tys. zł

2006 2005

zrealizowany zysk 17 395 16 432

zrealizowana strata -101 554 -91 259

Zrealizowany zysk (strata) z lat ubiegłych, razem -84 159 -74 827

NIEZREALIZOWANY ZYSK (STRATA) Z LAT UBIEGŁYCH w tys. zł

2006 2005

niezrealizowany zysk 18 462 16 240

niezrealizowana strata -16 526 -24 536

Niezrealizowany zysk (strata) z lat ubiegłych, razem 1 936 -8 296

Ponadto należy przedstawić informacje o głównych tytułach dokonanej w kapitale własnym funduszu reklasyfikacji niezrealizowanych zysków (strat) z lat ubiegłych w zyski (straty) zrealizowane, z określeniem ich wartości

ZREALIZOWANY ZYSK (STRATA) NETTO w tys. zł

2006 2005

zrealizowany zysk 3 566

zrealizowana strata -2 285

Zrealizowany zysk (strata) netto, razem 3 566 -2 285

NIEZREALIZOWANY ZYSK (STRATA) NETTO w tys. zł

2006 2005

niezrealizowany zysk 3 198 3 185

niezrealizowana strata

Niezrealizowany zysk (strata) netto, razem 3 198 3 185

Należy przedstawić dodatkowe dane objaśniające sposób obliczenia wartości aktywów netto na jedną akcję oraz rozwodnionej wartości aktywów netto na jedną akcję.

Plik Opis

NALEŻNOŚCI WARUNKOWE OD JEDNOSTEK POWIĄZANYCH (Z TYTUŁU) w tys. zł

2003 2002

otrzymanych gwarancji i poręczeń, w tym:

od jednostek zależnych

od jednostek współzależnych

od jednostek stowarzyszonych

od znaczącego inwestora

od jednostki dominującej

pozostałe (z tytułu)

w tym: od jednostek zależnych

w tym: od jednostek współzależnych

w tym: od jednostek stowarzyszonych

w tym: od znaczącego inwestora

w tym: od jednostki dominującej

w tym: od jednostek zależnych

w tym: od jednostek współzależnych

w tym: od jednostek stowarzyszonych

w tym: od znaczącego inwestora

w tym: od jednostki dominującej

Należności warunkowe od jednostek powiązanych, razem

ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE NA RZECZ JEDNOSTEK POWIĄZANYCH (Z TYTUŁU) w tys. zł

2003 2002

udzielonych gwarancji i poręczeń, w tym:

na rzecz jednostek zależnych

na rzecz jednostek współzależnych

na rzecz jednostek stowarzyszonych

na rzecz znaczącego inwestora

na rzecz jednostki dominującej

pozostałe (z tytułu)

w tym: na rzecz jednostek zależnych

w tym: na rzecz jednostek współzależnych

w tym: na rzecz jednostek stowarzyszonych

w tym: na rzecz znaczącego inwestora

w tym: na rzecz jednostki dominującej

w tym: na rzecz jednostek zależnych

w tym; na rzecz jednostek współzależnych

w tym: na rzecz jednostek stowarzyszonych

w tym: na rzecz znaczącego inwestora

w tym: na rzecz jednostki dominującej

Zobowiązania warunkowe na rzecz jednostek powiązanych, razem

DODATNIE RÓŻNICE KURSOWE w tys. zł

2006 2005

zrealizowane dodatnie różnice kursowe -1 31

niezrealizowane dodatnie różnice kursowe 14 13

Dodatnie różnice kursowe, razem 13 44

POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE (WG TYTUŁÓW) w tys. zł

2006 2005

zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 9

dotacje

rozwiązane rezerwy (z tytułu) 49

odwrócenie odpisu na należności z tytułu odsetek 49

inne, w tym: 1 172 109

refakturowanie kosztów 32 109

zysk ze sprzedaży wierzytelności 1 140

Pozostałe przychody operacyjne, razem 1 230 109

UJEMNE RÓŻNICE KURSOWE w tys. zł

2006 2005

zrealizowane ujemne różnice kursowe

niezrealizowane ujemne różnice kursowe

Ujemne różnice kursowe, razem

POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE (WG TYTUŁÓW) w tys. zł

2006 2005

strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych

korekty wartości zapasów

utworzone rezerwy (z tytułu) 150

odpis aktualizujący należności 150

inne, w tym: 57 322

kary, opłaty sądowe 57 100

koszty wierzytelności 222

Pozostałe koszty operacyjne, razem 57 472

REZERWY I ODPISY AKTUALIZUJĄCE w tys. zł

2006 2005

Rezerwy (wg tytułów):

