MCI.PRIVATE VENTURES FIZ

FALSE skorygowany

za rok obrotowy 2017 obejmujący okres od 2017-01-01 do 2017-12-31

oraz poprzedni rok obrotowy 2016 obejmujący okres od 2016-01-01 do 2016-12-31

Podstawa prawna:

§ 82 ust. 1 pkt 3 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. Nr 33 poz. 259)

Data przekazania: 2018-03-19

MCI.PRIVATE VENTURES FUNDUSZ INWESTYCYJNY ZAMKNIĘTY

(pełna nazwa funduszu)

MCI.PRIVATE VENTURES FIZ MCI CAPITAL Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.

(skrócona nazwa funduszu) (nazwa towarzystwa)

00-844 WARSZAWA

(kod pocztowy) (miejscowość)

PLAC EUROPEJSKI 1

(ulica) ( numer)

22 540 73 80 22 540 73 81 [email protected]

(telefon) (fax) (e-mail)

1010002745 020731024 www.mci.pl

(NIP) (REGON) (WWW)

KPMG Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością spółka komandytowa z siedzibą przy ul. Inflanckiej 4A 2018-03-19

(podmiot uprawniony do badania) (data wydania opinii)

Raport roczny zawiera:

FALSE Pismo Prezesa Zarządu towarzystwa

TRUE Roczne sprawozdanie finansowe

TRUE Wprowadzenie TRUE Rachunek wyniku z operacji TRUE Noty objaśniające

TRUE Zestawienie lokat TRUE Zestawienie zmian w aktywach netto TRUE Informacja dodatkowa

TRUE Bilans TRUE Rachunek przepływów pieniężnych TRUE Wybrane dane finansowe

FALSE Sprawozdanie zarządu towarzystwa (sprawozdanie z działalności funduszu)

FALSE Oświadczenie o poprawności rocznego sprawozdania finansowego

FALSE Oświadczenie depozytariusza

FALSE Oświadczenie zarządu w sprawie podmiotu uprawionego do badania sprawozdań finansowych

FALSE Opinia podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

FALSE Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

FALSE Stanowisko zarządu oraz opinia organu nadzorującego w sprawie opinii podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

Konstrukcja funduszu: Typ funduszu:

Subfundusz: TRUE Fundusz sekurytyzacyjny: FALSE

Fundusz podstawowy: FALSE Fundusz portfelowy: FALSE

Fundusz powiązany: FALSE Fundusz aktywów niepublicznych: TRUE

Waluta sprawozdania finansowego: zł

Fundusz podstawowy:

(nazwa funduszu podstawowego)

Fundusze powiązane:

(nazwy funduszy powiązanych)

Fundusz z wydzielonymi subfunduszami:

MCI Private Ventures Fundusz Inwestycyjny Zamknięty

(nazwa funduszu)

Plik Opis

Plik Opis

Wprowadzenie.pdf Wprowadzenie

Plik Opis

Plik Opis

List towarzystwa PV 2017.pdf List towarzystwa

Pismo prezesa PV 2017.pdf Pismo prezesa

Plik Opis

Sprawozdanie z działalności EV 2017.pdf Sprawozdanie z działalności

WYBRANE DANE FINANSOWE Wartość na dzień bilansowy w tys. Wartość na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego w tys.

