Próba utrzymania oporu

WIG20 zaczął środę od zwyżki o 0,5 proc. do 2009 pkt. Na plusie wystartowały też mWIG40 i sWIG80. Elon Musk znów "rozbujał" dogecoina.

Po 15 minutach środowego handlu WIG20 rósł o 0,5 proc., mWIG40 o 0,7 proc., a sWIG80 o 0,2 proc. Największe obroty były rano na blue chipach. Zdecydowania wyróżniała się PGE. Akcje energetycznej spółki drożały o 4,7 proc. przy obrocie 14,1 mln zł. Najsłabszy wśród dużych był Mercator ze stratą 3,6 proc. Wśród średniaków najwięcej zyskiwał Alior, +6,5 proc. Na drugim biegunie było XTB ze stratą 2 proc. Wśród maluchów liderem był Erbud +4,9 proc., a maruderem Harper, tracący -4,6 proc. Na NewConnect największe obroty, ponad 1 mln zł, były na HubTechu, który drożał o 2,9 proc.

Na rynku walutowym euro drożało o 0,1 proc. do 4,5738 zł, a dolar o 0,3 proc. do 3,7917 zł. Notowania głównej pary - EUR/USD - trzymały się powyżej 1,2 USD. Bitcoin korygował się rano o blisko 2 proc. do 54 300 dol. Silne wahania, sięgające w porywach pond 0,3 USD, notował dogecoin, a to za sprawą kolejnych tweetów Elona Muska, w których subtelnie wyraża swój entuzjazm wobec kryptowaluty-mema. Cena złota cofała si do 1767 USD za uncję, a ropa WTI drożała do 63,2 USD za baryłkę.

A jak sytuację na rynkach oceniali rano eksperci?

Otoczenie: Kamil Cisowski, analityk DI Xelion

Europie nie udało się wczoraj utrzymać lekkich wzrostów z rana. Z wyjątkiem wzrostu IBEX o 0,6% (efekt silnych zwyżek na bankach, w tym ponad pięcioprocentowej na Santander), główne indeksy zamykały się minimalnie pod kreską – najsłabszy spośród nich DAX stracił 0,3%. O tyle samo spadł WIG20, o 0,3% wzrósł natomiast mWIG40, a o 0,4% sWIG80. Po gwałtownym odbiciu korygował się silnie Mercator (-7,1%), ale największą ujemną kontybucję do głównego wniosło Dino (-3,5%). Lepsza kondycja średnich spółek to zasługa m.in. Kruka (+4,7%) i Kętów (+3,2%), wśród małych wyróżniał się Mabion (+5,6%).

S&P500 spadło wczoraj o symboliczne 0,02%, a NASDAQ o 0,3%, bardziej obciążony odbiorem raportu Tesli, która finalnie straciła 4,5%, więcej niż w handlu posesyjnym. Sezon wynikowy w USA wygląda na razie bardzo dobrze, ale nie do końca budzi to entuzjazm inwestorów. Akcje Microsoftu taniały wczoraj po zamknięciu o 2,7%, pomimo że spółka opublikowała wyniki lepsze od oficjalnych oczekiwań właściwie w każdym aspekcie, a Satya Nadella podkreślał w swoim wystąpieniu, że koniec pandemii nie oznacza spowolnienia dla biznesu spółki, COVID po prostu przyspieszył proces cyfryzacji, który teraz będzie kontynuowany. Najważniejszy dla spółki produkt, Azure, przyniósł przychody na poziomie 15,12 mld USD, powyżej górnego przedziału wcześniejszych prognoz. Przypadek giganta z Redmond pokazuje, jak wyśrubowane są oczekiwania, ale Alphabet im sprostał z nawiązką, generując zwyżkę o 4,2% w handlu posesyjnym i równoważąc drugi raport. Zresztą, nie będzie dla nas zaskoczeniem, gdyby Microsoft na rynku kasowym zachował się dziś wyraźnie lepiej.

Pozytywny sentyment w Azji wesprze poranne nastroje w Europie, można mieć nadzieję, że wpłyną one także na GPW, gdzie dobrze powinny się zachowywać banki po wynikach Aliora i Santandera. Wsparciem może być też prezentacja planu luzowania pandemicznych obostrzeń, uwzględniająca być może zniesienie dużej części restrykcji dotyczących sportu i działalności lokali usługowych oraz umożliwiająca pracę hoteli i ogródków przy obiektach gastronomicznych już od 4 maja.

Ważnym punktem dnia pozostaje posiedzenie Fed, nawet pomimo faktu, że rynek nie ma przed nim wielkich oczekiwań wobec Komitetu. Najważniejszym z nich jest potwierdzenie, że pomimo świetnych danych z gospodarki jest zdecydowanie zbyt wcześnie, by zapowiadać koniec QE (konsensus zakłada, że nastąpi to po wakacjach), a inflacja osiągnie szczyty w najbliższych miesiącach, ale jest przejściowa.