Odpisy aktualizujące (wg tytułów): -23 -46

amortyzacja wartości firmy z wyceny -23 -46

Rezerwy i odpisy aktualizujące, razem -23 -46

ZREALIZOWANE ZYSKI (STRATY) Z INWESTYCJI w tys. zł

2006 2005

zrealizowane zyski z inwestycji 822 624

zrealizowane straty z inwestycji -52

Zrealizowane zyski (straty) z inwestycji, razem 822 572

W odniesieniu do zrealizowanych zysków (strat) z inwestycji podział według głównych grup rodzajowych papierów wartościowych, z których sprzedaży w okresie sprawozdawczym zrealizowane zyski (straty) powstały

ZREALIZOWANE ZYSKI (STRATY) Z INWESTYCJI

w tys. zł

Zrealizowane zyski z inwestycji Zrealizowane straty z inwestycji

Udziały wiodące 200

Akcje i udziały w jednostkach zależnych 111

Akcje i udziały w jednostkach współzależnych

Akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych

Akcje i udziały w pozostałych jednostkach krajowych 511

Dłużne papiery wartościowe

Pozostałe

Zagraniczne papiery wartościowe

Razem 822

Informacje o zrealizowanych zyskach (stratach) z inwestycji należy przedstawić z podziałem na: - przychody ze sprzedaży papierów wartościowych - koszty sprzedanych papierów wartościowych

NIEZREALIZOWANE ZYSKI (STRATY) Z WYCENY w tys. zł

2006 2005

niezrealizowane zyski z wyceny 3 064 1 481

niezrealizowane straty z wyceny

Niezrealizowane zyski (straty) z wyceny, razem 3 064 1 481

W odniesieniu do niezrealizowanych zysków (strat) z wyceny podział według grup rodzajowych papierów wartościowych, z którymi niezrealizowane zyski (straty) z wyceny są związane

NIEZREALIZOWANE ZYSKI (STRATY) Z WYCENY

w tys. zł

Niezrealizowane zyski z wyceny Niezrealizowane straty z wyceny

Udziały wiodące

Akcje i udziały w jednostkach zależnych

Akcje i udziały w jednostkach współzależnych

Akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych

Akcje i udziały w pozostałych jednostkach krajowych 740

Dłużne papiery wartościowe

Pozostałe

Wycena instrumentu finansowego 2 324

Zagraniczne papiery wartościowe

Razem 3 064

ZYSKI NADZWYCZAJNE w tys. zł

2003 2002

losowe

pozostałe, w tym:

Zyski nadzwyczajne, razem

STRATY NADZWYCZAJNE w tys. zł

2003 2002

losowe

pozostałe, w tym:

Straty nadzwyczajne, razem

PODATEK DOCHODOWY BIEŻĄCY w tys. zł

2006 2005

Zysk (strata) brutto 6 630 159

Różnice pomiędzy zyskiem (stratą) brutto a podstawą opodatkowania podatkiem dochodowym, (wg tytułów) -5 717 -2 378

udział w wyniku spółki zależnej -2 490 -963

rezerwy i odpisy aktualizujące 23 46

rozwiązanie odpisów aktualizujących -49

(zyski) straty ze sprzedaży akcji spółek -822 -572

niezrealizowane (zyski) straty z wyceny -3 064 -1 481

koszty działania funduszu dotyczące przychodów zwolnionych od podatku 432 303

inne trwałe różnice 108 485

różnice przejściowe z lat ubiegłych zrealizowane w roku bieżącym -41 363

odsetki naliczone 133 -617

rozliczenia międzyokresowe kosztów 67 31

różnice kursowe -14 27

Podstawa opodatkowania podatkiem dochodowym 913 -2 219

Podatek dochodowy według stawki 19 % 0 0

Zwiększenia, zaniechania, zwolnienia, odliczenia i obniżki podatku -913

Podatek dochodowy bieżący ujęty (wykazany) w deklaracji podatkowej okresu, w tym:

wykazany w rachunku zysków i strat

dotyczący pozycji, które zmniejszyły lub zwiększyły kapitał własny

dotyczący pozycji, które zmniejszyły lub zwiększyły wartość firmy lub ujemną wartość firmy