Przychody z lokat 50 158 11 817

Koszty funduszu netto 21 580 5 084

Przychody z lokat netto 28 578 6 733

Zrealizowane zyski (straty) ze zbycia lokat 2 902 684

Niezrealizowane zyski (straty) z wyceny lokat 70 514 16 612

Wynik z operacji 101 994 24 029

Zobowiązania 233 130 55 894

Aktywa 1 075 401 257 834

Aktywa netto 842 271 201 940

Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 3 548 634 0

seria A 395 200 0

seria B 124 200 0

seria C 1 481 000 0

seria D 107 600 0

seria J 478 400 0

seria K 313 800 0

seria L 29 467 0

seria M 385 400 0

seria N 11 600 0

seria O 10 000 0

seria P 19 600 0

seria R 30 600 0

seria S 16 200 0

seria T 14 600 0

seria U 3 200 0

seria W 3 400 0

seria Y 2 800 0

seria Z 10 400 0

seria A1 800 0

seria B1 19 800 0

seria C1 11 400 0

seria D1 15 000 0

seria E1 39 800 0

seria F1 4 000 0

seria G1 800 0

seria H1 1 000 0

seria J1 3 200 0

Seria M1 800 0

seria O1 11 800 0

Seria P1 2 000 0

seria R1 767 0

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 237,35 56,91

seria A 241,94 58,01

seria B 236,72 56,76

seria C 236,87 56,79

seria D 236,72 56,76

seria J 236,51 56,70

seria K 235,55 56,47

seria L 231,35 55,47

seria M 236,77 56,77

seria N 234,68 56,27

seria O 234,60 56,25

seria P 238,43 57,17

seria R 239,05 57,31

seria S 235,68 56,51

seria T 227,59 54,57

seria U 236,15 56,62

seria W 233,35 55,95

seria Y 237,66 56,98

seria Z 234,43 56,21

seria A1 238,12 57,09

seria B1 231,59 55,53

seria C1 237,27 56,89

seria D1 240,74 57,72

seria E1 239,59 57,44

seria F1 253,80 60,85

seria G1 264,22 63,35

seria H1 262,29 62,89

seria J1 267,35 64,10

Seria M1 269,82 64,69

seria O1 260,43 62,44

Seria P1 271,43 65,08

seria R1 261,70 62,74

Wynik z operacji na certyfikat inwestycyjny 28,74 6,77

seria A 29,30 6,90

seria B 28,66 6,75

seria C 28,68 6,76

seria D 28,66 6,75

seria J 28,64 6,75

seria K 28,52 6,72

seria L 28,01 6,60

seria M 28,67 6,75

seria N 28,42 6,70

seria O 28,41 6,69

seria P 28,87 6,80

seria R 28,95 6,82

seria S 28,54 6,72

seria T 27,56 6,49

seria U 28,60 6,74

seria W 28,26 6,66

seria Y 28,78 6,78

seria Z 28,39 6,69

seria A1 28,83 6,79

seria B1 28,04 6,61

seria C1 28,73 6,77

seria D1 29,15 6,87

seria E1 29,01 6,83

seria F1 30,73 7,24

seria G1 31,99 7,54

seria H1 31,76 7,48

seria J1 32,37 7,63

Seria M1 32,67 7,70

seria O1 31,54 7,43

Seria P1 32,87 7,74

seria R1 31,69 7,47

2017 rok 2016 rok

Aktywa 1 075 401 978 423

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 64 410 94 676

Należności 224 759 337

Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 0 0

Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: 6 709 92 246

dłużne papiery wartościowe 0 0

Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: 779 158 790 790

dłużne papiery wartościowe 0 0

Nieruchomości 0 0

Pozostałe aktywa 365 374

Zobowiązania 233 130 188 616

Aktywa netto (I-II) 842 271 789 807

Kapitał funduszu 400 615 450 145

Kapitał wpłacony 479 175 475 257

Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) -78 560 -25 112

Dochody zatrzymane 389 114 357 634

Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto -85 170 -113 748

Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 474 284 471 382

Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia 52 542 -17 972

Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) 842 271 789 807

Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 3 548 634 18 846

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 237,35 41 908,49

Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 3 550 264

Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 237,37

Liczba certyfikatów inwestycyjnych w podziale na serie certyfikatów:

Wartość aktywów netto na poszczególne serie certyfikatów inwestycyjnych:

od 2017-01-01 od 2016-01-01

do 2017-12-31 do 2016-12-31

Przychody z lokat 50 158 1 194

Dywidendy i inne udziały w zyskach 48 135 0

Przychody odsetkowe 690 1 167

Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0 0

Dodatnie saldo różnic kursowych 1 333 0

Pozostałe 0 27

Koszty funduszu 21 580 25 847

Wynagrodzenie dla towarzystwa 14 232 16 759

Wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0

Opłaty dla depozytariusza 72 78

Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 207 311

Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0 0

Usługi w zakresie rachunkowości 132 122

Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0

Usługi prawne 430 1 132

Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 0 0

Koszty odsetkowe 4 884 2 735

Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0 0

Ujemne saldo różnic kursowych 0 1 689

Pozostałe 1 623 3 021

poręczenia z tytułu kredytów 1 444 1 974

Koszty pokrywane przez towarzystwo 0 0

Koszty funduszu netto (II-III) 21 580 25 847

Przychody z lokat netto (I-IV) 28 578 -24 653

Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 73 416 -28 585

Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: 2 902 43 811

z tytułu różnic kursowych -927 8 165

Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: 70 514 -72 396

z tytułu różnic kursowych -13 523 3 275

Wynik z operacji 101 994 -53 238

Wynik z operacji na przypadający na certyfikat inwestycyjny 28,74 -2 824,90

Rozwodniony wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny 28,73 -2 824,90

od 2017-01-01 od 2016-01-01

do 2017-12-31 do 2016-12-31

Zmiana wartości aktywów netto

Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 789 807 823 761

Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: 101 994 -53 238

przychody z lokat netto 28 578 -24 653

zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 2 902 43 811

wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 70 514 -72 396

Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 101 994 -53 238

Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem) 0 0

z przychodów z lokat netto 0 0

ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat 0 0

z przychodów ze zbycia lokat 0 0

Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: -49 530 19 284

zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych) 3 918 33 498

zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych) -53 448 -14 214

Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym 52 464 -33 954

Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 842 271 789 807

Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym 819 367 843 817

Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych: Bez podziału na serie

Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym:

liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 840,00 689,00

liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 133 846,00 318,00

korekta z tytułu podziału certyfikatów inwestycyjnych 3 662 794,00 0,00

saldo zmian 3 529 788,00 371,00

Liczba certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku działalności funduszu, w tym:

liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 20 310,00 19 470,00

liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 134 470,00 624,00

korekta z tytułu podziału certyfikatów inwestycyjnych 3 662 794,00 0,00

saldo zmian 3 548 634,00 18 846,00

Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych 3 550 264,00 18 846,00

Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny: Bez podziału na serie

wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 209,54 44 587,89

wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego 237,35 41 908,49

procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 13,27 -6,01

minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 208,20 41 061,90

data wyceny 2017-01-18 2016-11-30

maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 237,13 48 704,74

data wyceny 2017-12-31 2016-04-29

wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny w okresie sprawozdawczym 237,13 41 908,49

