GAMMA ALOKACJI SEKTOROWYCH FIZ

FALSE skorygowany

za 1 półrocze 2018 obejmujący okres od 2018-01-01 do 2018-06-30

oraz poprzedni rok obrotowy 2017 obejmujący okres od 2017-01-01 do 2017-12-31

Podstawa prawna:

§ 82 ust. 1 pkt 2 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. Nr 33 poz. 259 z późn. zm.)

Data przekazania: 2018-08-31

GAMMA ALOKACJI SEKTOROWYCH FUNDUSZ INWESTYCYJNY ZAMKNIĘTY

(pełna nazwa funduszu)

GAMMA ALOKACJI SEKTOROWYCH FIZ PKO Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.

(skrócona nazwa funduszu) (nazwa towarzystwa)

00-872 WARSZAWA

(kod pocztowy) (miejscowość)

CHŁODNA 52

(ulica) ( numer)

(22) 358-56-00 (22) 358-56-01 [email protected]

(telefon) (fax) (e-mail)

360072207 www.pkotfi.pl

(NIP) (REGON) (WWW)

KPMG Audyt Sp z o.o. Sp.k. 2018-08-29

(podmiot uprawniony do badania) (data sporządzenia raportu)

Raport półroczny zawiera:

TRUE Pismo Prezesa Zarządu towarzystwa

TRUE Półroczne sprawozdanie finansowe

TRUE Wprowadzenie TRUE Rachunek wyniku z operacji TRUE Noty objaśniające

TRUE Zestawienie lokat TRUE Zestawienie zmian w aktywach netto TRUE Informacja dodatkowa

TRUE Bilans TRUE Rachunek przepływów pieniężnych TRUE Wybrane dane finansowe

TRUE Sprawozdanie zarządu towarzystwa (sprawozdanie z działalności funduszu)

TRUE Oświadczenie o poprawności półrocznego sprawozdania finansowego

TRUE Oświadczenie depozytariusza

TRUE Oświadczenie zarządu w sprawie podmiotu uprawionego do badania sprawozdań finansowych

TRUE Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

TRUE Stanowisko zarządu oraz opinia organu nadzorującego w sprawie raportu podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

Konstrukcja funduszu: Typ funduszu:

Subfundusz: FALSE Fundusz sekurytyzacyjny: FALSE

Fundusz podstawowy: FALSE Fundusz portfelowy: FALSE

Fundusz powiązany: FALSE Fundusz aktywów niepublicznych: FALSE

Waluta sprawozdania finansowego: zł

Fundusz podstawowy:

(nazwa funduszu podstawowego)

Fundusze powiązane:

(nazwy funduszy powiązanych)

Fundusz z wydzielonymi subfunduszami:

(nazwa funduszu)

Plik Opis

Plik Opis

Wprowadzenie Alokacji Sektorowych.pdf Wprowadzenie do sprawozdania finansowego

Plik Opis

Plik Opis

GAMMA Alokacji Sektorowych FIZ - list półroczny - 30.06.pdf List Zarządu do Uczestników

Plik Opis

Sprawozdanie Zarządu z działalności Funduszu

WYBRANE DANE FINANSOWE 1 półrocze 2017 rok

2018 roku

Przychody z lokat 257 509

Koszty funduszu netto 328 924

Przychody z lokat netto -71 -415

Zrealizowane zyski (straty) ze zbycia lokat -69 2 270

Niezrealizowane zyski (straty) z wyceny lokat 293 -1 194

Wynik z operacji 153 661

Zobowiązania 230 48

Aktywa 8 235 8 635

Aktywa netto 8 005 8 587

Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 67 181 73 250

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 119.16 117,23

Wynik z operacji na certyfikat inwestycyjny 2,28 9,02

1 półrocze 2017 rok

2018 roku

Aktywa 8 235 8 635

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 537 800

Należności 4 4

Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu 717 0

Składniki lokat notowane na aktywnym rynku, w tym: 6 250 7 825

dłużne papiery wartościowe 0 0

udziałowe papiery wartościowe 6 250 7 825

Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku, w tym: 724 6

dłużne papiery wartościowe 0 0

depozyty 724 6

Nieruchomości 0 0

Pozostałe aktywa 3 0

Zobowiązania 230 48

Aktywa netto (I-II) 8 005 8 587

Kapitał funduszu 5 595 6 330

Kapitał wpłacony 25 078 25 078

Kapitał wypłacony (wielkość ujemna) -19 483 -18 748

Dochody zatrzymane 1 724 1 864

Zakumulowane, nierozdysponowane przychody z lokat netto -1 835 -1 764

Zakumulowany, nierozdysponowany zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat 3 559 3 628