PODATEK DOCHODOWY ODROCZONY, WYKAZANY W RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT: w tys. zł

2006 2005

zmniejszenie (zwiększenie) z tytułu powstania i odwrócenia się różnic przejściowych 134 741

zmniejszenie (zwiększenie) z tytułu zmiany stawek podatkowych

zmniejszenie (zwiększenie) z tytułu z poprzednio nieujętej straty podatkowej, ulgi podatkowej lub różnicy przejściowej poprzedniego okresu

zmniejszenie (zwiększenie) z tytułu odpisania aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego lub braku możliwości wykorzystania rezerwy na odroczony podatek dochodowy

inne składniki podatku odroczonego (wg tytułów)

Podatek dochodowy odroczony, razem 134 741

ŁĄCZNA KWOTA PODATKU ODROCZONEGO w tys. zł

2006 2005

ujętego w kapitale własnym 134 741

ujętego w wartości firmy lub ujemnej wartości firmy

Pozycja "Łączna kwota podatku odroczonego ujętego w wartości firmy lub ujemnej wartości firmy" dotyczy jednostkowych sprawozdań finansowych w przypadku połączenia

PODATEK DOCHODOWY WYKAZANY W RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT DOTYCZĄCY w tys. zł

2006 2005

działalności zaniechanej

wyniku na operacjach nadzwyczajnych

POZOSTAŁE OBOWIĄZKOWE ZMNIEJSZENIA ZYSKU (ZWIĘKSZENIA STRATY), Z TYTUŁU: w tys. zł

2003 2002

Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty), razem

Należy również przedstawić sposób podziału zysku lub pokrycia straty za prezentowane lata obrotowe, a w przypadku niezakończonego roku obrotowego - propozycję podziału zysku lub pokrycia straty, ujawniając odpowiednie, dla ustalenia wielkości zysku lub straty, dane liczbowe Ponadto należy przedstawić opis kryterium klasyfikacji przyjętego przy ustalaniu wielkości składających się na zysk (stratę) netto, w tym: a) zrealizowany zysk b) zrealizowaną stratę c) niezrealizowany zysk d) niezrealizowaną stratę wraz z wykazem głównych ich składników

Plik Opis

Należy przedstawić dodatkowe dane objaśniające sposób obliczenia zysku (straty) na jedną akcję zwykłą oraz rozwodnionego zysku (straty) na jedną akcję zwykłą w podziale na wszystkie rodzaje akcji zwykłych, które różnią się między sobą prawem udziału w zysku netto danego okresu

Plik Opis

Należy zdefiniować środki pieniężne przyjęte do rachunku przepływów pieniężnych, przedstawiając ich strukturę na początek i na koniec okresu W przypadku wystąpienia niezgodności pomiędzy bilansowymi zmianami stanu niektórych pozycji oraz zmianami stanu tych pozycji wykazanymi w rachunku przepływów pieniężnych, należy wskazać ich przyczyny W odniesieniu do pozycji rachunku przepływów pieniężnych "Pozostałe wpływy" i "Pozostałe wydatki", należy przedstawić wykaz tych wpływów i wydatków, których kwoty przekraczają 5% ogólnej sumy odpowiednio wpływów lub wydatków z danej działalności, a zostały ujęte w tych pozycjach

Plik Opis

W dodatkowych notach objaśniających do sprawozdania finansowego i odpowiednio danych porównywalnych należy przedstawić: 1. Informacje o instrumentach finansowych, z uwzględnieniem specyfiki emitenta. 1.1. W odniesieniu do wszystkich aktywów i zobowiązań finansowych należy przedstawić instrumenty finansowe z podziałem co najmniej na: a) aktywa finansowe przeznaczone do obrotu b) zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu c) pożyczki udzielone i należności własne d) aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności e) aktywa finansowe dostępne do sprzedaży - przedstawiając stan na początek okresu, zwiększenia i zmniejszenia, ze wskazaniem tytułów, oraz stan na koniec okresu, z uwzględnieniem podziału na poszczególne grupy aktywów i zobowiązań, według podziału przyjętego w bilansie 1.2. Ponadto odnośnie wszystkich aktywów i zobowiązań finansowych, w podziale odpowiednio według kategorii instrumentów finansowych, określonych w pkt 1.1., oraz z uwzględnieniem podziału na grupy (klasy) aktywów i zobowiązań finansowych:

1.2.1. Należy zamieścić: a) podstawową charakterystykę, ilość i wartość instrumentów finansowych, w tym opis istotnych warunków i terminów, które mogą wpłynąć na wielkość, rozkład w czasie oraz pewność przyszłych przepływów pieniężnych, a w odniesieniu do instrumentów pochodnych w szczególności: - zakres i charakter instrumentu - cel nabywania lub wystawiania instrumentu - np. zabezpieczenie - kwotę (wielkość) będącą podstawą obliczenia przyszłych płatności - sumę i termin przyszłych przychodów lub płatności kasowych - termin ustalania cen, zapadalności, wygaśnięcia lub wykonania instrumentu - możliwości wcześniejszego rozliczenia - okres lub dzień - jeśli istnieją - cenę lub przedział cen realizacji instrumentu - możliwości wymiany lub zamiany na inny składnik aktywów lub pasywów - ustaloną stopę lub kwotę odsetek, dywidendy lub innych przychodów oraz terminu ich płatności - dodatkowe zabezpieczenia związane z tym instrumentem, przyjęte lub złożone - w/w informacji również dla instrumentu, na który dany instrument może być zamieniony - inne warunki towarzyszące danemu instrumentowi - rodzaj ryzyka związanego z instrumentem - sumę istniejących zobowiązań z tytułu zajętych pozycji w instrumentach b) opis metod i istotnych założeń przyjętych do ustalania wartości godziwej aktywów i zobowiązań finansowych wycenianych w takiej wartości

c) opis sposobu ujmowania skutków przeszacowania aktywów finansowych zaliczonych do kategorii dostępnych do sprzedaży, tj. czy odnosi się je do przychodów lub kosztów finansowych, czy też do kapitału z aktualizacji wyceny, jak również kwoty odniesione na ten kapitał lub z niego odpisane d) objaśnienie przyjętych zasad wprowadzania do ksiąg rachunkowych instrumentów finansowych nabytych na rynku regulowanym e) informacje na temat obciążenia ryzykiem stopy procentowe, a w szczególności informację o: - wcześniej przypadającym terminie wykupu lub wynikającym z umowy terminie przeszacowania wartości - efektywnej stopie procentowej, jeżeli jej ustalenie jest zasadne f) informacje na temat obciążenia ryzykiem kredytowym, a w szczególności informację o: - szacowanej maksymalnej kwocie straty na jaką jednostka jest narażona, bez uwzględniania wartości godziwej jakichkolwiek przyjętych lub poczynionych zabezpieczeń, w przypadku gdyby wierzyciel nie wywiązał się ze świadczenia - koncentracji ryzyka kredytowego 1.2.2. Odnośnie aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży lub przeznaczonych do obrotu, wycenianych w wysokości skorygowanej ceny nabycia, jeżeli brak jest możliwości wiarygodnego zmierzenia wartości godziwej tych aktywów, należy wskazać wartość bilansową, przyczyny, dla których nie można wiarygodnie ustalić wartości godziwej tych aktywów, a także - o ile to możliwe - określić granice przedziału, w którym wartość godziwa tych instrumentów może się zawierać

1.2.3. Odnośnie aktywów i zobowiązań finansowych, których nie wycenia się w wartości godziwej należy zamieścić: a) dane o ich wartości godziwej; jeżeli z uzasadnionych przyczyn wartość godziwa takich aktywów lub zobowiązań nie została ustalona, to należy ten fakt ujawnić i podać podstawową charakterystykę instrumentów finansowych, które w innym przypadku byłyby wyceniane po cenie ustalonej na aktywnym regulowanym rynku, na którym następuje publiczny obrót instrumentami finansowymi, zaś informacje o tej cenie są ogólnie dostępne b) w przypadku gdy wartość godziwa aktywów i zobowiązań finansowych jest niższa od ich wartości bilansowej - wartość bilansową i wartość godziwą danego składnika lub grupy składników, przyczyny zaniechania odpisów aktualizujących ich wartość bilansową oraz uzasadnienie przekonania o możliwości odzyskania wykazanej wartości w pełnej kwocie 1.2.4. W przypadku umowy, w wyniku której aktywa finansowe przekształca się w papiery wartościowe lub umowy odkupu, to odrębnie dla każdej transakcji należy przedstawić: a) charakter i wielkość zawartych transakcji, w tym opis przyjętych lub udzielonych gwarancji i zabezpieczeń, dane przyjęte do wyliczenia wartości godziwej przychodów odsetkowych związanych z umowami zawartymi w danym okresie oraz transakcjami zawartymi w okresach poprzednich, zarówno zakończonymi jak i niezakończonymi w danym okresie b) informację o aktywach finansowych wyłączonych z ksiąg rachunkowych