data wyceny 2017-12-31 2016-12-31

Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 233,37 41 908,49

Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym: 2,63 3,06

procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 1,74 1,99

procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0,00 0,00

procentowy udział opłat dla depozytariusza 0,01 0,01

procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0,03 0,04

procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 0,02 0,01

procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0,00 0,00

od 2017-01-01 od 2016-01-01

do 2017-12-31 do 2016-12-31

Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej -38 410 -45 103

Wpływy 302 035 452 892

Z tytułu posiadanych lokat 48 431 194

Z tytułu zbycia składników lokat 253 544 452 693

depozyty 63 500 187 000

Pozostałe 60 5

Wydatki 340 445 497 995

Z tytułu posiadanych lokat 0 0

Z tytułu nabycia składników lokat 325 134 478 880

depozyty 63 500 117 000

Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 14 389 16 839

Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0

Z tytułu opłat dla depozytariusza 69 74

Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 205 303

Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 0 0

Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 120 122

Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0

Z tytułu usług prawnych 352 1 060

Z tytułu posiadania nieruchomości 0 0

Pozostałe 176 717

Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej 8 144 112 096

Wpływy 320 642 135 844

Z tytułu wydania certyfikatów inwestycyjnych 3 919 33 498

Z tytułu zaciągniętych kredytów 284 529 102 036

Z tytułu zaciągniętych pożyczek 0 0

Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 0 0

Odsetki 0 0

Pozostałe 32 194 310

wpływy z tyt. wyemitowanych obligacji 32 194 0

Wydatki 312 498 23 748

Z tytułu wykupienia certyfikatów inwestycyjnych 22 571 14 214

Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów 284 561 4 438

Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek 0 0

Z tytułu wyemitowanych obligacji 29 50

Z tytułu wypłaty przychodów 0 0

Z tytułu udzielonych pożyczek 0 0

Odsetki 2 953 2 193

Pozostałe 2 384 2 853

Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych -230 -48

Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) -30 266 66 945

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego 94 676 27 731

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego (E+/-D) 64 410 94 676

INFORMACJA DODATKOWA

Plik Opis

Informacja Dodatkowa.pdf Informacja Dodatkowa

Plik Opis

Plik Opis

ośw. Depozytariusza MCI EV 2017.pdf Oświadczenie depozytariusza

Plik Opis

Oświadczenia zarządu PV 2017.pdf Oświadczenie zarządu

Plik Opis

Sprawozdanie z badania MCI.EuroVentures 1.0.pdf Sprawozdanie z badania

Plik Opis

Sprawozdanie z badania MCI.EuroVentures 1.0.pdf Sprawozdanie z badania

Plik Opis

2017 rok 2016 rok

Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Akcje 576 100 483 286 44,94 659 463 597 366 60,69

Warranty subskrypcyjne 0 0 0,00 0 0 0,00

Prawa do akcji 0 0 0,00 0 0 0,00

Prawa poboru 0 0 0,00 0 0 0,00

Kwity depozytowe 0 0 0,00 0 0 0,00

Listy zastawne 0 0 0,00 0 0 0,00

Dłużne papiery wartościowe 0 0 0,00 0 0 0,00

Instrumenty pochodne 0 11 588 1,08 0 1 025 0,10

Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością 94 718 220 917 20,54 76 378 134 339 13,73

Jednostki uczestnictwa 0 0 0,00 0 0 0,00

Certyfikaty inwestycyjne 17 714 18 202 1,69 78 670 79 466 8,12

Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą 0 0 0,00 0 0 0,00

Wierzytelności 19 711 18 577 1,73 53 697 54 812 5,60

Weksle 25 000 25 157 2,34 16 000 16 028 1,64

Depozyty 0 0 0,00 0 0 0,00

Waluty 0 0 0,00 0 0 0,00

Nieruchomości 0 0 0,00 0 0 0,00

Statki morskie 0 0 0,00 0 0 0,00

Inne 0 0 0,00 0 0 0,00

AKCJE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

ATM SA (PLATMSA00013) Aktywny rynek - rynek regulowany GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH W WARSZAWIE 583 362 Polska 6 358 6 709 0,62

MCI.Venture Projects Sp. z o.o. II S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 150 000 Polska 83 783 68 883 6,41

MCI.Venture Projects Sp. z o.o. Trzy S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 150 000 Polska 88 029 71 143 6,62

MCI.Venture Projects Sp. z o.o. IV S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 150 000 Polska 88 030 71 143 6,62

MCI.Venture Projects Sp. z o.o. V S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 136 563 Polska 86 614 70 390 6,55

MCI.Venture Projects Sp. z o.o. VI S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 50 000 Polska 50 0 0,00

MCI.Venture Projects Sp. z o.o. VIII S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 50 000 Polska 50 24 0,00

MCI.Venture Projects Sp. z o.o. IX S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 50 000 Polska 50 848 0,08

MCI Venture Projects Sp. z o.o. X S.K.A. Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 5 150 Polska 650 43 0,00

Lifebrain AG Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 1 349 091 Austria 85 382 124 792 11,60

Centrum Technologii Mobilnych Mobiltek S.A. (MOBILTEK) Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy 4 665 843 Polska 137 104 69 311 6,44

WARRANTY SUBSKRYPCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PRAWA DO AKCJI Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PRAWA POBORU Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

KWITY DEPOZYTOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

LISTY ZASTAWNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania Rodzaj listu Podstawa emisji Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

O terminie wykupu do 1 roku: 0 0 0 0,00

Obligacje 0 0 0 0,00

Bony skarbowe 0 0 0 0,00

Bony pieniężne 0 0 0 0,00

Inne 0 0 0 0,00

O terminie wykupu powyżej 1 roku: 0 0 0 0,00

Obligacje 0 0 0 0,00

Bony skarbowe 0 0 0 0,00

Bony pieniężne 0 0 0 0,00

Inne 0 0 0 0,00

INSTRUMENTY POCHODNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Instrument bazowy Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Wystandaryzowane instrumenty pochodne: 0 0,00 0 0,00