Wzrost (spadek) wartości lokat w odniesieniu do ceny nabycia 686 393

Kapitał funduszu i zakumulowany wynik z operacji (IV+V+/-VI) 8 005 8 587

Liczba zarejestrowanych certyfikatów inwestycyjnych 67 181 73 250

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny 119.16 117,23

Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych

Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny

Liczba certyfikatów inwestycyjnych w podziale na serie certyfikatów:

Wartość aktywów netto na poszczególne serie certyfikatów inwestycyjnych:

Wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny prezentowana jest w złotych.

od 2018-01-01 od 2017-01-01 od 2017-01-01

do 2018-06-30 do 2017-12-31 do 2017-06-30

Przychody z lokat 257 509 311

Dywidendy i inne udziały w zyskach 129 169 146

Przychody odsetkowe 1 1 1

Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0 0 0

Dodatnie saldo różnic kursowych 127 339 164

Pozostałe 0 0 0

świadczenie dla funduszu jako znaczacego klienta 0 0 0

Koszty funduszu 328 924 483

Wynagrodzenie dla towarzystwa 143 351 185

Wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0 0

Opłaty dla depozytariusza 16 31 16

Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 1 2 1

Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0 0 0

Usługi w zakresie rachunkowości 36 71 35

Usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0 0

Usługi prawne 1 0 0

Usługi wydawnicze, w tym poligraficzne 5 0 0

Koszty odsetkowe 0 0 0

Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0 0 0

Ujemne saldo różnic kursowych 103 414 217

Pozostałe 23 55 29

Koszty pokrywane przez towarzystwo 0 0 0

Koszty funduszu netto (II-III) 328 924 483

Przychody z lokat netto (I-IV) -71 -415 -172

Zrealizowany i niezrealizowany zysk (strata) 224 1 076 665

Zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat, w tym: -69 2 270 1 447

z tytułu różnic kursowych 19 -164 -135

Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat, w tym: 293 -1 194 -782

z tytułu różnic kursowych 344 -551 -527

Wynik z operacji 153 661 493

Wynik z operacji na przypadający na certyfikat inwestycyjny 2,28 9,02 5,73

Rozwodniony wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny 0.00 0.00 0.00

Wynik z operacji przypadający na certyfikat inwestycyjny prezentowany jest w złotych.

od 2018-01-01 od 2017-01-01

do 2018-06-30 do 2017-12-31

Zmiana wartości aktywów netto

Wartość aktywów netto na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 8 587 11 594

Wynik z operacji za okres sprawozdawczy (razem), w tym: 153 661

przychody z lokat netto -71 -415

zrealizowany zysk (strata) ze zbycia lokat -69 2 270

wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku (straty) z wyceny lokat 293 -1 194

Zmiana w aktywach netto z tytułu wyniku z operacji 153 661

Dystrybucja dochodów (przychodów) funduszu (razem) 0 0

z przychodów z lokat netto 0 0

ze zrealizowanego zysku ze zbycia lokat 0 0

z przychodów ze zbycia lokat 0 0

Zmiany w kapitale w okresie sprawozdawczym (razem), w tym: -735 -3 668

zmiana kapitału wpłaconego (powiększenie kapitału z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych) 0 0

zmiana kapitału wypłaconego (zmniejszenie kapitału z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych) -735 -3 668

Łączna zmiana aktywów netto w okresie sprawozdawczym -582 -3 007

Wartość aktywów netto na koniec okresu sprawozdawczego 8 005 8 587

Średnia wartość aktywów netto w okresie sprawozdawczym 8 242 10 017

Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych

Zmiana liczby certyfikatów inwestycyjnych w okresie sprawozdawczym:

liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 0 0

liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 6 069 31 218

saldo zmian -6 069 -312 018

Liczba certyfikatów inwestycyjnych narastająco od początku działalności funduszu, w tym:

liczba wydanych certyfikatów inwestycyjnych 250 267 250 267

liczba wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 183 086 177 017

saldo zmian 67 181 73 250

Przewidywana liczba certyfikatów inwestycyjnych

Zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny

wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec poprzedniego okresu sprawozdawczego 117,23 110,98

wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego 119.16 117,23

procentowa zmiana wartości aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 1,63 5,63

minimalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 114,46 111,96

data wyceny 2018-03-30 2017-01-31

maksymalna wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny w okresie sprawozdawczym 122,15 125,61

data wyceny 2018-03-31 2017-10-31

wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny według ostatniej wyceny w okresie sprawozdawczym 119.18 117,25

data wyceny 2018-06-29 2017-12-29

Rozwodniona wartość aktywów netto na certyfikat inwestycyjny

Procentowy udział kosztów funduszu w średniej wartości aktywów netto, w tym: 3,98 9,22

procentowy udział wynagrodzenia dla towarzystwa 1,74 3,50

procentowy udział wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0.00 0.00

procentowy udział opłat dla depozytariusza 0,19 0,31

procentowy udział opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0,01 0,02

procentowy udział opłat za usługi w zakresie rachunkowości 0,44 0,71

procentowy udział opłat za usługi w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0.00 0.00

od 2018-01-01 od 2017-01-01 od 2017-01-01

do 2018-06-30 do 2017-12-31 do 2017-06-30

Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej 381 3 909 2 214

Wpływy 3 769 14 448 9 744

Z tytułu posiadanych lokat 130 165 137

Z tytułu zbycia składników lokat 3 639 14 283 9 607

Pozostałe 0 0 0

Wydatki 3 388 10 539 7 530

Z tytułu posiadanych lokat 1 0 0

Z tytułu nabycia składników lokat 3 157 10 022 7 259

Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla towarzystwa 146 359 189

Z tytułu wypłaconego wynagrodzenia dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0 0 0

Z tytułu opłat dla depozytariusza 13 31 15

Z tytułu opłat związanych z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 1 2 1

Z tytułu opłat za zezwolenia oraz opłat rejestracyjnych 0 0 0

Z tytułu usług w zakresie rachunkowości 40 71 30

Z tytułu usług w zakresie zarządzania aktywami funduszu 0 0 0

Z tytułu usług prawnych 0 0 0

Z tytułu posiadania nieruchomości 0 0 0

Pozostałe 30 54 36

Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej -735 -3 668 -2 106

Wpływy 0 0 0

Z tytułu wydania certyfikatów inwestycyjnych 0 0 0

Z tytułu zaciągniętych kredytów 0 0 0

Z tytułu zaciągniętych pożyczek 0 0 0

Z tytułu spłaty udzielonych pożyczek 0 0 0

Odsetki 0 0 0

Pozostałe 0 0 0

świadczenia dodatkowe dla Funduszu

Wydatki 735 3 668 2 106

Z tytułu wykupienia certyfikatów inwestycyjnych 735 3 668 2 106

Z tytułu spłat zaciągniętych kredytów 0 0 0

Z tytułu spłat zaciągniętych pożyczek 0 0 0

Z tytułu wyemitowanych obligacji 0 0 0

Z tytułu wypłaty przychodów 0 0 0

Z tytułu udzielonych pożyczek 0 0 0

Odsetki 0 0 0

Pozostałe 0 0 0

Skutki zmian kursów wymiany środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych 91 300 327

Zmiana stanu środków pieniężnych netto (A+/-B) -354 241 108

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu sprawozdawczego 800 259 259

Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego (E+/-D) 537 800 694

INFORMACJA DODATKOWA

W związku z rozbieżnościami formy noty numer 6 między formularzem ESPI, a notą zaprezentowaną w sprawozdaniu finansowym (z uwagi na zakres prezentowanych danych), ww. notę załączono w formie pliku PDF.W związku z rozbieżnościami formy noty numer 9 między formularzem ESPI, a notą zaprezentowaną w sprawozdaniu finansowym (z uwagi na zakres prezentowanych danych), ww. noty załączono w formie pliku PDF.

Plik Opis

Informacja dodatkowa.pdf Informacja dodatkowa

Nota_6.pdf Nota 6 Instrumenty pochodne

Nota_9.pdf Nota 9 Waluty i roznice kursowe

W niniejszym punkcie załączono oświadczenie zarządu w zakresie, o którym mowa w par. 89 ust.1 pkt 5) Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim, z uwagi na brak możliwości załączenia tego dokumentu w innej części sprawozdania.