1.2.5 W przypadku przekwalifikowania aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej do aktywów wycenianych w skorygowanej cenie nabycia, należy podać powody zmiany zasad wyceny 1.2.6. W przypadku gdy dokonano odpisów aktualizujących z tytułu trwałej utraty wartości aktywów finansowych, albo w związku z ustaniem przyczyny, dla której dokonano takich odpisów, zwiększono wartość składnika aktywów, należy podać kwoty odpisów obniżających i zwiększających wartość aktywów finansowych 1.2.7. Odnośnie dłużnych instrumentów finansowych, pożyczek udzielonych lub należności własnych należy podać przychody z odsetek wyliczone za pomocą stóp procentowych wynikających z zawartych kontraktów, z podziałem na kategorie aktywów, których odsetki te dotyczą, przy czym osobno należy wykazać odsetki naliczone i zrealizowane w danym okresie oraz odsetki naliczone lecz niezrealizowane. Odsetki niezrealizowane należy wykazać z podziałem według terminów zapłaty: - do 3 miesięcy - powyżej 3 do 12 miesięcy - powyżej 12 miesięcy

1.2.8. Odnośnie dokonanych odpisów aktualizujących wartość pożyczek udzielonych lub należności własnych z tytułu trwałej utraty ich wartości należy podać naliczone od tych wierzytelności odsetki, które do dnia sporządzenia sprawozdania finansowego nie zostały zrealizowane 1.2.9. Odnośnie zobowiązań finansowych należy podać koszty z tytułu odsetek od tych zobowiązań, wyliczonych za pomocą stóp procentowych wynikających z zawartych kontraktów, z podziałem na koszty odsetek związane ze zobowiązaniami zaliczonymi do przeznaczonych do obrotu, pozostałymi krótkoterminowymi zobowiązaniami finansowymi oraz długoterminowymi zobowiązaniami finansowymi; koszty odsetek naliczone i zrealizowane w danym okresie należy wykazać odrębnie od kosztów odsetek naliczonych lecz niezrealizowanych. Odsetki niezrealizowane należy wykazać z podziałem według terminów zapłaty: - do 3 miesięcy - powyżej 3 do 12 miesięcy - powyżej 12 miesięcy 1.2.10. Należy podać informacje dotyczące celów i zasad zarządzania ryzykiem finansowym, z uwzględnieniem podziału na zabezpieczanie wartości godziwej, zabezpieczanie przepływów pieniężnych oraz zabezpieczanie udziałów w aktywach netto jednostek zagranicznych, a ponadto informacje obejmujące co najmniej: a) opis rodzaju zabezpieczeń b) opis instrumentu zabezpieczającego oraz jego wartość godziwą sprawozdania finansowego c) charakterystykę zabezpieczanego rodzaju ryzyka

1.2.11. W przypadku zabezpieczenia planowanej transakcji lub uprawdopodobnionego przyszłego zobowiązania należy podać informacje dotyczące celów i zasad zarządzania ryzykiem finansowym, z uwzględnieniem podziału na zabezpieczanie podstawowych rodzajów planowanych transakcji lub uprawdopodobnionych przyszłych zobowiązań, a ponadto informacje obejmujące co najmniej: a) opis zabezpieczanej pozycji, w tym przewidywany okres do zajścia planowanej transakcji lub powstania przyszłego zobowiązania b) opis zastosowanych instrumentów zabezpieczających c) kwoty wszelkich odroczonych lub nienaliczonych zysków i strat i przewidywany termin uznania ich za przychody lub koszty finansowe 1.2.12. Jeżeli zyski lub straty z wyceny instrumentów zabezpieczających, zarówno będących pochodnymi instrumentami finansowymi, jak i aktywami lub zobowiązaniami o innym charakterze, w przypadku zabezpieczania przepływów pieniężnych, zostały odniesione na kapitał z aktualizacji wyceny, należy podać: a) kwoty odpisów zwiększających i zmniejszających kapitał z aktualizacji wyceny b) kwoty odpisane z kapitału z aktualizacji wyceny i zaliczone do przychodów lub kosztów finansowych c) kwoty odpisane z kapitału z aktualizacji wyceny i dodane do ceny nabycia lub inaczej ustalonej wartości początkowej na dzień wprowadzenia do ksiąg rachunkowych składnika aktywów lub zobowiązań, który do tego dnia był objęty planowaną transakcją lub stanowił uprawdopodobnione przyszłe zobowiązanie poddane zabezpieczeniu.