Niewystandaryzowane instrumenty pochodne 0 0 11 588 1,08

Opcja na akcje Lifebrain AG - preferred return - pozycja długa Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy lifebrain AG Austria akcje Lifebrain AG; wartość: 124 792 PLN (pozycja krótka) 0 0 -8 140 -0,76

Opcja na akcje Dotcard - opcja earn out - pozycja długa Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy Dotcard Sp. z o.o. Polska udziały Dotcard Sp. z o.o.; wartość 125 103 (pozycja długa) 0 0 19 728 1,84

UDZIAŁY W SPÓŁKACH Z OGRANICZONĄ ODPOWIEDZIALNOŚCIĄ Nazwa spółki Siedziba spółki Kraj siedziby spółki Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

ABCD Management Sp. z o.o. ABCD Management Sp. z o.o. Warszawa Polska 65 65 7 0,00

MCI.Venture Projects Sp. z o.o. MCI.Venture Projects Sp. z o.o. Warszawa Polska 455 0 0 0,00

Alfanor 13131 AS Alfanor 13131 AS Oslo Norwegia 100 33 431 95 451 8,88

SADAUR TRADING LIMITED SADAUR TRADING LIMITED Larnaka Republika Cypryjska 5 000 42 629 272 0,03

AAW III Sp. z o.o. AAW III Sp. z o.o. Warszawa Polska 100 253 30 0,00

Dotcard Sp. z o.o. Dotcard Sp. z o.o. Warszawa Polska 754 18 286 125 103 11,63

AAW X Sp. z o.o. AAW X Sp. z o.o. Warszawa Polska 220 14 14 0,00

AAW IV. Holding Korlátolt Felelősségű Társaság AAW IV. Holding Korlátolt Felelősségű Társaság Budapeszt Węgry 1 40 40 0,00

JEDNOSTKI UCZESTNICTWA I CERTYFIKATY INWESTYCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa i rodzaj funduszu Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Jednostki uczestnictwa 0,0000 0 0 0,00

Certyfikaty inwestycyjne 2 219 757 17 714 18 202 1,69

MCI.CREDITVENTURES 2.0 Fundusz Inwestycyjny Zamknięty seria U Nienotowane na rynku aktywnym Nie dotyczy MCI.CREDITVENTURES 2.0 Fundusz Inwestycyjny Zamknięty 2 219 757 17 714 18 202 1,69

TYTUŁY UCZESTNICTWA EMITOWANE PRZEZ INSTYTUCJE WSPÓLNEGO INWESTOWANIA MAJĄCE SIEDZIBĘ ZA GRANICĄ Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

WIERZYTELNOŚCI Nazwa i rodzaj podmiotu Kraj siedziby podmiotu Termin wymagalności Rodzaj świadczenia Wartość świadczenia w tys. Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Pożyczka; umowa z dnia 2016-06-30; osoba prawna; bez zabezpieczenia; Alfanor 13131 AS Alfanor 13131 AS Norwegia 2018-06-30 pieniężne 4 454 1 19 711 18 577 1,73

WEKSLE Wystawca Data płatności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Weksel: umowa z dnia 2017-11-10; osoba prawna; Loanventures Sp. z o.o. LOANVENTURES Sp. z o.o. 2018-11-10 25 000 25 157 2,34

DEPOZYTY Nazwa banku Kraj siedziby banku Waluta Warunki oprocentowania Wartość według ceny nabycia w danej walucie Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w danej walucie Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

W walutach państw należących do OECD 0 0 0,00

W walutach państw nienależących do OECD 0 0 0,00

WALUTY Państwo Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość na dzień bilansowy w danej walucie Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

W walutach państw należących do OECD 0 0 0,00

W walutach państw nienależących do OECD 0 0 0,00

NIERUCHOMOŚCI Rok oddania do użytku Data nabycia Numer księgi wieczystej Kraj położenia Adres Powierzchnia Obciążenia Służebności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Prawa własności nieruchomości: 0 0 0,00