Plik Opis

Oświadczenie o poprawności.pdf Oswiadczenie o poprawosci

Plik Opis

Oświadczenie AS.pdf Oświadczenie Depozytariusza

Plik Opis

Oswiadczenie o audytorze.pdf

Plik Opis

Alokacji sektorowych.pdf Raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych

Plik Opis

1 półrocze 2017 rok

2018 roku

Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Akcje 5 397 6 250 75.90 7 432 7 825 90,62

Warranty subskrypcyjne 0 0 0.00 0 0 0.00

Prawa do akcji 0 0 0.00 0 0 0.00

Prawa poboru 0 0 0.00 0 0 0.00

Kwity depozytowe 0 0 0.00 0 0 0.00

Listy zastawne 0 0 0.00 0 0 0.00

Dłużne papiery wartościowe 0 0 0.00 0 0 0.00

Instrumenty pochodne 0 - 167 0,00 0 -12 0.00

Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością 0 0 0.00 0 0 0.00

Jednostki uczestnictwa 0 0 0.00 0 0 0.00

Certyfikaty inwestycyjne 0 0 0.00 0 0 0.00

Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą 0 0 0.00 0 0 0.00

Wierzytelności 0 0 0.00 0 0 0.00

Weksle 0 0 0.00 0 0 0.00

Depozyty 724 724 8.80 6 6 0,07

Waluty 0 0 0.00 0 0 0.00

Nieruchomości 0 0 0.00 0 0 0.00

Statki morskie 0 0 0.00 0 0 0.00

Inne 0 0 0.00 0 0 0.00

AKCJE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

ABN AMRO (NL0011540547) Aktywny rynek - rynek regulowany NYSE - EN Amsterdam EUR 5 600 Holandia 580 543 6.59

Activision Blizzard Inc. (US00507V1098) Aktywny rynek - rynek regulowany NASDAQ Global Select 1 974 Stany Zjednoczone 363 564 6.85

ALPHABET INC. (US02079K3059) Aktywny rynek - rynek regulowany NASDAQ Global Select 116 Stany Zjednoczone 397 491 5.96

AXA S.A. (FR0000120628) Aktywny rynek - rynek regulowany NYSE - EN Paris EUR 5 700 Francja 586 523 6.34

BAE Systems PLC (GB0002634946) Aktywny rynek - rynek regulowany London Stock Exchange GBP 16 354 Wielka Brytania 442 521 6.33

Capgemini (FR0000125338) Aktywny rynek - rynek regulowany NYSE - EN Paris EUR 1 151 Francja 389 578 7.02

Chemring Group PLC (GB00B45C9X44) Aktywny rynek - rynek regulowany London Stock Exchange GBP 25 028 Wielka Brytania 220 274 3.33

Credit Agricole SA (FR0000045072) Aktywny rynek - rynek regulowany NYSE - EN Paris EUR 9 500 Francja 575 474 5.75

Leonardo S.p.A. (IT0003856405) Aktywny rynek - rynek regulowany Italian Exchange EUR 10 352 Włochy 545 382 4.64

Microsoft Corp. (US5949181045) Aktywny rynek - rynek regulowany NASDAQ Global Select 1 474 Stany Zjednoczone 333 544 6.61

Samsung Electronics Co. Ltd. (US7960502018) Aktywny rynek - rynek regulowany London Stock Exchange_LI_USD 150 Stany Zjednoczone 470 472 5.74

TTM TECHNOLOGIES (US87305R1095) Aktywny rynek - rynek regulowany NASDAQ Global Select 5 200 Stany Zjednoczone 261 343 4.17

Visa Inc (US92826C8394) Aktywny rynek - rynek regulowany New York Stock Exchange USD 1 091 Stany Zjednoczone 236 541 6.57

WARRANTY SUBSKRYPCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PRAWA DO AKCJI Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PRAWA POBORU Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

KWITY DEPOZYTOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Kraj siedziby emitenta Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

LISTY ZASTAWNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania Rodzaj listu Podstawa emisji Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

DŁUŻNE PAPIERY WARTOŚCIOWE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent Kraj siedziby emitenta Termin wykupu Warunki oprocentowania Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

O terminie wykupu do 1 roku: 0 0 0 0.00

Obligacje 0 0 0 0.00

Bony skarbowe 0 0 0 0.00

Bony pieniężne 0 0 0 0.00

Inne 0 0 0 0.00

O terminie wykupu powyżej 1 roku: 0 0 0 0.00

Obligacje 0 0 0 0.00

Bony skarbowe 0 0 0 0.00

Bony pieniężne 0 0 0 0.00

Inne 0 0 0 0.00

INSTRUMENTY POCHODNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Instrument bazowy Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Wystandaryzowane instrumenty pochodne: 5 0 0 0.00