2. Dane o pozycjach pozabilansowych, w szczególności zobowiązaniach warunkowych, w tym również udzielonych gwarancjach i poręczeniach (także wekslowych), z wyodrębnieniem udzielonych na rzecz jednostek, w których emitent posiada udziały wiodące oraz jednostek zależnych, współzależnych i stowarzyszonych 3. Wykaz zobowiązań wobec budżetu państwa lub jednostek samorządu terytorialnego z tytułu uzyskania prawa własności budynków i budowli 4. Informacje o przychodach, kosztach i wynikach działalności zaniechanej w danym okresie lub przewidzianej do zaniechania w następnym okresie 5. Koszty wytworzenia środków trwałych w budowie, środków trwałych na własne potrzeby 6. Poniesione nakłady inwestycyjne oraz planowane w okresie najbliższych 12 miesięcy od dnia bilansowego nakłady inwestycyjne,w tym na niefinansowe aktywa trwałe 7.1. Informacje o transakcjach emitenta z podmiotami powiązanymi, dotyczące przeniesienia praw i zobowiązań

7.2. Dane liczbowe, dotyczące jednostek powiązanych, o: a) wzajemnych należnościach i zobowiązaniach b) kosztach i przychodach z wzajemnych transakcji c) inne dane, niezbędne do sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego 8. Informacje o wspólnych przedsięwzięciach, które nie podlegają konsolidacji, w tym: a) nazwie, zakresie działalności wspólnego przedsięwzięcia b) procentowym udziale c) części wspólnie kontrolowanych rzeczowych składników aktywów trwałych, wartości niematerialnych i prawnych d) zobowiązaniach zaciągniętych na potrzeby przedsięwzięcia lub zakupu używanych rzeczowych składników aktywów trwałych e) części zobowiązań wspólnie zaciągniętych f) dochodach otrzymanych ze wspólnego przedsięwzięcia i kosztach z nimi związanych g) zobowiązaniach warunkowych i inwestycyjnych dotyczących wspólnego prezdsięwzięcia

9. Informacje o przeciętnym zatrudnieniu, z podziałem na grupy zawodowe. 10. Informacje o łącznej wartości wynagrodzeń, nagród lub korzyści, w tym wynikających z programów motywacyjnych lub premiowych opartych na kapitale emitenta, w tym programów opartych na obligacjach z prawem pierwszeństwa, zamiennych, warrantach subskrypcyjnych (w pieniądzu, naturze lub jakiejkolwiek innej formie), wypłaconych, należnych lub potencjalnie należnych, odrębnie dla każdej z osób zarządzających i nadzorujących emitenta w przedsiębiorstwie emitenta oraz oddzielnie w przedsiębiorstwach jednostek wiodących, jednostek od niego zależnych, współzależnych i z nim stowarzyszonych, bez względu na to, czy były one odpowiednio zaliczane w koszty, czy też wynikały z podziału zysku 11. Informacje o wartości niespłaconych zaliczek, kredytów, pożyczek, gwarancji, poręczeń lub innych umów zobowiązujących do świadczeń na rzecz emitenta, jednostek wiodących, jednostek od niego zależnych, współzależnych i z nim stowarzyszonych, z podaniem warunków oprocentowania i spłaty tych kwot, udzielonych, przez emitenta w przedsiębiorstwie emitenta oraz oddzielnie w przedsiębiorstwach jednostek wiodących, jednostek od niego zależnych, współzależnych i z nim stowarzyszonych (dla każdej grupy osobno), osobom zarządzającym i nadzorującym, odrębnie dla osób zarządzających i nadzorujących oraz oddzielnie ich współmałżonkom, krewnym i powinowatym do drugiego stopnia, przysposobionym lub przysposabiającym oraz innym osobom, z którymi są one powiązane osobiście, z podaniem warunków oprocentowania i spłaty tych kwot