Budynki 0 0 0,00

Lokale 0 0 0,00

Grunty 0 0 0,00

Inne 0 0 0,00

Prawa współwłasności nieruchomości: 0 0 0,00

Budynki 0 0 0,00

Lokale 0 0 0,00

Grunty 0 0 0,00

Inne 0 0 0,00

Użytkowanie wieczyste: 0 0 0,00

Budynki 0 0 0,00

Lokale 0 0 0,00

Grunty 0 0 0,00

Inne 0 0 0,00

STATKI MORSKIE Kraj rejestracji statku Klasa statku Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys.

INNE Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Istotne parametry Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

GWARANTOWANE SKŁADNIKI LOKAT Rodzaj Łączna liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Papiery wartościowe gwarantowane przez Skarb Państwa

Papiery wartościowe gwarantowane przez NBP

Papiery wartościowe gwarantowane przez jednostki samorzadu terytorialnego

Papiery wartościowe gwarantowane przez państwa należące do OECD (z wyłączeniem Rzeczypospolitej Polskiej)

Papiery wartościowe gwarantowane przez międzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub przynajmniej jedno z państw należących do OECD

INSTRUMENTY RYNKU PIENIĘŻNEGO Emitent Termin wykupu Warunki oprocentowania Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

SKŁADNIKI LOKAT NABYTE OD PODMIOTÓW, O KTÓRYCH MOWA W ART. 107 USTAWY Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PAPIERY WARTOŚCIOWE EMITOWANE PRZEZ MIĘDZYNARODOWE INSTYTUCJE FINANSOWE, KTÓRYCH CZŁONKIEM JEST RZECZPOSPOLITA POLSKA LUB PRZYNAJMNIEJ JEDNO Z PAŃSTW NALEŻĄCYCH DO OECD Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Plik Opis

Nota 1..pdf Nota 1.

2017 rok

Z tytułu zbytych lokat 300

Z tytułu instrumentów pochodnych 0

Z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych 0

Z tytułu dywidendy 0

Z tytułu odsetek 0

Z tytułu posiadanych nieruchomości, w tym czynszów 0

Z tytułu udzielonych pożyczek 0

Pozostałe 224 459

nadpłata wynagrodzenia z tyt. umowy zlecenia o udzielenie zabezpieczenia 36

z tyt. subskrypcji 224 406

2017 rok

Z tytułu nabytych aktywów 0

Z tytułu transakcji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu 0

Z tytułu instrumentów pochodnych 8 140

Z tytułu wpłat na certyfikaty inwestycyjne 0

Z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 30 871

Z tytułu wypłaty dochodów funduszu 0

Z tytułu wypłaty przychodów funduszu 0

Z tytułu wyemitowanych obligacji 32 535

Z tytułu krótkoterminowych pożyczek i kredytów 118 012

Z tytułu długoterminowych pożyczek i kredytów 21 905

Z tytułu gwarancji lub poręczeń 0

Z tytułu rezerw 3 936

z tytułu wynagrodzenia stałego 3 748

z tytułu wynagrodzenia zmiennego 27

pozostałe rezerwy 161

Pozostałe zobowiązania 17 731

zobowiązanie z tytułu przejętego długu w ramach transakcji zakupu Mobiltek S.A. 17 730

Waluta Wartość na dzień bilansowy w danej walucie w tys. Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Banki: 64 410

ALIOR BANK EUR 104 432

ALIOR BANK zł 60 916 60 916

BANK MILLENNIUM SA zł 0 0

BIURO MAKLERSKIE ALIOR BANKU SA zł 0 0

MILLENNIUM DOM MAKLERSKI zł 1 1

ING BANK ŚLĄSKI SA zł 0 0

Operator Techniczny zł 0 0

PBS_CIECHANÓW zł 0 0

RAIFFEISEN BANK POLSKA SA EUR 1 1

RAIFFEISEN BANK POLSKA SA zł 3 060 3 060

Waluta Wartość na dzień bilansowy w danej walucie w tys. Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Średni w okresie sprawozdawczym poziom środków pieniężnych: 48 807

EUR 50 213

zł 48 594 48 594

Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Ekwiwalenty środków pieniężnych w podziale na ich rodzaje: 0

Plik Opis

Nota 5.pdf Nota 5.