Kontrakt futures, WIG20, FW20U1820, PL0GF0014183, 2018-09-21 Aktywny rynek regulowany Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. Polska Indeks WIG20 5 0 0 0.00

Niewystandaryzowane instrumenty pochodne 3 0 - 167 0,00

FX Swap EUR PLN 12.06.2018 11.07.2018 Nienotowane na aktywnym rynku Nie dotyczy BanK PeKaO S.A. Polska EUR (685 000,00) 1 0 -56 0,00

FX Swap GBP PLN 13.06.2018 11.07.2018 Nienotowane na aktywnym rynku Nie dotyczy mBank S.A. Polska GBP (165 000,00) 1 0 -12 0,00

FX Swap USD PLN 12.06.2018 11.07.2018 Nienotowane na aktywnym rynku Nie dotyczy BanK PeKaO S.A. Polska USD (820 000,00) 1 0 -99 0,00

UDZIAŁY W SPÓŁKACH Z OGRANICZONĄ ODPOWIEDZIALNOŚCIĄ Nazwa spółki Siedziba spółki Kraj siedziby spółki Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

JEDNOSTKI UCZESTNICTWA I CERTYFIKATY INWESTYCYJNE Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa i rodzaj funduszu Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Jednostki uczestnictwa 0.00 0 0 0.00

Certyfikaty inwestycyjne 0 0 0 0.00

TYTUŁY UCZESTNICTWA EMITOWANE PRZEZ INSTYTUCJE WSPÓLNEGO INWESTOWANIA MAJĄCE SIEDZIBĘ ZA GRANICĄ Rodzaj rynku Nazwa rynku Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

WIERZYTELNOŚCI Nazwa i rodzaj podmiotu Kraj siedziby podmiotu Termin wymagalności Rodzaj świadczenia Wartość świadczenia w tys. Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

WEKSLE Wystawca Data płatności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

DEPOZYTY Nazwa banku Kraj siedziby banku Waluta Warunki oprocentowania Wartość według ceny nabycia w danej walucie Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w danej walucie Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

W walutach państw należących do OECD 724 724 8.80

Depozyt, 3 dni, 2018-07-02 mBank S.A. Rzeczpospolita Polska PLN stałe 0,00 % 724 464.49 724 724 464,49 724 8.80

W walutach państw nienależących do OECD 0 0 0.00

WALUTY Państwo Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość na dzień bilansowy w danej walucie Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

W walutach państw należących do OECD 0 0 0.00

W walutach państw nienależących do OECD 0 0 0.00

NIERUCHOMOŚCI Rok oddania do użytku Data nabycia Numer księgi wieczystej Kraj położenia Adres Powierzchnia Obciążenia Służebności Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Prawa własności nieruchomości: 0 0 0.00

Budynki 0 0 0.00

Lokale 0 0 0.00

Grunty 0 0 0.00

Inne 0 0 0.00

Prawa współwłasności nieruchomości: 0 0 0.00

Budynki 0 0 0.00

Lokale 0 0 0.00

Grunty 0 0 0.00

Inne 0 0 0.00

Użytkowanie wieczyste: 0 0 0.00

Budynki 0 0 0.00

Lokale 0 0 0.00

Grunty 0 0 0.00

Inne 0 0 0.00

STATKI MORSKIE Kraj rejestracji statku Klasa statku Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys.

INNE Emitent (wystawca) Kraj siedziby emitenta (wystawcy) Istotne parametry Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

GWARANTOWANE SKŁADNIKI LOKAT Rodzaj Łączna liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Papiery wartościowe gwarantowane przez Skarb Państwa 0 0 0 0.00

Papiery wartościowe gwarantowane przez NBP 0 0 0 0.00

Papiery wartościowe gwarantowane przez jednostki samorzadu terytorialnego 0 0 0 0.00

Papiery wartościowe gwarantowane przez państwa należące do OECD (z wyłączeniem Rzeczypospolitej Polskiej) 0 0 0 0.00

Papiery wartościowe gwarantowane przez międzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub przynajmniej jedno z państw należących do OECD 0 0 0 0.00

INSTRUMENTY RYNKU PIENIĘŻNEGO Emitent Termin wykupu Warunki oprocentowania Wartość nominalna Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

