CASH FLOW S.A. - Emisja obligacji serii I.

KOMISJA NADZORU FINANSOWEGO

Raport bieżący nr 53 / 2012

Data sporządzenia: 2012-10-15

Skrócona nazwa emitenta

CASH FLOW S.A.

Temat

Emisja obligacji serii I.

Podstawa prawna

Art. 56 ust. 1 pkt 2 Ustawy o ofercie - informacje bieżące i okresowe

Treść raportu:

Zarząd Cash Flow S. A. z siedzibą w Dąbrowie Górniczej informuje, że dniu 15 pa¼dziernika 2012 roku powziął uchwałę nr 1/15/10/2012 w przedmiocie emisji obligacji na okaziciela serii I. Emisja nie ma charakteru emisji publicznej. Przedmiotowa emisja obligacji ma zostać skierowania na rynek Catalyst. 1. Cel emisji obligacji, jeżeli został określono. Środki z emisji obligacji serii I nie zostały przeznaczone na ściśle określony cel, uchwała emisyjna nie zawiera żadnych postanowień w tym zakresie. 2. Określenie rodzaju emitowanych obligacji. Obligacje na okaziciela serii I są emitowane jako niezabezpieczone. Obligacje nie będą posiadały formy dokumentu i będą zdematerializowane. 3. Wielkość emisji, wartość nominalna i cena emisji obligacji. Przedmiotem emisji jest do 20.000 (dwadzieścia tysięcy) obligacji na okaziciela serii I o wartości nominalnej i cenie emisyjnej 1.000 zł (jeden tysiąc złotych) każda. Warunkiem dojścia emisji do skutku jest zapis na co najmniej 500 (słownie: pięćset) obligacji. 4. Warunki wykupu i warunki wypłaty oprocentowania obligacji. a.Emitent zobowiązany jest do wykupu Obligacji w terminie wykupu tj. w dniu 26 kwietnia 2014 roku. Oprocentowanie Obligacji będzie liczone w oparciu o stałą stopę procentową w wysokości 12% w skali roku. Oprocentowanie jest liczone od wartości nominalnej Obligacji, począwszy od daty przydziału do dnia wykupu Obligacji. Dla potrzeb obliczeń przyjmuje się, iż rok ma 365 dni. Odsetki będą wypłacane: kwartalnie w dniach 26 stycznia, 26 kwietnia, 26 lipca, 26 pa¼dziernik 2013 roku, 26 stycznia 2014 roku oraz w dniu wykupu lub w dniu wcześniejszego wykupu. b. Możliwy jest wcześniejszy wykup Obligacji na mocy porozumienia stron. c. Emitentowi przysługuje prawo wykupu Obligacji od Obligatariuszy przed datą wykupu na żądanie Emitenta ("Opcja Call"). Opcja Call może być zrealizowana wobec wszystkich lub części Obligacji. Emitent może wykonywać Opcję Call wielokrotnie aż do całkowitego wykupu Obligacji. W przypadku gdy Opcja Call będzie realizowana w odniesieniu do części Obligacji, przedterminowy wykup zostanie przeprowadzony proporcjonalnie do liczy Obligacji zapisanych na poszczególnych Rachunkach Papierów Wartościowych. Wykonanie Opcji Call będzie dokonane poprzez skierowanie do Obligatariuszy oświadczenia o wykupie Obligacji 30 dni przed datą takiego wcześniejszego wykupu. Wykup Obligacji na podstawie Opcji Call będzie dokonany w najbliższej Dacie Wypłaty Odsetek. Skorzystanie przez Emitenta z prawa do przedterminowego wykupu Obligacji, będzie wymagało zawieszenia obrotu obligacjami w alternatywnym systemie obrotu. 5. Wysokość i formy ewentualnego zabezpieczenia i oznaczenie podmiotu udzielającego zabezpieczenia Obligacje serii I są emitowanie jako obligacje niezabezpieczone. 6.Wartość zaciągniętych zobowiązań na ostatni dzień kwartału poprzedzającego udostępnienie propozycji nabycia oraz perspektywy kształtowania zobowiązań emitenta do czasu całkowitego wykupu obligacji proponowanych do nabycia. Na dzień 30 września 2012 roku poziom zobowiązań Emitenta kształtował się następująco: zobowiązania długoterminowe w wysokości 8 144 tys. zł, zobowiązania krótkoterminowe w wysokości 33 428 tys. zł. Ze względu na profil działalności Cash Flow S. A. w okresie od 2012 roku do 2014 roku nie przewiduje zaciągania zobowiązań, za wyjątkiem zobowiązań wynikających z obligacji, zakupu wierzytelności lub innych działań kredytowych wspierających podstawową działalność w zakresie obrotu wierzytelnościami. Bieżąca działalność Spółki skupia się na pośrednictwie finansowym, a większość usług świadczonych przez Spółkę nie wymaga zaangażowania kapitałowego. Cash Flow S. A. angażuje kapitał własny w celu nabywania wierzytelności bąd¼ świadczenia usług faktoringowych. Wszystkie transakcje dokonywane przy pomocy środków własnych są zabezpieczane rzeczowo lub przy pomocy innych środków w zależności od rodzaju transakcji. 7. Dane umożliwiające potencjalnym nabywcom obligacji orientację w efektach przedsięwzięcia, które ma być sfinansowane z emisji obligacji, oraz zdolność emitenta do wywiązywania się z zobowiązań wynikających z obligacji, jeżeli przedsięwzięcie jest określone. Emitent nie sprecyzował przedsięwzięcia, na które zostaną spożytkowanie środki pieniężne z emisji obligacji serii I. 8. Zasady przeliczania wartości świadczenia niepieniężnego na świadczenie pieniężne. Zaciągnięte w ramach obligacji zobowiązania mają charakter pieniężny. 9. Obligacje serii I nie są obligacjami zamiennymi za akcje czy też obligacjami z prawem pierwszeństwa. Wartość obligacji serii I przekracza 10 % kapitałów własnych emitenta, które na dzień 9 pa¼dziernika 2012 roku wynosiły 17.571 tysięcy złotych, zgodnie z raportem za III kwartał 2012 roku. Raport sporządzono na podstawie § 5 ust. 1 pkt. 11 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa nie będącego państwem członkowskim (Dz. U. Nr 33 z dnia 28 lutego 2009 r., poz. 259 z pó¼niejszymi zmianami).

MESSAGE (ENGLISH VERSION)

CASH FLOW SPÓŁKA AKCYJNA

(pełna nazwa emitenta)

CASH FLOW S.A. Finanse inne (fin)

(skrócona nazwa emitenta) (sektor wg. klasyfikacji GPW w W-wie)

41-300 Dąbrowa Górnicza

(kod pocztowy) (miejscowość)

Perla 14 14

(ulica) (numer)

(telefon) (fax)

(e-mail) (www)

629-218-72-66 277463484

(NIP) (REGON)

PODPISY OSÓB REPREZENTUJĄCYCH SPÓŁKĘ

Data Imię i Nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2012-10-15 Grzegorz Gniady Prezes Zarządu