NOTA-6 INSTRUMENTY POCHODNE Typ zajętej pozycji Rodzaj instrumenty pochodnego Cel otwarcia pozycji Wartość otwartej pozycji Wartość przyszłych strumieni pieniężnych Terminy przyszłych strumieni pieniężnych Kwota będąca podstawą przyszłych płatności Termin zapadalności (wygasnięcia) instrumentu pochodnego Termin wykonania instrumentu pochodnego

Opcja na akcje Lifebrain AG - preferred return - pozycja długa Krótka Opcja Kupna zarządzanie portfelem lokat -8 140

Opcja na akcje Dotcard - opcja earn out - pozycja długa Długa Opcja Kupna zarządzanie portfelem lokat 19 728

NOTA-7 TRANSAKCJE PRZY ZOBOWIĄZANIU SIĘ FUNDUSZU LUB DRUGIEJ STRONY DO ODKUPU Wartość na dzień bilansowy w tys. zł

Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu, w tym: 0

Transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk 0

Transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk 0

Transakcje przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu, w tym: 0

Transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk 0

Transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk 0

Należności z tytułu papierów wartościowych pożyczonych od funduszu w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych 0

Zobowiązania z tytułu papierów wartościowych pożyczonych przez fundusz w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych 0

ZACIĄGNIĘTE I WYKORZYSTANE PRZEZ FUNDUSZ KREDYTY I POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEŃ ICH WYKORZYSTANIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW FUNDUSZU

Nazwa podmiotu udzielającego kredytu (pożyczki) Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili zaciągnięcia Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia

tys. kwota w walucie jednostka waluta procentowy udział w aktywach tys. kwota w walucie jednostka waluta

Alior Bank S.A ul. Łopuszańska 38D, 02-232 Warszawa 41 452 10 000 w tys. EUR 4,82 28 174 6 755 w tys. EUR zmienne EURIBOR 3M + 3,00% marż 2018-07-28 a) poręczenie b) zastaw rejestrowy na akcjach

Alior Bank S.A ul. Łopuszańska 38D, 02-232 Warszawa 22 000 22 000 w tys. zł 2,44 21 905 21 905 w tys. zł WIBOR 3M + 3,0% marży 2020-11-06 a) poręczenie b) zastaw rejestrowy na akcjach

Bank Millennium S.A.* ul. S. Żaryna 2A, 02-593 Warszawa 90 000 90 000 w tys. zł 2,17 89 838 89 838 w tys. zł WIBOR 1M+0,50% marży 2018-10-17 przelew wierzytelności

UDZIELONE PRZEZ FUNDUSZ POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEŃ ICH UDZIELENIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW FUNDUSZU

Nazwa podmiotu Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili udzielenia Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia

tys. kwota w walucie jednostka waluta procentowy udział w aktywach

Alfanor 13131 AS Oslo 34 563 7 810 w tys. EUR 3,45 pożyczka nieoprocentowana 2018-06-30 niezabezpieczona

jednostka waluta 2017 rok

(Pozycja bilansu po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego) w tys.

1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty w tys. zł 64 410

2. Należności w tys. zł 224 759

4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. zł 6 709

5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. zł 779 158

7. Pozostałe aktywa w tys. zł 365

II. Zobowiązania w tys. zł 233 130

w walucie sprawozdania finansowego w tys.

1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty w tys. zł 63 977

2. Należności w tys. zł 146 854

4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. zł 6 709

5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. zł 540 026

7. Pozostałe aktywa w tys. zł 285

II. Zobowiązania w tys. zł 204 956

w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w tys.