SKŁADNIKI LOKAT NABYTE OD PODMIOTÓW, O KTÓRYCH MOWA W ART. 107 USTAWY Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

PAPIERY WARTOŚCIOWE EMITOWANE PRZEZ MIĘDZYNARODOWE INSTYTUCJE FINANSOWE, KTÓRYCH CZŁONKIEM JEST RZECZPOSPOLITA POLSKA LUB PRZYNAJMNIEJ JEDNO Z PAŃSTW NALEŻĄCYCH DO OECD Nazwa emitenta Kraj siedziby emitenta Rodzaj rynku Nazwa rynku Liczba Wartość według ceny nabycia w tys. Wartość według wyceny na dzień bilansowy w tys. Procentowy udział w aktywach ogółem

Plik Opis

Nota_1.pdf Polityka rachunkowości

1 półrocze

2018 roku

Z tytułu zbytych lokat 0

Z tytułu instrumentów pochodnych 0

Z tytułu wydanych certyfikatów inwestycyjnych 0

Z tytułu dywidendy 4

Z tytułu odsetek 0

Z tytułu posiadanych nieruchomości, w tym czynszów 0

Z tytułu udzielonych pożyczek 0

Świadczenia dla funduszy jako znaczącego klienta 0

Pozostałe 0

Razem 4

1 półrocze

2018 roku

Z tytułu nabytych aktywów 16

Z tytułu transakcji przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu 0

Z tytułu instrumentów pochodnych 167

Z tytułu wpłat na certyfikaty inwestycyjne 0

Z tytułu wykupionych certyfikatów inwestycyjnych 0

Z tytułu wypłaty dochodów funduszu 0

Z tytułu wypłaty przychodów funduszu 0

Z tytułu wyemitowanych obligacji 0

Z tytułu krótkoterminowych pożyczek i kredytów 0

Z tytułu długoterminowych pożyczek i kredytów 0

Z tytułu gwarancji lub poręczeń 0

Z tytułu rezerw 19

Z tytułu zobowiązań wobec TFI 0

Pozostałe zobowiązania 5

Z tytułu opłaty za zarządzanie 23

Razem 230

Waluta Wartość na dzień bilansowy w danej walucie w tys. Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Banki: 537

Dom Maklerski Powszechna Kasa Oszczędności Bank Polski S.A. zł 19 19

mBank S.A. EUR 96 419

mBank S.A. GBP 10 50

mBank S.A. JPY 28 1

mBank S.A. USD 13 47

mBank S.A. CHF 0 1

Waluta Wartość na dzień bilansowy w danej walucie w tys. Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Średni w okresie sprawozdawczym poziom środków pieniężnych:

EUR 87 381

GBP 7 36

JPY 28 1

USD 44 164

Wartość na dzień bilansowy w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Ekwiwalenty środków pieniężnych w podziale na ich rodzaje:

0

0

Plik Opis

Nota_5.pdf Ryzyka

NOTA-6 INSTRUMENTY POCHODNE Typ zajętej pozycji Rodzaj instrumenty pochodnego Cel otwarcia pozycji Wartość otwartej pozycji Wartość przyszłych strumieni pieniężnych Terminy przyszłych strumieni pieniężnych Kwota będąca podstawą przyszłych płatności Termin zapadalności (wygasnięcia) instrumentu pochodnego Termin wykonania instrumentu pochodnego

NOTA-7 TRANSAKCJE PRZY ZOBOWIĄZANIU SIĘ FUNDUSZU LUB DRUGIEJ STRONY DO ODKUPU Wartość na dzień bilansowy w tys. zł

Transakcje przy zobowiązaniu się drugiej strony do odkupu, w tym: 0

Transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk 0

Transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na fundusz praw własności i ryzyk 0

Transakcje przy zobowiązaniu się funduszu do odkupu, w tym: 0

Transakcje, w wyniku których następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk 0

Transakcje, w wyniku których nie następuje przeniesienie na drugą stronę praw własności i ryzyk 0

Należności z tytułu papierów wartościowych pożyczonych od funduszu w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych 0

Zobowiązania z tytułu papierów wartościowych pożyczonych przez fundusz w trybie przepisów rozporządzenia o pożyczkach papierów wartościowych 0

ZACIĄGNIĘTE I WYKORZYSTANE PRZEZ FUNDUSZ KREDYTY I POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEŃ ICH WYKORZYSTANIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW FUNDUSZU