Technika: Piotr Neidek, analityk BM mBanku

Psychologiczna przewaga byków nie trwała zbyt długo. Wtorkowe zepchnięcie indeksu blue chips pod pułap 2000 punktów nie było zbyt trudne. WIG20 ponownie nie wydostał się górą z kilkumiesięcznej konsolidacji. Wprawdzie poniedziałkowa zwyżka zachęcała do popytowego ataku, takowy jednak nie nastąpił. Nadal brakuje przełomu na kreskach, a bez efektywnego wybicia trudno o wiarygodne wskazania dla ww. benchmarku. Marazm zapanował także na drugiej i trzeciej linii GPW. mWIG40 nadal broni się na wysokości linii trendu wzrostowego. Zaś sWIG80 stabilizuje się w strefie oporu wyznaczonej przez długoterminowy kanał. Tygodniowe wykupienie jak nie sprzyja dalszym wzrostom a zbliżający się maj może nawet zachęcać do realizacji zysków. Na rynku walutowym kontynuowana jest konsolidacja złotego. PLN_Index już prawie trzeci tydzień stabilizuje się poniżej średniej z dwustu sesji. Na wykresie dziennym można doszukać się lokalnego, podwójnego szczytu, co w obecnym układzie nie wygląda optymistycznie. W długim terminie ww. benchmark pozostaje pod negatywnym wypływem linii bessy zapoczątkowanej w 2018r. Na uwagę zasługuje sytuacja techniczna indeksu CRB. Ten towarowo-surowcowy wskaźnik zamknął się wczoraj na najwyższych od października 2018r. poziomach. Momentum wciąż sprzyja dalszym wzrostom, jednakże dalsza zwyżka nie będzie już tak prosta jak dotychczasowy marsz na północ. CRB_Index dotarł do strefy oporu wyznaczonej przez kluczowe ekstrema z ostatniego ćwierćwiecza i przy obecnym, tygodniowym wykupieniu, na parkiet mogą wkroczyć niedźwiedzie.

Fundamenty: Adam Dudoń, analityk BM Alior Banku

Wczoraj indeksy za Oceanem delikatnie zniżkowały w wyczekiwaniu na publikację raportów przez największe spółki. Tesla, która jako pierwsza podała swoje wyniki przeceniła się na sesji po publikacji raportu o 4,5%, pomimo odnotowania dobrych, przewyższających konsensus wyników (rekordowy zysk netto w I kw. 438 mln USD). Poznaliśmy już wyniki Alphabet (Google) – zysk na akcję w I kw. wyniósł 26,29 USD wobec konsensusu analityków 15,82 USD, przychody koncernu wzrosły o 34% r/r. Microsoft również zaskoczył pozytywnie, osiągając 1,95 USD zysku na akcję wobec oczekiwanych 1,78 USD, przychody wzrosły o 19% w ujęciu r/r. Dziś po sesji wyniki opublikuje Apple i Facebook. O godz. 20 Rezerwa Federalna przedstawi decyzję ws. polityki monetarnej, prawdopodobnie obecna polityka pozostanie bez zmian, jednak pomimo tego uwagę inwestorów przyciągać będzie konferencja prezesa Fed Jerome'a Powella, która odbędzie się pół godziny później. We wtorek indeks WIG20 zaliczył lekki spadek, tym samym ponownie znalazł się poniżej poziomu 2000 pkt. W indeksie najmocniej przecenił się Mercator (-7,1%), producent rękawic oddał cały poniedziałkowy wzrost, słabszą sesję odnotowało również Dino (-3,5%). Liderem w indeksie było PGE (+1,9%). W indeksie mWIG40 najsilniejszym walorem był Kruk (+4,7%) – spółka poinformowała o utworzeniu programu emisji obligacji publicznych o wartości nominalnej do 700 mln zł, który będzie skierowany głównie do inwestorów indywidualnych. Najsłabszym walorem był Biomed (-6,4%) – cena waloru znalazła się poniżej 10 zł, tym samym spółka oddała już niemal cały dynamiczny wzrost z I połowy marca. W indeksie sWIG80 dominowały walory IMC (+6,8%) – spółka przedstawiła strategię obowiązującą do 2030 r., która zakłada m.in. coroczną wypłatę dywidendy. Mocny wzrost odnotował również Mabion (+5,6%). Na przeciwległym biegunie znalazły się walory Harpera (-7,7%) i Serinusa (-7%). Z pozostałych informacji: 1. Zysk netto Alior Banku w I kw. 2021 r. wyniósł 108 mln zł wobec 72 mln zł w ubiegłym roku, przewyższył oczekiwania analityków o 39%. 2. Santander w I kw. zarobił netto 152 mln zł wobec prognozy analityków zakładającej zysk na poziomie 123 mln zł, jednak spadł r/r o 11%. 3. PCF Group zakupił udziały w kanadyjskiej spółce Game On za 29,4 mln zł, spółka przeprowadzi ofertę akcji serii D w trybie subskrypcji prywatnej.