1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty w tys. EUR 433

2. Należności w tys. EUR 77 905

5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. EUR 143 681

5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. NOK 95 451

7. Pozostałe aktywa w tys. EUR 80

II. Zobowiązania w tys. EUR 28 174

w walucie obcej

1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty w tys. EUR 105

2. Należności w tys. EUR 18 678

5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. EUR 34 449

5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. NOK 225 173

7. Pozostałe aktywa w tys. EUR 19

II. Zobowiązania w tys. EUR 6 755

w walucie sprawozdania finansowego w tys.

1. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty w tys. zł 64 410

2. Należności w tys. zł 224 759

4. Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. zł 6 709

5. Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: w tys. zł 779 158

7. Pozostałe aktywa w tys. zł 365

II. Zobowiązania w tys. zł 233 130

Razem w tys. zł 842 271

II. DODATNIE I UJEMNE RÓŻNICE KURSOWE W PRZEKROJU LOKAT FUNDUSZU

Składniki lokat Dodatnie różnice kursowe Ujemne różnice kursowe

Zrealizowane Niezrealizowane Zrealizowane Niezrealizowane

Akcje 0 0 0 -5 062

Warranty subskrypcyjne 0 0 0 0

Prawa do akcji 0 0 0 0

Prawa poboru 0 0 0 0

Kwity depozytowe 0 0 0 0

Listy zastawne 0 0 0 0

Dłużne papiery wartościowe 0 0 0 0

Instrumenty pochodne 0 0 0 0

Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością 0 0 0 -6 463

Jednostki uczestnictwa 0 0 0 0

Certyfikaty inwestycyjne 0 0 0 0

Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą 0 0 0 0

Wierzytelności 25 0 -952 -1 998

Weksle 0 0 0 0

Depozyty 0 0 0 0

Waluty 0 0 0 0

Nieruchomości 0 0 0 0

Statki morskie 0 0 0 0

Inne 0 0 0 0

III. ŚREDNI KURS WALUTY SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO WYLICZANY PRZEZ NBP, Z DNIA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO kurs w stosunku do zł waluta

(nazwa)

Wartość zrealizowanego zysku (straty) ze zbycia lokat w tys. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku z wyceny aktywów w tys.

Składniki lokat notowane na aktywnym rynku 0 -328

Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku 2 902 70 842

Nieruchomości 0 0

Pozostałe 0 0

Wartość w okresie sprawozdawczymw tys.

Wypłacone przychody z lokat: 0

Dywidendy i inne udziały w zyskach 0

Przychody odsetkowe 0

Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0

Dodatnie saldo różnic kursowych 0

Pozostałe: 0

0

Wypłacony zrealizowany zysk ze zbycia lokat 0

Wartość w okresie sprawozdawczym w tys. Procentowy udział w aktywach w dniu wypłaty Procentowy udział w aktywach netto w dniu wypłaty Wpływ na wartość aktywów w tys. Wpływ na wartość aktywów netto w tys.

Przychody ze zbycia lokat funduszu aktywów niepublicznych:

Wartość w okresie sprawozdawczym w tys.

Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0

Opłaty dla depozytariusza 0

Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0

Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0

Usługi w zakresie rachunkowości 0

Usługi w zakresie zarzadzania aktywami funduszy 0

Usługi prawne 0

Usługi wydawnicze w tym poligraficzne 0

Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0

Pozostałe: 0

Wartość w okresie sprawozdawczymw tys.

Część stała wynagrodzenia 14 195

Część wynagrodzenia uzależniona od wyników funduszu 37

Wartość w okresie sprawozdawczym w tys.

(zbyty składnik lokat) 0

(koszty związane ze zbytym składnikiem lokat) 0

Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2018-03-19 Tomasz Czechowicz Prezes Zarządu

2018-03-19 Wojciech Marcińczyk Wiceprezes Zarządu

2018-03-19 Tomasz Danis Członek Zarządu

2018-03-19 Ewa Ogryczak Członek Zarządu

2018-03-19 Krzysztof Konopiński Członek Zarządu

2018-03-19 Maciej Kowalski Członek Zarządu

Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2018-03-19 Iwona Czułada Wiceprezes Zarządu PKO BP Finat Sp. z o.o.

2018-03-19 Mirosław Łabanowski Prokurent PKO BP Finat Sp. z o.o.