Nazwa podmiotu udzielającego kredytu (pożyczki) Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili zaciągnięcia Kwota kredytu/pożyczki pozostała do spłaty Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia

tys. kwota w walucie jednostka waluta procentowy udział w aktywach tys. kwota w walucie jednostka waluta

UDZIELONE PRZEZ FUNDUSZ POŻYCZKI PIENIĘŻNE W KWOCIE STANOWIĄCEJ, NA DZIEŃ ICH UDZIELENIA, WIĘCEJ NIŻ 1 % WARTOŚCI AKTYWÓW FUNDUSZU

Nazwa podmiotu Siedziba Kwota kredytu/pożyczki w chwili udzielenia Warunki oprocentowania Termin spłaty Zabezpieczenia

tys. kwota w walucie jednostka waluta procentowy udział w aktywach

jednostka waluta 1 półrocze

2018 roku

(Pozycja bilansu po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego) w tys.

w walucie sprawozdania finansowego w tys.

w walutach obcych po przeliczeniu na walutę sprawozdania finansowego w tys.

w walucie obcej

w walucie sprawozdania finansowego w tys.

Razem w tys.

II. DODATNIE I UJEMNE RÓŻNICE KURSOWE W PRZEKROJU LOKAT FUNDUSZU

Składniki lokat Dodatnie różnice kursowe Ujemne różnice kursowe

Zrealizowane Niezrealizowane Zrealizowane Niezrealizowane

Akcje

Warranty subskrypcyjne

Prawa do akcji

Prawa poboru

Kwity depozytowe

Listy zastawne

Dłużne papiery wartościowe

Instrumenty pochodne

Udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością

Jednostki uczestnictwa

Certyfikaty inwestycyjne

Tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą

Wierzytelności

Weksle

Depozyty

Waluty

Nieruchomości

Statki morskie

Inne

III. ŚREDNI KURS WALUTY SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO WYLICZANY PRZEZ NBP, Z DNIA SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO kurs w stosunku do zł waluta

Wartość zrealizowanego zysku (straty) ze zbycia lokat w tys. Wzrost (spadek) niezrealizowanego zysku z wyceny aktywów w tys.

Składniki lokat notowane na aktywnym rynku -122 460

Składniki lokat nienotowane na aktywnym rynku 53 - 167

Nieruchomości 0 0

Pozostałe 0 0

Wartość w okresie sprawozdawczymw tys.

Wypłacone przychody z lokat: 0

Dywidendy i inne udziały w zyskach 0

Przychody odsetkowe 0

Przychody związane z posiadaniem nieruchomości 0

Dodatnie saldo różnic kursowych 0

Pozostałe: 0

0

Wypłacony zrealizowany zysk ze zbycia lokat 0

Wartość w okresie sprawozdawczym w tys. Procentowy udział w aktywach w dniu wypłaty Procentowy udział w aktywach netto w dniu wypłaty Wpływ na wartość aktywów w tys. Wpływ na wartość aktywów netto w tys.

Przychody ze zbycia lokat funduszu aktywów niepublicznych:

Wartość w okresie sprawozdawczym w tys.

Wynagrodzenie dla podmiotów prowadzących dystrybucję 0

Opłaty dla depozytariusza 0

Opłaty związane z prowadzeniem rejestru aktywów funduszu 0

Opłaty za zezwolenia oraz rejestracyjne 0

Usługi w zakresie rachunkowości 0

Usługi w zakresie zarzadzania aktywami funduszy 0

Usługi prawne 0

Usługi wydawnicze w tym poligraficzne 0

Koszty związane z posiadaniem nieruchomości 0

Pozostałe: 0

0

Wartość w okresie sprawozdawczymw tys.

Część stała wynagrodzenia 143

Część wynagrodzenia uzależniona od wyników funduszu 0

Wartość w okresie sprawozdawczym w tys.

(zbyty składnik lokat) 0

(koszty związane ze zbytym składnikiem lokat) 0

Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2018-08-31 Piotr Żochowski Prezes Zarządu

2018-08-31 Remigiusz Nawrat Wiceprezes Zarządu

2018-08-31 Łukasz Kwiecień Wiceprezes Zarządu

Data Imię i nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis

2018-08-31 Iwona Czułada Wiceprezes Zarządu

2018-08-31 Anna Marcinkowska Prokurent