12. Informacje o znaczących zdarzeniach, dotyczących lat ubiegłych,ujętych w sprawozdaniu finansowym za bieżący okres 13. Informacje o znaczących zdarzeniach, jakie nastąpiły po dniu bilansowym, a nieuwzględnionych w sprawozdaniu finansowym 14. Zestawienie oraz objaśnienie różnic pomiędzy danymi ujawnionymi w sprawozdaniu finansowym i porównywalnych danych finansowych, a uprzednio sporządzonymi i opublikowanymi sprawozdaniami finansowymi 15. Zmiany stosowanych zasad (polityki) rachunkowości i sposobu sporządzania sprawozdania finansowego, dokonanych w stosunku do poprzedniego roku obrotowego (lat obrotowych), ich przyczyny, tytuły oraz wpływ wywołanych tym skutków finansowych na sytuację majątkową i finansową, płynność oraz wynik finansowy i rentowność 16. Dokonane korekty błędów podstawowych, ich przyczyny, tytuły oraz wpływ wywołanych tym skutków finansowych na sytuację majątkową i finansową, płynność oraz wynik finansowy i rentowność

17. W przypadku występowania niepewności co do możliwości kontynuowania działalności, opis tych niepewności oraz stwierdzenie, że taka niepewność występuje oraz wskazanie, czy sprawozdanie finansowe zawiera korekty z tym związane; informacja powinna zawierać również opis podejmowanych, bąd¼ planowanych przez jednostkę działań mających na celu eliminację niepewności 18. W przypadku sprawozdania finansowego sporządzonego za okres, w ciągu którego nastąpiło połączenie, wskazanie, że jest to spawozdanie finansowe sporządzone po połączeniu spółek, oraz wskazanie dnia połączenia i zastosowanej metody rozliczenia połączenia (nabycia, łączenia udziałów): - w przypadku rozliczenia metodą nabycia - wskazanie: nazwy (firmy) i opisu przedmiotu działalności spółki przejętej, liczby, wartości nominalnej i rodzaju udziałów (akcji) wyemitowanych w celu połączenia oraz ceny przejęcia, wartości aktywów netto według wartości godziwej spółki przejętej na dzień połączenia, wartości firmy lub ujemnej wartości firmy i opisu zasad jej amortyzacji - w przypadku rozliczenia metodą łączenia udziałów - wskazanie: nazwy (firmy) i opisu przedmiotu działalności spółek które w wyniku połączenia zostały wykreślone z rejestru, liczby, wartości nominalnej i rodzaju udziałów (akcji) wyemitowanych w celu połączenia oraz przychodów i kosztów, zysków i strat oraz zmian w kapitałach własnych połączonych spółek za okres od początku roku obrotowego, w ciągu którego nastąpiło połączenie, do dnia połączenia

19. Jeżeli emitent nie sporządza skonsolidowanego sprawozdania finansowego, w dodatkowej nocie objaśniającej do sprawozdania finansowego należy przedstawić podstawę prawną wraz z danymi uzasadniającymi odstąpienie od konsolidacji, nazwę i siedzibę jednostki sporządzającej skonsolidowane sprawozdanie finansowe na wyższym szczeblu grupy kapitałowej oraz miejsce jego publikacji, podstawowe wska¼niki ekonomiczno-finansowe, charakteryzujące działalność jednostek powiązanych w danym i ubiegłym roku obrotowym, takiej jak: wartość przychodów netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów oraz przychodów finansowych, wynik finansowy netto oraz wartość kapitału własnego, z podziałem na grupy, wartość aktywów trwałych, przeciętne roczne zatrudnienie, oraz inne informacje wymagane na podstawie odrębnych przepisów Ponadto w przypadku innych dodatkowych informacji niż wskazane powyżej, wymaganych na podstawie obowiązujących pzepisów o rachunkowości, lub innych informacji, mogących w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian - należy ujawnić te informacje w odpowiedniej części sprawozdania finansowego.

Plik Opis

PODPISY WSZYSTKICH CZŁONKÓW ZARZĄDU

Data Imię i Nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2007-04-17 Piotr Litwiński Członek Zarządu Piotr Litwiński

2007-04-17 Radosław Świątkowski Członek Zarządu Radosław Świątkowski

PODPIS OSOBY, KTÓREJ POWIERZONO PROWADZENIE KSIĄG RACHUNKOWYCH

Data Imię i Nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2007-04-17 Małgorzata Dobrowolska W imieniu i na rzecz Contract Administration Sp. z o.o. Małgorzata Dobrowolska